Маржинальную прибыль

1. Маржинальную прибыль.

2. Эффект производственного рычага.

Данные расчеты осуществляются по двум предприятиям (А и Б) для базисного периода, для условий роста и снижения выручки от реализации.

Сопоставьте результаты по предприятиям А и Б и сделайте выводы.

Показатель	Предприятие А			Предприятие Б
Выручка от продаж, в % к базисному периоду	100	110	95	100	110	95
Выручка от продаж, тыс. руб.	2000			2000
Постоянные расходы, тыс. руб.	350			700
Переменные расходы, тыс. руб.	800			800
Маржинальная прибыль, тыс. руб.
Прибыль, тыс. руб.
Эффект производственного рычага
Темп роста (снижения) прибыли

Решение

1. Вычислим средствами Excel необходимые данные для дальнейших вычислений (рисунок 1).

Рисунок 1 – Расчетные данные

Заметим, что постоянные расходы - издержки, величина которых в коротком периоде не изменяется в зависимости от изменения объема производства. Маржинальная прибыль — это предельная прибыль, которую может получить предприятие от производства и продажи каждого вида продукта. [11, с.17]

Маржинальный прибыль (МП) рассчитывается как разность выручки от реализации продукции (В) и переменных затрат на производство этой продукции (З_перем.):

МП = В-З_перем.

Рассчитаем маржинальную прибыль в базисном периоде:

а) предприятие А:

МП=2000-800=1200 (тыс. руб.);

б) предприятие Б:

МП= МП=2000-800=1200 (тыс. руб.).

Отсюда, прибыль (П) – это разность маржинальной прибыли (МП) и постоянных затрат (З_пост.) на производство этой продукции:

П = МП - З_пост.

Рассчитаем прибыль в базисном периоде:

а) предприятие А:

П = В-З_перем. - З_пост. = 2000-800-350=850 (тыс. руб.);

б) предприятие Б:

П = В-З_перем. - З_пост. =2000-800-700=500 (тыс. руб.).

 

Эффект производственного рычага (ЭПР) состоит в том, что любое изменение выручки от реализации приводит к еще более сильному изменению прибыли:

ЭПР = МП / П,

где МП - маржинальный доход хозяйствующего субъекта;

П - прибыль хозяйствующего субъекта.

Производственный рычаг показывает, на сколько изменится прибыль от основной деятельности предприятия при изменении выручки на 1%.

Рассчитаем ЭПР в базисном периоде:

а) предприятие А:

ЭПР =1200/850=1,412.

б) предприятие Б:

ЭПР =1200/500=2,400.

С помощью показателя ЭПП рассчитывается плановая прибыль от продаж при условии изменения в плановом периоде только выручки от продаж:

а) предприятие А:

Выручка от продаж увеличивается на 10% в результате соответствующего роста выручки от продаж. Следовательно, прибыль от продаж вырастет на 14,12% (10% ∙ 1,412 = 14,12%) и составит 970 тыс. руб.

Выручка от продаж уменьшается на 5% за счет соответствующего снижения выручки от продаж. Прибыль снизится на 7,06% (5% ∙ 1,412 = 7,06%) и составит 790 тыс. руб.

а) предприятие Б:

Выручка от продаж увеличивается на 10% в результате соответствующего роста выручки от продаж. Следовательно, прибыль от продаж вырастет на 14,12% (10% ∙ 2,400 = 24%) и составит 620 тыс. руб.

Выручка от продаж уменьшается на 5% за счет соответствующего снижения выручки от продаж. Прибыль снизится на 12% (5% ∙ 2,400 = 12%) и составит 440 тыс. руб.

Темп роста (снижения) прибыли – показатель, характеризующий изменение прибыли за отчетный период по сравнению с базисным:

Т_р=П_о/П_б ∙100%

где, Т_р –темп роста прибыли;

П_о – балансовая прибыль за отчетный период;

П_б – балансовая прибыль за базисный период.

Рассчитаем темп роста (снижения) прибыли:

а) предприятие А:

- при увеличении выручки от продаж на 10% темп роста прибыли составит:

Т_р=970/850 ∙ 100%= 114,12%

- при снижении выручки от продаж на 5% темп снижения прибыли составит:

Т_р=790/850 ∙ 100%= 92,94%.

а) предприятие Б:

- при увеличении выручки от продаж на 10% темп роста прибыли составит:

Т_р=620/500 ∙ 100%= 124,00%

- при снижении выручки от продаж на 5% темп снижения прибыли составит:

Т_р=440/500 ∙ 100%= 88,00%.

Полученные данные представлены на рисунке 2.

Рисунок 2 – Расчетные данные.

 

Итак, эффект производственного рычага значителен на предприятии Б, где высока доля постоянных затрат по отношению к переменным. Так как предприятие Б по сравнению с предприятием А имеет более высокий уровень операционного рычага, то его прибыль очень чувствительна к изменениям в объеме продаж и незначительное изменение объема продаж приводит к значительному изменению прибыли. Любое изменение выручки влечет за собой изменение прибыли в пропорциях. При снижении выручки от реализации сила операционного рычага возрастает, что влечет за собой серьезное снижение прибыли. ЭПР непосредственным образом показывает величину производственного (предпринимательского) риска, связанного с данным предприятием. Чем больше сила воздействия производственного рычага, тем выше и предпринимательский риск, связанный с данным предприятием.[1, с. 125]

Задача 2

Себестоимость бутылки отечественного пива емкостью 0,5 л составляет 13 руб., а прибыль предприятия-изготовителя составляет 30% к себестоимости. Акциз специфический, 3 руб. с 1 литра.

Пиво поступает в магазин через оптовую базу, надбавка которой составляет 3%.

Торговая надбавка — 25%.

Определите розничную цену одной бутылки пива и составьте структуру розничной цены.

Решение:

Оптовая (отпускная) цена изготовителя формируется на стадии изготовления товара. Она включает в себя затраты на производство и реализацию товара (себестоимость) и прибыль изготовителя. В нашей задаче, себестоимость составляет 13 руб., а прибыль — 13 ∙ 30% : 100% = 3,9 руб.

Отсюда оптовая цена изготовителя равна 13 + 3,9 = 16,9 руб.

Так как пиво является подакцизным, то при включении в состав оптовой (отпускной) цены изготовителя вначале рассчитывается (включается) акциз, а затем НДС.

Итак, оптовая (отпускная) цена изготовителя будет рассчитываться по следующей схеме:

К оптовой цене изготовителя добавляется акциз 3 руб ∙ 0,5 л. = 1,5 руб.:

16,9 + 1,5 = 18,4 (руб.).

Рассчитаем величину НДС:

18,4 ∙ 18 : 100 = 3,312 (руб.).

К полученной отпускной цене предприятия-производителя с учетом акциза добавляется величина НДС:

18,4 + 3,312 = 21,712 (руб.).

Оптовая (снабженческо-сбытовая) надбавка предназначена для покрытия издержек обращения и формирования прибыли предприятия оптовой торговли. Определяем сумму оптовой надбавки:

18,4 · 3% : 100% = 0,552 (руб.).

Рассчитываем сумму налога на добавленную стоимость, включаемую в цену в оптовом звене:

(18,4 + 0,552) · 18% : 100% = 3,41136 (руб.).

Оптовая цена закупки равна

18,4 + 3,41136 = 21,81136 (руб.).

Сумма НДС, включаемая в цену и уплачиваемая в бюджет, – разные величины: в цену включается сумма налога, рассчитанного по формуле

,

где Ц_{приобр.безНДС} – цена, по которой приобретен товар (отпускная или цена закупки другого оптового предприятия) без налога на добавленную стоимость, руб.; Он – сумма оптовой (снабженческо-сбытовой) надбавки, руб.; , Ст – ставка налога на добавленную стоимость, %, НДС_опт – сумма налога на добавленную стоимость, включаемая в цену в оптовом звене, руб., а в бюджет уплачивается разница между полученным и уплаченным налогом. В нашем примере: получено 3,41136 руб., уплачено при покупке товара 3,312 руб., следовательно, уплате в бюджет подлежит 0,09936 (3,41136-3,312) руб.

Оптовая цена составляет:

18,4 + 0,552 + 3,41136 = 22,36336 (руб.).

Сумма торговой надбавки равна:

(18,4+0,552) · 25% : 100 % = 4,738 (руб.).

Сумма НДС, включаемая в цену в розничной торговли, равна:

(18,4+0,552+ 4,738) · 18% : 100% = 4,2642 (руб.).

Розничная цена составляет:

18,4 + 0,552 +4,738 + 4,2642 = 27,9542 (руб.).

В бюджет предприятие розничной торговли уплатит сумму налога, равную:

4,2642 – 3,41136 = 0,85284 (руб.).

Состав и структура розничной цены представлены в таблице 1.

Таблица 1 Состав и структура розничной цены

Элементы цены	Руб.	%
Себестоимость	13,0	46,50
Прибыль	3,9	13,96
Косвенный налог (Акциз)	1,5	5,37
Косвенный налог (НДС)	4,2642	15,25
Снабженческо-сбытовая надбавка	0,552	1,97
Торговая надбавка	4,738	16,95
Розничная цена	27,9542	100

Список используемой литературы

1.         Акулов В.Б. Финансовый менеджмент. - Петрозаводск: ПетрГУ, 2002.

2.         Бобер А.А. Ценообразование: Учебное пособие. - Владивосток: ТИДОТ ДВГУ, 2001.

3.         Ермишин П.Г. Основы экономической теории. (Курс лекций)

4.         Желтякова И. А., Маховикова Г. А., Пузыня Н. Ю. Цены и ценообразование. Краткий курс /Учебное пособие. — СПб: Издательство "Питер", 2006.

5.         Источник с Интернета: http://www.toptrening.ru/articles/1197/

6.         Кинчагулова М.В., Колтунова Ю.И. Статистика: Методические указания по изучению дисциплины. - Тюмень: ТюмГНГУ, 2003.

7.         Крейнина М.Н. Операционный левередж как инструмент планирования прибыли от продаж. Журнал "Финансовый менеджмент", № 1, 2002.

8.         Морозова Т.Г. и др. Государственное регулирование экономики. – М: ЮНИТИ – 2003.

9.         Наумов. В.В. Ценообразование. Учебный курс (учебно-методический комплекс) - Московский институт экономики, менеджмента и права, 2009.

10.       Учебное пособие для подготовки к государственному итоговому междисциплинарному экзамену профессиональной подготовки менеджера по специальности 080507 "Менеджмент организации", бакалавра менеджмента по направлению 080500 "Менеджмент"/Т.В. Алесинская, Л.Н. Дейнека, А.Н. Проклин, Л.В. Фоменко, А.В. Татарова и др.; Под общей ред. В.Е. Ланкина. - Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2006.

11.       Ценообразование. Методические указания по выполнению контрольной работы для самостоятельной работы студентов III курса (первое высшее образование) специальности 080105 "Финансы и кредит" и III курса (первое и второе высшее образование) специальности 080111 "Маркетинг". — М.: ВЗФЭИ, 2009.

12.       Цены и ценообразование: Учебник для вузов / Под ред. И.К. Салимжанова. – М.: ЗАО "Финстатинформ", 2001.