4. Финансовый анализ деятельности туристической фирмы за 2008-2010г.
В данной главе проводится финансовый анализ деятельности ООО Бюро путешествий "Лефорт".
На основе бухгалтерской отчетности, представленной в приложении и был составлен сравнительный баланс предприятия за 2009-2010 годы.
Анализ баланса предприятия
Таблица 1 - Сравнительный баланс за 2009-2010 гг., тыс.руб.
| Показатели | Сумма на 31.12.09, тыс. руб. | Сумма на 31.03.10, тыс. руб. | Абсолютный прирост, тыс. руб. | Темп прироста, % |
| Активы | ||||
| 1. Внеоборотные активы | 0 | 116 | 116 | 100 |
| 2. Оборотные активы | 6011 | 7343 | 1332 | 122 |
| В том числе из них: | ||||
| Запасы | 524 | 190 | -334 | 36 |
| · готовая продукция | 517 | 131 | -386 | 25 |
| · расходы будущих периодов | 6 | 59 | 53 | 983 |
| · дебиторская задолженность | 1567 | 6969 | 5402 | 444 |
| · краткосрочные финансовые вложения | - | - | - | - |
| · денежные средства | 3920 | 68 | -3852 | 1,73 |
| Баланс | 6011 | 7343 | 1332 | 122 |
| Пассивы | ||||
| 1. Собственный капитал | 1100 | 1100 | 0 | - |
| В том числе: | ||||
| · уставный капитал | - | - | - | - |
| · прибыль | 449 | 795 | 346 | 177 |
| 2. Заемный капитал | 4462 | 5437 | 975 | 121,8 |
| В том числе: | ||||
| · долгосрочный заемный капитал | - | - | - | - |
| · краткосрочные обязательства | 4462 | 5437 | 975 | 121,8 |
| Из них: | ||||
| · краткосрочные кредиты и займы | - | - | - | - |
| · кредиторская задолженность | 4462 | 5437 | 975 | 121,8 |
| Баланс | 6011 | 7343 | 1332 | 122 |
Проанализируем изменения величин статей баланса за 2009-2010 гг. (Табл. 1):
· Раздел внеоборотные активы в 2010 г. возрос на 116 тыс.руб. или на 100 %. Это произошло за счет покупки основных средств на 116 тыс.руб.
· Раздел оборотные активы увеличился в 2010 г. на 1332 тыс.руб. или 122 %. Запасы организации снизились на 334 тыс.руб. или 64 %. Отрицательным является рост дебиторской задолженности в 2010 г. на 5402 тыс.руб. или 444 %. За счет этого растет отвлечение средств из оборота предприятия и оно несет убытки от обесценивания данной формы дебиторской задолженности. В последующем необходимо уделить росту дебиторской задолженности особое внимание.
· Наиболее ликвидных активов – денежные средства в 2010 г. сократились на -3852 тыс.руб.
· Размер уставного, добавочного и резервного капитала не изменился.
· Нераспределенная прибыль предприятия увеличилась на 346 тыс.руб. или 177 %.
· Долгосрочные обязательства на предприятии отсутствуют.
· Краткосрочные обязательства возросли в 2010 г. на 975 тыс.руб. или 121,8 %.
· Кредиторская задолженность возрастала. В 2010 г. возросла на 975 тыс.руб. или 121,8 %. Рост кредиторской задолженности произошел за счет роста задолженности по всем статьям.
· Таким образом, баланс предприятия в 2010 г. увеличился на 122 % или на 1332 тыс.руб.
Итак, на основе проведенного анализа можно сделать следующий вывод: наблюдается сильное снижение наиболее ликвидных активов, долгосрочные обязательства отсутствуют, краткосрочные обязательства возрастают, дебиторская и кредиторская задолженность растет, что свидетельствует о неустойчивом развитии предприятия. Последствием этих изменений может стать рост финансовой зависимости предприятия и снижение его платежеспособности.
Оценка платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия
Оценим ликвидность баланса предприятия. Для этого рассчитаем сформированные соответственно по принципу снижения степени ликвидности и срочности группы активов (Табл. 2) и пассивов (Табл. 3).
Таблица 2 - Группировка активов по степени ликвидности
| Показатель | 31.12.2008 | 31.12.2009 | 31.03.2010 | ||||||
| 2008 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | 2009 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | на 2010 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | |
| Абсолютно и наиболее ликвидные активы А1 | 2 427 | 2 427 | - | 3 920 | 1 493 | 62 | 68 | -3 852 | -98 |
| Быстрореализуемые активы А2 | 1 354 | 1 354 | - | 1 567 | 213 | 16 | 6 969 | 5 402 | 345 |
| Медленнореализуемые активы А3 | 420 | 420 | - | 524 | 104 | 25 | 190 | -334 | -64 |
| Трудно реализуемые активы А4 | 0 | 0 | - | 0 | 0 | - | 116 | 116 | - |
| Итого активов | 4 201 | 4 201 | - | 6 011 | 1 810 | 43 | 7 343 | 1 332 | 22 |
Таблица 3 - Группировка пассивов по степени срочности
| Показатель | 31.12.2008 | 31.12.2009 | 31.03.2010 | ||||||
| 2008 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | 2009 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | 2010 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | |
| Наиболее срочные обязательства П1 | 2 580 | 2 580 | - | 4 462 | 1 882 | 73 | 5 437 | 975 | 22 |
| Краткосрочные пассивы П2 | 0 | 0 | - | 0 | 0 | - | 0 | 0 | - |
| Долгосрочные пассивы П3 | 0 | 0 | - | 0 | 0 | - | 11 | 11 | - |
| Постоянные пассивы П4 | 1 621 | 1 621 | - | 1 549 | -72 | -4 | 1 895 | 346 | 22 |
| Итого обязательств | 4 201 | 4 201 | - | 6 011 | 1 810 | 43 | 7 343 | 1 332 | 22 |
Таблица 4 - Сравнение групп актива и пассива баланса
|
| A1 | знак | П1 | А2 | знак | П2 | A3 | знак | П3 | А4 | знак | П4 |
| 2008 | 2427 | < | 2 580 | 1 354 | > | 0 | 420 | > | 0 | 0 | < | 1 621 |
| 2009 | 3920 | < | 4 462 | 1 567 | > | 0 | 524 | > | 0 | 0 | < | 1 549 |
| 2010 | 68 | < | 5 437 | 6 969 | > | 0 | 190 | > | 11 | 116 | < | 1 895 |
Как видно из Табл. 4 баланс предприятия 2008-2010 г. является ликвидным.
Для того, чтобы дать более точную оценку платежеспособности предприятия рассчитаем коэффициенты ликвидности. Результаты расчетов представим в Табл. 5.
Таблица 5 - Относительные показатели ликвидности
| Показатель | 31.12.2008 | 31.12.2009 | 31.03.2010 | ||||||
| 2008 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | 2009 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | 2010 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | |
| Общий показатель платежеспособности, Кпл | 1,25 | - | - | 1,09 | -0,16 | -12,99 | 0,66 | -0,43 | -39,09 |
| Коэффициент абсолютной ликвидности, Каб | 0,94 | - | - | 0,88 | -0,06 | -6,61 | 0,01 | -0,87 | -98,58 |
| Коэффициент быстрой "критической" ликвидности, Кбл | 1,47 | - | - | 1,23 | -0,24 | -16,09 | 1,29 | 0,06 | 5,25 |
| Коэффициент текущей ликвидности, Ктл | 1,63 | - | - | 1,35 | -0,28 | -17,27 | 1,33 | -0,02 | -1,33 |
| Коэффициент маневренности функционирующего капитала, L5 | 0,26 | - | - | 0,34 | 0,08 | 30,56 | 0,11 | -0,23 | -68,62 |
| Доля оборотных средств в активах, L6 | 1,00 | - | - | 1,00 | 0,00 | 0,00 | 0,98 | -0,02 | -1,58 |
| Коэффициент обеспеченности собственными средствами, L7 | 0,39 | - | - | 0,26 | -0,13 | -33,22 | 0,25 | -0,01 | -4,48 |
Показатели, рассчитанные в Табл. 5, свидетельствуют об отрицательной тенденции в деятельности предприятия.
Коэффициент абсолютной ликвидности на протяжении 2008-2009 г. был больше норматива. Однако наблюдается его снижение в 2010 г., ниже нормативной отметки (0,2), т.е. на данный момент предприятие способно погасить за счет имеющихся денежных средств лишь 1% краткосрочных обязательств.
Коэффициент быстрой "критической" ликвидности больше норматива (0,8). Однако в 2010 г. коэффициент снизился относительно 2008 г. на 0,18.
Коэффициент текущей ликвидности ниже норматива (2) на протяжении всего периода.
То же самое происходит и с другими коэффициентами, они не находятся в зоне допустимых значений. Отсюда можно сделать вывод, что если в ближайшее время предприятие не заставит дебиторов расплатиться или не уменьшит величину краткосрочных обязательств, тем самым обеспечив увеличение денежных средств, оно потеряет краткосрочную платежеспособность.
Рассчитаем коэффициенты финансовой устойчивости предприятия, чтобы подтвердить, что предприятие финансово устойчиво. Результаты расчетов представим в Табл. 6.
Таблица 6 - Относительные показатели финансовой устойчивости
| Показатель | 31.12.2008 | 31.12.2009 | 31.03.2010 | ||||||
| 2008 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | 2009 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | 2010 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | |
| Коэффициент соотношения заемных и собственных средств (коэффициент капитализации), Кзс | 1,59 | - | - | 2,88 | 1,29 | 80,98 | 2,87 | -0,01 | -0,20 |
| Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования, Косс | 0,39 | - | - | 0,26 | -0,13 | -33,22 | 0,25 | -0,01 | -4,48 |
| Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными источниками, Козс | 3,86 | - | - | 2,96 | -0,90 | -23,41 | 9,36 | 6,41 | 216,74 |
| Коэффициент финансовой независимости, Кфн | 0,39 | - | - | 0,26 | -0,13 | -33,22 | 0,26 | 0,00 | 0,15 |
| Коэффициент финансирования, Кф | 0,63 | - | - | 0,35 | -0,28 | -44,75 | 0,35 | 0,00 | 0,20 |
| Коэффициент финансовой устойчивости, Кфу | 0,39 | - | - | 0,26 | -0,13 | -33,22 | 0,26 | 0,00 | 0,73 |
| Коэффициент маневренности собственных оборотных средств, Км | 1,00 | - | - | 1,00 | 0,00 | 0,00 | 0,94 | -0,06 | -6,12 |
Исходя из расчетов Табл. 6 сделаем выводы:
Коэффициент финансовой автономии (финансовой независимости) на предприятии снижается. В 2008 г. составляет 0,39, в 2010 г. - 0,26. Коэффициент меньше норматива (0,7-0,8).
Коэффициент капитализации вырос в 2010 г. по сравнению с 2008 г. и составил 2,87, что является отрицательной тенденцией, так как свидетельствует о росте кредитов и займов.
Коэффициент обеспечения собственными источниками финансирования невелик в 2010 г. составил 0,25, что также представляет угрозу для предприятия.
Таким образом, видим, что необходимо проводить мероприятия направленные на рост ликвидных средств и снижения дебиторской и кредиторской задолженности.
Оценка рентабельности и деловой активности предприятия
На следующем этапе анализа финансового состояния следует рассчитать показатели рентабельности, которые характеризуют эффективность предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, предпринимательской, инвестиционной), окупаемость затрат и т.д. Они более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными и использованными ресурсами.
Расчеты показателей рентабельности по данным бухгалтерской отчетности приведены в Табл. 7.
Таблица 7 - Анализ уровня и динамики показателей рентабельности
| Показатель | 31.12.2008 | 31.12.2009 | 31.03.2010 | ||||||
| 2008 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | 2009 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | 2010 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | |
| Рентабельность активов, Ra | 8,1 | - | - | 7,5 | -0,6 | -7,7 | 4,7 | -2,8 | -37,1 |
| Рентабельность оборотных активов, Rоa | 8,1 | - | - | 7,5 | -0,6 | -7,7 | 4,8 | -2,7 | -36,1 |
| Рентабельность собственного капитала, Rск | 21,0 | - | - | 29,0 | 8,0 | 38,2 | 18,2 | -10,8 | -37,2 |
| Рентабельность продукции, Rпр | 7,8 | - | - | 8,5 | 0,7 | 9,3 | 5,6 | -2,9 | -33,9 |
| Рентабельность продаж, Rв | 7,2 | - | - | 7,7 | 0,5 | 6,8 | 5,3 | -2,4 | -31,5 |
Один из основных показателей – рентабельность продаж – отражает доходность вложения средств в основное производство. Рентабельность продаж рассчитывается как по прибыли от продаж, так и по чистой прибыли.
Рентабельность продаж продукции снижается, в 2008 г составила 7,8 %, а в 2010 г. – 5,6 %. В отчетном периоде на 1 руб. продаж приходилось 5,6 копейки прибыли от продаж, а в предыдущем на 1 руб. продаж приходилось 7,8 коп.
Также снижается рентабельность продукции на 2,4 % за 2009-2010 г.
Рентабельность активов снизилась в 2010 г. на 2,8 по отношению к 2009 г. и составила 4,7 %.
Рентабельность оборотных активов в 2010 г. составила 4,8%, что меньше уровня 2009 г. на 2,7 %.
Важной характеристикой использования собственных средств предприятия считается рентабельность собственного капитала. Она показывает, сколько единиц прибыли от обычных видов деятельности приходится на единицу собственного капитала организации. На предприятии показатель рентабельности собственного капитала резко снижается, если в 2009 г. она была равна 29,0%, то в 2010 г. – 18,2 %, снижение составила 10,8, т.е. можно сказать, что ухудшается использование собственного капитала, снижается ликвидность предприятия, а также статус собственников предприятия.
Оборачиваемость дебиторской задолженности в 2007г. составила 56,12 оборотов, в 2008 г. - 21,84, в 2009 г.она снизалась до 7,5 оборотов, причем только за последний год она снизилась на 34 %.
Период погашения дебиторской задолженности за исследуемый период возрастает, с 6 дней в 2007г. до 48 дней в 2009 г., что свидетельствует об увеличении риска непогашения задолженности покупателями предприятия.
Таблица 8- Динамика дебиторской задолженности
| Показатель | 31.12.2008 | 31.12.2009 | 31.03.2010 | ||||||
| 2008 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | 2009 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | 2010 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | |
| Дебиторская задолженность, в том числе | 1 354 | 1 354 | - | 1 567 | 213 | 16 | 6 969 | 5 402 | 345 |
| платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты | 1 354 | 1 354 | - | 1 567 | 213 | 16 | 6 969 | 5 402 | 345 |
| Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, Кодз | 6,97 | - | - | 4,00 | -2,97 | -42,67 | 1,53 | -2,46 | -61,60 |
| коэффициент оборачиваемости краткосрочной дебиторской задолженности, Кодз | 6,97 | - | - | 4,00 | -2,97 | -42,67 | 1,53 | -2,46 | -61,60 |
| Длительность одного оборота дебиторской задолженности, Одл | 4,18 | 1,12 | 36,52 | 9,90 | 5,71 | 136,59 | 29,85 | 19,95 | 201,64 |
| длительность одного оборота краткосрочной дебиторской задолженности, Одл | 52,35 | - | - | 91,31 | 38,96 | 74,42 | 237,80 | 146,49 | 160,42 |
| Удельный вес дебиторской задолженности %, УВдз | 32,23 | - | - | 26,07 | -6,16 | -19,12 | 96,43 | 70,36 | 269,90 |
| удельный вес краткосрочной дебиторской задолженности %, УВдз | 32,23 | - | - | 26,07 | -6,16 | -19,12 | 96,43 | 70,36 | 269,90 |
| Коэффициент инкассации %, Ки | 28,69 | - | - | 26,84 | -1,85 | -6,43 | 106,38 | 79,54 | 296,33 |
| коэффициент инкассации краткосрочной дебиторской задолженности %, Ки | 28,69 | - | - | 26,84 | -1,85 | -6,43 | 106,38 | 79,54 | 296,33 |
Как видно из табл. 8, дебиторская задолженность возрастает с каждым годом, если в 2008 г. она составляла 1 354 тыс. руб., то в 2010 г. уже 6 969 тыс.руб.
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности уменьшался и в 2010 г. составил 1,53 оборота.
Длительность одного оборота дебиторской задолженности возрос в 2010 г. по сравнению с 2008 г. и составила 29,85 дня. Удельный вес дебиторской задолженности увеличивается и в 2010 года составил 96,43%.
Все говорит о неудовлетворительном управлении дебиторской задолженностью.
Представим показатели оборачиваемости кредиторской задолженности за анализируемый период в табл. 9.
Таблица 9 - Динамика краткосрочной кредиторской задолженности
| Показатель | 31.12.2008 | 31.12.2009 | 31.03.2010 | ||||||
| 2008 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | 2009 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | 2010 | абсолютное, тыс.руб. | темп прироста, % | |
| Кредиторская задолженность, в том числе: | 2 580 | 2 580 | - | 4 462 | 1 882 | 73 | 5 437 | 975 | 22 |
| поставщики и подрядчики | 2 354 | 2 354 | - | 4 330 | 1 976 | 84 | 5 321 | 991 | 23 |
| задолженность перед персоналом организации | 0 | 0 | - | 0 | 0 | - | 0 | 0 | - |
| задолженность перед государственными внебюджетными фондами | 21 | 21 | - | 5 | -16 | -76 | 38 | 33 | 660 |
| задолженность перед бюджетом | 205 | 205 | - | 126 | -79 | -39 | 78 | -48 | -38 |
| прочие кредиторы | 0 | 0 | - | 1 | 1 | - | 0 | -1 | -100 |
| Превышение (+) или снижение (-) краткосрочной дебиторской задолженности над краткосрочной кредиторской задолженностью | -1 226 | -1 226 | - | -2 895 | -1 669 | 136 | 1 532 | 4 427 | -153 |
| Удельный вес краткосрочной кредиторской задолженности в выручке % | 54,7 | - | - | 76,4 | 21,8 | 39,8 | 83,0 | 6,6 | 8,6 |
| Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности, Кокз | 2,5 | - | - | 1,1 | -1,4 | -54,1 | 1,0 | -0,2 | -14,6 |
| Длительность одного оборота кредиторской задолженности, Одл | 146,2 | - | - | 318,7 | 172,5 | 118,0 | 373,3 | 54,7 | 17,2 |
За период 2008 -2010 гг. сумма кредиторской задолженности возрастает. Привлечение заемных средств в оборот предприятия является нормальным явлением. Это содействует временному улучшению финансового состояния при условии, что средства не замораживаются на продолжительное время, а находятся в обороте и своевременно возвращаются.
Величина кредиторской задолженности за три года возросла и на 2010г. составила 5 437 тыс. руб. Удельный вес кредиторской задолженности наблюдается на уровне 83,0 %
Наибольший удельный вес в структуре кредиторской задолженности за анализируемый период составляет задолженность поставщикам и подрядчикам. В то же время большую долю имеет задолженность предприятия перед бюджетом и государственными внебюджетными фондами. Все это свидетельствует о неблагоприятном финансовом положении предприятия.
Длительность одного оборота кредиторской задолженности с 2008 по 2010 г. уменьшался и составил в 2010 г. 373,3 дня. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности снизился в 2010 г. до 1,0.
Можно сделать вывод, что у компании неблагоприятное финансовое состояние и необходимо использовать мероприятия для эффективного управления денежными средствами компании и увеличению ликвидных средств.
Заключение
Бюро путешествий «Лефорт» с момента своего основания и на протяжении 12 лет успешно работает на рынке Кузбасса. Основная цель - подбор и организация туров по всему миру.
Бухгалтерский учет осуществляется бухгалтерией, являющейся самостоятельным структурным подразделением ООО, возглавляемой главным бухгалтером.
Право подписи первичных учетных документов имеют: директор, главный бухгалтер и бухгалтер-кассир ООО Бюро путешествий "Лефорт".
В ООО Бюро путешествий "Лефорт" применяется простая форма бухгалтерского учета.
На основании учетной политики Книга доходов и расходов ООО Бюро путешествий "Лефорт" ведется в электронном виде в программе «1С:Бухгалтерия – упрощенная система налогообложения», которая является одной из программных компонент системы «1С:Предприятие».
На основе учетной политики ООО Бюро путешествий "Лефорт" на 2010 год в качестве объекта налогообложения выбран доход. Единый налог рассчитывается в размере 6 % от полученного дохода, уменьшенного на сумму уплаченных за отчитываемый период страховых взносов, начисленных на выплаты работникам (но не более чем 50 %) и сумму пособий по временной нетрудоспособности, выплаченных за счет средств предприятия
Можно сделать вывод, что у компании неблагоприятное финансовое состояние и необходимо использовать мероприятия для эффективного управления денежными средствами компании и увеличению ликвидных средств.
Список использованной литературы
1. Гражданский кодекс РФ: офиц. текст: (принят Госдумой часть I ФЗ от 30.11.1994 № 51-ФЗ; часть II ФЗ от 26.01.1996№ 14 ФЗ: с последними изм. и доп. по состоянию на 01.04.2008). - М.: Эксмо, 2008. - 510с.
2. Постановление Правительства РФ «О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий» от 20.05.2006г. № 498.
3. Распоряжение Федеральной службы России по делам о несостоятельности и финансовому оздоровлению от 31 марта 2005г. № 13-р «О введении мониторинга финансового состояния организаций и учета их платежеспособности».
4. Федеральный Закон РФ «О несостоятельности (банкротстве)» от 8 января 2005г. № 6-ФЗ, Российская газета, 20-21 января 2005г.
5. Федеральный Закон РФ «О несостоятельности (банкротстве)» от 26.10. 2006г. № 127-ФЗ.
6. Авилова В. Холдинг как реальность нашей экономики/В. Авилова // Российский экономический журнал. - 2006г. - № 4. – 23-26с.
7. Азоев Г.Л. Конкуренция: анализ, стратегия и практика. - М.: Центр экономики и маркетинга, 2006г. - 209с.
8. Акционек С.П. Теория переходного периода к рынку. - М.: Экономика, 2007г. – 151с.
9. Алов А.Н. и др. Хозяйственные связи. - М.: Экономика, 2005г. – 282с.
10. Андрющенко С.А. Прогноз сбалансированного развития регионального АПК (программный аспект). - М.: Наука, 2007г. - 160с.
11. Антикризисное управление от банкротства - к финансовому оздоровлению/под.ред. Г.П. Иванова. - М.: ЮНИТИ, 2005г. - 317 с. I том.
12. Антикризисное управление от банкротства - к финансовому оздоровлению/под.ред. Г.П. Иванова. - М.: ЮНИТИ, 2006г. - 405 с. II том.
13. Антология экономической классики/А.Смит, У.Петти, Рикардо. - М.: ЭКОНОВ, 2005г. - Т.1. - 473с.
14. Архангельский Ю.С., Коваленко И.И. Межотраслевой баланс. - М.: Экономикс, 2007г. - 210с.
15. Байков Н.Д., Русинов Ф.М. Организация и эффективность управления производством. - М.: Мысль, 2007г. - 116с.
16. Беркович Л.А. Холдинговая приватизация: плюсы и минусы. М.: ЭКО, 2005г. - 206 с.
17. Банкротство: сборник нормативных актов. - М.: Приор.,2006г. -240с.
18. Бланк И.А. Основы финансового менеджмента, в 2-х томах, Т.1. - К.: Ника-Центр, 2008 - 592с.
19. Бородин И.А. Теоретические основы финансов предприятий/РГЭА: Р-н/Д., 2007г. - 112с.
20. Бранбейм П.Д. Правовые основы банкротства. Учебное пособие. Сб. - М.: ТОО «Тейс», 2006г. - 214с.
21. Быков А.Г. Банкротство еще не приговор./А.Г. Быков // Экономика и жизнь. - 2006г. - № 31. - 27с.
22. Винокуров Н.В. Хозяйственные связи. - М.: Экономика, 2005г. - 190с.
23. Ворст И., Экономика фирмы: учебник. - М.: Высшая школа, 2007г.-160с.
24. Герчикова И.Н. Менеджмент: учебник. - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2008г. - 271с.
25. Грузинов В.П. Экономика предприятий и предпринимательства. - М.: СОФИТ, 2006г. - 478с.
26. Котляр Ф. Основы маркетинга. - М.: Прогресс, 2007г. – 731с.
27. Ковалев В.В. Финансовый анализ: управление капиталом, выбор инвестиций, анализ отчетности. - М.: Финансы и статистика, 2005г. - 285с.
28. Ковалев А.П. Диагностика банкротства. - М.: АО «Финстатинформ», 2006г. - 115с.
29. Лебедев К. Понятие, состав и правовой режим кредиторской задолженности/К. Лебедев // Э и Ж. - 2005г. - № 8. - С. 7.
30. Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П. Финансовый анализ. Учебное пособие. - Р-н/Д.: Издательство РГЭА, 2006г. - 254с.
31. Соколов А. Теории налогов. - М.: Экономика, 2005г. - 265с.
32. Справочник директора предприятия./Под ред. М.Т. Лапусты. Изд. 3-е, исправленное и дополненное - М.: ИНФРА - М, 2006г. - 784с.
33. Стрельцов К.М. Дискуссия вокруг банкротства/К.М. Стрельцов // Э и Ж. – 2006г. - № 4. -44с.
34. Тарутин А. Банкротство предприятий не может быть способом их реструктуризировать/А. Тарутин // Экономист. - 2006г. - № 8. -51с.
35. Твердохлебов В. Финансовые очерки. - М.: Экономика, 2007г. - 349с.
36. Теория и практика антикризисного управления: Учебник для ВУЗов/Г.З. Базаров, С.Г. Беляев, Л.П. Белых и др. - М.: Закон и право, ЮНИТИ, 2007г. - 469с.
37. Финансовый менеджмент/под ред. В.С. Золотарева / 2-ое изд., перераб. и доп. - Р-н/Д.: «Феникс», 2008г. - 224с.
38. Финансы и управление предприятием/под ред. А.М. Ковалевой. - М.: Финансы и статистика, 2007г. - 235с.
39. Шипицина О. Государственное регулирование внешнего управления как процедура банкротства/О. Шипицина // Юрист. – 2005г. - № 11.- С. 46-53.
40. Чернышева Ю.Г. Анализ эффективности производства и финансового состояния предприятия: Учеб. Пособие / РГЭА. - Р-н/Д.: ЭРГО, 2007г.-110с.
41. Сайт турфирмы: www.lefort-bp.ru.
Приложение 1
Бухгалтерский баланс 2008-2010 гг.
| Статья баланса | Код строки | 31.12.2008 | 31.12.2009 | 31.03.2010 | |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | |
| АКТИВ |
| ||||
| I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
| ||||
| Основные средства (01, 02) | 120 | 0 | 0 | 116 | |
| Итого по разделу I | 190 | 0 | 0 | 116 | |
| II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
| ||||
| Запасы, в том числе: | 210 | 420 | 524 | 190 | |
| готовая продукция и товары для перепродажи (15,16,41,42,43) | 214 | 400 | 517 | 131 | |
| товары отгруженные (45) | 215 | 0 | 0 | 0 | |
| расходы будущих периодов (97) | 216 | 20 | 6 | 59 | |
| Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты), в том числе: | 240 | 1 354 | 1567 | 6 969 | |
| покупатели и заказчики (62,63,76) | 241 | 952 | 1350 | 6 480 | |
| Денежные средства | 260 | 2 427 | 3 920 | 68 | |
| Итого по разделу II | 290 | 4 201 | 6011 | 7 227 | |
| БАЛАНС | 300 | 4 201 | 6011 | 7 343 | |
| Статья баланса | Код строки | 31.12.2008 | 31.12.2009 | 31.03.2010 | |
| 1 | 2 | 4 | 5 | 6 | |
| ПАССИВ |
| ||||
| III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ |
| ||||
| Уставный капитал (80) | 410 | 1 100 | 1100 | 1 100 | |
| Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток), в том числе: | 470 | 521 | 449 | 795 | |
| нераспределенная прибыль (убыток) прошлых лет | 471 | 0 | 0 | 0 | |
| нераспределенная прибыль (убыток) отчетного года | 472 | 0 | 0 | 0 | |
| Итого по разделу III | 490 | 1 621 | 1 549 | 1 895 | |
| IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
| ||||
| Займы и кредиты (67), в том числе: | 510 | 0 | 0 | 0 | |
| Отложенные налоговые обязательства | 515 | 0 | 0 | 11 | |
| Прочие долгосрочные пассивы | 520 | 0 | 0 | 0 | |
| Итого по разделу IV | 590 | 0 | 0 | 11 | |
| V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
| ||||
| Займы и кредиты (66), в том числе: | 610 | 0 | 0 | 0 | |
| Кредиторская задолженность, в том числе: | 620 | 2 580 | 4462 | 5 437 | |
| поставщики и подрядчики (60, 76) | 621 | 2 354 | 4330 | 5 321 | |
| задолженность перед персоналом организации (70) | 622 | 0 | 0 | 0 | |
| задолженность перед государственными внебюджетными фондами (69) | 623 | 21 | 5 | 38 | |
| задолженность перед бюджетом (68) | 624 | 205 | 126 | 78 | |
| прочие кредиторы | 625 | 0 | 1 | 0 | |
| Прочие краткосрочные пассивы | 660 | 0 | 0 | 0 | |
| Итого по разделу VII | 690 | 2 580 | 4462 | 5 437 | |
| БАЛАНС | 700 | 4 201 | 6 011 | 7 343 | |
Приложение 2
Отчет о прибылях и убытка 2008-2010 гг.
| ||||||
| Наименование показателя | Код строки | 31.12.2008 | 31.12.2009 | 31.03.2010 | ||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | ||
| I. Доходы и расходы по обычным видам деятельности |
| |||||
| Выручка (нетто) от реализации товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей) | 010 | 4 720 | 5 838 | 6 551 | ||
| Себестоимость реализации товаров, продукции, работ, услуг | 020 | -3 221 | -4 033 | -4 839 | ||
| Валовая прибыль | 029 | 1 499 | 1 805 | 1 712 | ||
| Коммерческие расходы | 030 | -1 130 | -1 224 | -1 270 | ||
| Управленческие расходы | 040 | 0 | 0 | 0 | ||
| Прибыль (убыток) от продаж | 050 | 369 | 581 | 442 | ||
| II. Операционные доходы и расходы |
| |||||
| Прочие операционные расходы | 100 | -12 | -6 | -8 | ||
| III. Внереализационные доходы и расходы |
| |||||
| Прочие внереализационные доходы | 120 | 0 | 0 | 0 | ||
| Прочие внереализационные расходы | 130 | 0 | 0 | 0 | ||
| Прибыль (убыток) до налогообложения | 140 | 425 | 575 | 434 | ||
| Отложенные налоговые активы | 141 | 0 | 0 | 0 | ||
| Отложенные налоговые обязательства | 142 | 0 | 0 | -11 | ||
| Налог на прибыль | 150 | -85 | -126 | -78 | ||
| Прочие расчеты по налогу на прибыль | 160 | 0 | 0 | 0 | ||
| IV. Чрезвычайные доходы и расходы |
| |||||
| Чистая прибыль (убыток) отчетного периода | 190 | 340 | 449 | 345 | ||
| Справочно - постоянные налоговые обязательства (активы) | 200 | 10 | 11 | 1 | ||
0 комментариев