Деньги Кредит Банки

Денеж-я масса. З-н денеж-го обращения.

1. Понятие ден-ая масса, база, агрегаты.

2. З-н денеж-го обращения.

3. Основ-е макроэк-е показатели денежного обращения в современной Росии.

1.

Кол-во денег, необходимых для обр-я, стало важным, когда они перестали сами себя регулировать, т.е. появ-сь бумажные д-ги.

Денежная масса-вая совокуп-ть покуп-х и платежных средств гос-ва.

В советское время было принято выделить: наличные и безналичные. На западе использ-ся категория «денежные агрегаты» - это сист-ма показателей денеж-го обращения, основанная на разграничении ликвидности денежных активов, каторая в этих агрегатах, убыва-ет с возрастанием порядков-го «№» самого агрегата.

М0 = наличн-е Д-ги в об-нии.

М1 = М0 + средства на расчетных и текущих счетах + вклады до востребования.

М2 = М1 + срочные вклады в Сбербанке и коммерч-е.

М3 = М2 + гос.ценные бумаги.

М4 = + иностра-ая валюта на счетах резидентов.

М5 = + -//- нерезидентов.

М6 =

М7 =

М0 на западе отсутствует, т.к. наличные д-ги состав-ют 5% от всего денеж-го обр-я, а в РФ = 50%.

Нет ср-ва на рассч-х счетах использ-ся чековые вклады вместо вкл-в до востре-я à мелкие вклады до 10 тыс. $.

Вывод: денеж-е агрегаты разделили ден-ги по их ф-ям.

М0 = ср-во обращения.

М1 - + ф-я платежа.

М2 - + ф-я накопления начин-ет чувствоватся.

М3 - + ф-я накопления.

В послед-х - + ф-я мир-х д-г начинает проявл-ся.

Данная методика с трудом адаптируется в современной действит-ти РФ, из-за несоотв-я этой методики дествит-ти. Показатель денеж-я масса замен-ся показателем денеж-я база.

Денежная масса – д-ги в широком смысле слова, а ден. база – узгком.

Ден.база включает:

1.    наличные деньги в обр-ии.

2.    обязат-е резервы коммер-х банков, хранящ-ся в ЦБ.

3.    остатки средств на корреспондентских счетах в ком.банках.

Ден. масса > 800 тр.руб.

Ден.база = 300 тр.руб.

2.

З-н состоит в том, чтобы опр-ть, какое кол-во д-г требуется для норм-го функц-ния эк-ки (гос-ва).

Д-г должно быть столько , чтобы хватало на потребности не больше, не меньше.

Способы реализации з-на:

при золотых деньгах

опр-лось кол-во д-г стихийно, при помощи ф-ции образ-я сокровищ. «Лишние» д-ги оседали в сокровищице и не переполняли каналы денежного обр-я.

при бумаж-х и разменных кред-х д-гах:

кол-во д-г зависило только от величины золотого запаса гос-ва.

неразменные кредитные д-ги (бумажные): кол-во д-г в обр-ии не зависит на прямую не от величины золотого запаса гос-ва, не от выпуска товарной продукции.

Возникает вопрос о критерии достаточности денеж.массы.

 

Сумма цен.товаров тов.прд.в кредит платежи за товары прод. Взаимопогош. ранее в кредит  платежи СЦТ – К + П + ВП К.Д. =------------------------------------------------------- С Скорость обр-я д-г

С – кол-во оборотов, соверш-х ден-ой единицей в течении года.

mV = PQ

P – ср.ур-нь цен

m – ден.масса

V – ск-ть обр-я

Q – реальный объем произв-ва, выраж-е в натур-х едини-х.

PQ m = --------- V

PQ – простой продукт.

PQ = ВВП или ВНП.

ВВП частное от деления Д.М =--------- - ВВП на V V

3.

V – характ-ет интенсивность использования денежной массы.

ВВП V = -------- Д.М.

Можеть выд-ть ск-ть агрегатов М0 или М2.

ВВП V =---------- М0

ВВП V = --------- М2

 В развитых странах (Швеция, Швейцарии, США, Англии, Японии и др.)

Vср=1 об/год

В РФ V = 7-9 об/год.

Факторы под влиян-ем которой в РФ форм-ся такая V:

-      очень увел-я доля М0

-      сосред-е д-ги не в сфере произв-ва, а на фин-х рынках и в торговом секторе (Д-Д’)

-      преобладание на кред-х рынках коротких д-г (краткосрочного характера).

-      Недоверие национ-ой валюте , предпочтение валюты иностр-ой.

-      Отсутствие возможности и необход-ти для накопления (население, предприятия и гос-ва часть д-г отклад-ют).

Коэф.монетиз-ция – обратный V.

1 Км = ---* 100% V

Ден.масса Км = --------------*100% ВВП

Км – означает степень насыщ-ти эк-ки д-гами (обеспеч-ти ден-ми тов-ой массы).

Кмв ср= 100%

В РФ Км = 10-15 % à в реал. Жизни бартер, взаимозачеты или же прод-ция потреб-ся, но не оплачив-ся (энергия, вода, газ).

1917г. Во время фев.рев-ции стали печат-ся бум-ые д-ги, возникло понятие – ден.голод. или демонеторизация эк-ки, т.е. недостаток, вымывание д-г в эк-ке.

Демонет-ция. Осн. Ее черты в РФ:

1.    демон-я возникла как следствие постинф-х процессов, как результат дефляции, как рез-тат борьбы с инф-цией. Подовление жеский контроль за имиссией.

сосредот-ие д-г не в сфере реальной экон-ке, засорение каналов свободного перетока д-г эк-ке. появление денеж-х суррогатов это все нерыночные формы денег: бартер, взаимозачеты, задолжности, векселя, рассчеты в валютах стран СНГ, в некоторых городах появ-сь явл-я – «местные д-ги».

Вывод: не рыноч-я рос-ая эк-ка порожд-ет не сущ.не в одном гос-ве формы прояв-я экон-х взаимоотношений, мир-ая эк-ка еще не выработала рецептов от такой болезни.

Основы теории кредита.

1.    Сущ-ть ф-ции и роль кредита.

2.    Осн-е формы и виды кред-та.

3.    Кредитная политика.

4.    Кредитная система.

1.

Кредит – истор-й предш-к – ростовщ-й капитал, кред-е отн-я возн-ли с развитием обмена. Так, в рез-те расшир-я обмена появ-сь векселя. Деннежно-кред-е отн-я зарожд-сь с помощью монаст-ей, храмов, + менял.

Возможность и необходимость сущ-я кредитов обусл-ся тем, что на одном полюсе появ-сь денежные средства, а на др.- потребность.

Кред-я сделка и удовлет-ет интересы обоих сторон. Кред-ые отн-я оформ-ся, как правило, с помо-ю векселя или кред-го договора. В кред-ом договоре указ-ся основ-е параметры этой сделки:

-      точное указание заемщика и кредитора

-      -//- суммы, срока платы за пользование кред-ми услугами

-      особые условия.

Кредит – Движение ссудного капитала. Ссуд-й капитал – денежный капитал, отданный в ссуду на условиях платности, срочности, возвратности.

Сущность кредита закл. в том, что в результате кред-х отн-ий перераспределяется раннее созданная стоимость.

Функции кредита:

перераспределительная экон-ии издержек денеж-го обращения, отпадает надобность в большом кол-ве наличных денег одновременно, сразу, т.к. есть отсрочка платежа. ф-я удовлет-я потребностей населения контр-ая: если в кред-ом договоре зафиксир-на эта ф-ция (н-р, указание в договоре целевого назначения).

Роль:

+ 1. способ-т развитию производственных сил общ-ва

а) он обеспечит непрерывный характер общ-го воспроизв-ва.

б) делает возможным развитие сезонных отраслей (произв-в), Н-р, с\х-во, добыв-

щие и др.

в) обеспеч-т развитие малого и среднего бизнеса.

2. обеспе-т переток денеж-х средств из отраслей с низкой нормой доходности в отрасли или сферы с высокой нормой доходности, или в те сферы, гдепримен-е данных ден-х средств целесообр-но с т.з. гос-х интересов.

- 1. если в рез-те кред-х отн-ий ухудшается матер-ое положение одной или обоих сторон.