Привлечение прямых иностранных инвестиций Республикой Беларусь

4. Привлечение прямых иностранных инвестиций Республикой Беларусь

 

 

Инвестиционная деятельность является важнейшим фактором, определяющим социально-экономическое развитие страны, особенно в условиях реформирования экономики. Вместе с тем, в силу сложившихся обстоятельств своих средств в Беларуси для этого недостаточно. В связи с этим привлечение иностранных инвестиций в экономику нашей страны рассматривается одной из первостепенных задач, которую призвано решать в большой части Министерство внешних экономических связей совместно с другими центральными органами управления, предприятиями и организациями.

Иностранные инвестиции включают такие обширные направления как кредиты и прямые инвестиции.

Прямые иностранные инвестиции - это важный элемент стабилизации экономики Беларуси и ее рыночной трансформации. Мировой опыт показывает, что прямые иностранные инвестиции имеют огромное значение для укрепления экономики реформирующейся страны и интеграции ее в мировое хозяйство, поскольку с их помощью республика получает возможность внедрять передовые технологии, “ноу-хау”, оборудование, финансировать производство товаров и услуг. Особая значимость привлечения иностранных инвестиций для Беларуси в настоящее время обуславливается тем, что этот источник финансирования развития ее экономики не ложится на внешний долг республики, а способствует получению средств для его погашения.

Прямые частные инвестиции в экономику Беларуси со стороны иностранных инвесторов осуществляются в основном путем создания совместных предприятий и предприятий со стопроцентным иностранным капиталом. На 1 января 1996 г. в Беларуси их было зарегистрировано 2795 предприятий с участием иностранного капитала (1967 СП и 828 ИП). Объявленный вклад в уставный фонд совместных предприятий составил 721,6 млн. долл. США, в том числе вклад иностранных инвесторов - 340,9 млн.$, иностранных предприятий - 55,3 млн. долл. США[29].

Что касается динамики создания предприятий с иностранными инвестициями за период 1991-1995 гг., то можно сказать следующее. Процесс создания СП остается достаточно стабильным, хотя в 1995 году наметилась тенденция к некоторому сокращению количества создаваемых СП по сравнению с предыдущими периодами с одновременным увеличением объявленного вклада иностранных инвесторов в уставные фонды.

География зарубежных инвесторов достаточно широка. Совместные и иностранные предприятия созданы с фирмами из 70 стран мира. Наибольшее количество предприятий с иностранными инвестициями создано с партнерами из Польши - 782 предприятия, Германии - 398, США - 240, Италии - 140, Австрии - 58[30]. В результате деятельности совместных предприятий, только за первые девять месяцев 1995 года, рынок Беларуси пополнился товарами на сумму более 1728 млрд. рублей или около 150 млн. долл. США. Кроме того, объем экспортных поставок этих предприятий составил еще около 205,3 млн. долл. США[31].

В первую десятку предприятий с наибольшим объемом производства входят такие совместные предприятия, как: белорусско-португальское "Сопотекс" (производство текстильной продукции), белорусско-германские - "Белвест" (производство обуви), "Брествнештранс" (автомобильные перевозки), белорусско-американские "Саммит Системс" (производство компьютеров), "Белпак" (производство полиацеталий и полиэфиров), белорусско-лихтенштейнское "Теста" (производство изделий из древесины), белорусско-германо-швейцарское "Фребор" (производство медицинских приборов и инструментов), белорусско-индийское "Белком-Калий" (производство калийных удобрений), белорусско-итальянское "Амико" (производство кожи из шкур крупного рогатого скота) [32].

Среди иностранных предприятий можно отметить: австрийское "Вельц-Брест" (автомобильные перевозки), швейцарские "Бресткомпэксим" (производство мороженного), "Милитцер и Мюнх" (автомобильные перевозки), польское "Бос-Вуд-Брест" (строительные услуги).

В области прямых иностранных инвестиций можно сказать достигнуты неплохие результаты. Однако объемы привлеченных средств пока не удовлетворяют реальной потребности Беларуси в иностранных капиталовложениях. Поэтому со стороны МВЭС и других органов управления должна быть усилена работа по увеличению объемов и эффективности прямых иностранных инвестиций, в том числе путем формирования благоприятного инвестиционного климата по следующим основным направлениям:

- совершенствования нормативной и законодательной базы;

- развития инфраструктуры иностранных инвестиций;

- активизации интеграции в инвестиционные процессы на международном уровне.

Важное значение для привлечения иностранных инвестиций в республику играет эффективно действующая инфраструктура, которая, согласно опыту работы в других странах, подразумевает как наличие специализированного центра содействия иностранным инвестициям, так и общей развитой системы банковского и страхового обслуживания, консультационных услуг, транспортного обеспечения и связи, и т.п.

Невозможно активизировать процесс привлечения иностранных инвестиций в страну на национальном уровне без развития инвестиционного сотрудничества в международном масштабе, то есть без интеграции в мировой инвестиционный процесс. В связи с этим для Республики Беларусь чрезвычайно важно участие и активная деятельность в международных инвестиционных организациях, среди которых можно выделить: FIAS (ФИАС) - Агентство Мирового банка по содействию иностранным инвестициям; MIGA (МИГА) - Многостороннее агентство гарантий инвестиций; WIPA (ВИПА) - Мировая ассоциация инвестиционных агентств; EIB (ЕИБ) - Европейский инвестиционный банк; UNIDO (ЮНИДО); UNCTAD (ЮНКТАД); основные международные финансовые организации (Мировой банк и ЕБРР).

Дополнительно к работе в международном масштабе важно обратить особое внимание развитию сотрудничества Беларуси в области инвестиций в рамках двусторонних межгосударственных торгово-экономических комитетов и комиссий, которые организованы и действуют на сегодня с Германией, Швейцарией, Австрией, США и другими странами.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Расширение и углубление международного производства является одной из ярких мировых тенденцией последнего десятилетия. Международное движение факторов производства развивается более быстрыми темпами, чем международная торговля. Вместе с тем, конкуренция стран-реципиентов в сфере привлечения прямых иностранных инвестиций обостряется.

Государство, заинтересованное в расширении международного сотрудничества, должно учитывать современные тенденции и формы международного движения капитала, чтобы определить критерии стимулирования или ограничения иностранных инвестиций для формирования государственной политики управления иностранными инвестициями.

Проведенное исследование системы государственного регулирования прямых иностранных инвестиций в Республике Беларусь позволяет сделать следующие выводы.

1.            Недостаток внутренних ресурсов в Республике Беларусь, а также углубляющаяся интернационализация экономики делает необходимым привлечение в страну иностранных инвестиций. Влияние иностранного капитала на национальную экономику может быть весьма противоречивым в зависимости, во-первых, от формы привлечения иностранного капитала и, во-вторых, от эффективности его использования. Наиболее привлекательными для Республики Беларусь являются прямые инвестиции, так как в отличие от других видов инвестиций, они оказывают непосредственное и долгосрочное воздействие на экономику; в большей степени влияют на занятость, состояние внутреннего рынка, способствуют позитивному изменению места страны в международном разделении труда, не имеют отрицательного воздействия на внешний долг.

2.            Мировая практика привлечения и использования иностранного капитала демонстрирует многообразие форм иностранного инвестирования и методов их регулирования. Современной тенденцией является нацеленность стран-реципиентов на получение не просто большого объема инвестиций, а инвестиций высокого качества. Наиболее ценным в зарубежном опыте для Республики Беларусь, на наш взгляд, являются, методы, позволяющие соотносить деятельность иностранных инвесторов с национальными интересами, в частности, применение принципа дифференциации преференций и заключение специальных инвестиционных соглашений. Практический интерес представляют также такие способы привлечения иностранного капитала как организация рекламных акций, создание специальных миссий в иностранных государствах.

3.            В Республике Беларусь в настоящее время преобладает специальный правовой режим для иностранных инвестиций, который выражается в существовании специального законодательства об иностранных инвестициях. Инвестиционным Кодексом Республики Беларусь предусмотрены преференции и гарантии иностранным инвесторам, в том числе и стабилизационная оговорка, предусматривающая 5-летний мораторий на изменение законодательства. Вместе тем, установленная иерархия нормативных правовых актов, в соответствии с которой декрет и указ главы государства обладает большей юридической силой, чем закон, значительно снижает стимулирующую роль специального законодательства.

4.            Процесс создания предприятий с иностранными инвестициями на территории Республики Беларусь не отличается стабильностью, что в немалой степени объясняется негативными последствиями приостановления государственной регистрации субъектов хозяйствования в 1996 и 1998 годах. Характерным явлением является утрата совместными предприятиями как формой прямых иностранных инвестиций прежнего доминирующего положения, а также снижение доли национальных инвестиций в совместных предприятиях. Указанная ситуация объясняется общим спадом инвестиционной активности в Республике Беларусь, адаптацией иностранных инвесторов на белорусском рынке, негативным опытом отдельных иностранных инвесторов по созданию совместных предприятий и их функционированию. Наиболее привлекательной для зарубежного капитала на нынешнем этапе является вторичный сектор экономики. В качестве тенденции необходимо отметить заметное увеличение доли кипрских инвестиций, что, очевидно, обусловлено наличием на территории государства оффшорных зон.

5.            Инвестиционный климат на территории Республики Беларусь можно охарактеризовать как неблагоприятный. Сложившуюся ситуацию в сфере привлечения прямых иностранных инвестиций определяют, главным образом, макроэкономические факторы и степень рыночных преобразований в Беларуси. Важными факторами, влияющими на прямые иностранные инвестиции в Республике Беларусь, являются уровень законодательства, регулирующего инвестиционную сферу, степень вмешательства государства в деятельность частного бизнеса, в том числе иностранного, инвестиционный рейтинг Республики Беларусь.

6.            Государственное регулирование прямых иностранных инвестиций на сегодняшний день не достаточно эффективно и нуждается в совершенствовании. Основными целями государственной политики в указанной сфере, по нашему мнению, должны стать создание действенного механизма, который обеспечил бы использование возможностей прямых иностранных инвестиций для эффективного решения задач экономического развития республики, а также обеспечение потребностей в инвестиционных ресурсах с учетом не только их объемов, но и качества. Необходимо устранить диспропорции в отраслевой структуре прямых иностранных инвестиций, создать условия и побудительные механизмы для привлечения иностранного капитала в научно-техническую, инновационную деятельность и агропромышленный комплекс.

На основании проведенного исследования полагаем возможным высказать следующие предложения по совершенствованию государственного регулирования прямых иностранных инвестиций.

1.            В целях привлечения иностранного капитала в научно-техническую и инновационную сферу полагаем целесообразным принятие нормативных актов, которые определяли бы механизм инвестиционной деятельности инновационных фондов, возможность использования незадействованных финансовых средств пенсионного и других фондов. Необходимо принять меры по поощрению создания инновационных фондов, основанных на частном капитале, в том числе и зарубежном. Целесообразно повысить статус научно-технологических парков и упростить требования для получения документа, подтверждающего соответствующий статус.

2.            Положительный опыт участия иностранных инвесторов в реализации проектов в агропромышленной сфере должен получить государственную поддержку. Представляется целесообразным корректировка политики цен на сельскохозяйственную продукцию, проводимой в рамках проектов с участием иностранных инвесторов.

3.            Действующая система побудительных механизмов для прямых иностранных инвестиций и, в первую очередь, предоставление «налоговых каникул», не столько создает условия для притока зарубежного капитала, сколько стимулирует национальных инвесторов (преимущественно средний и мелкий бизнес), «маскироваться» под нерезидентов. В связи с этим разумным является пересмотр налоговой политики в отношении предприятий с иностранными инвестициями, в частности дифференцированное предоставление льгот. Преференции целесообразно предоставлять преимущественно тем предприятиям, где привлечены крупные иностранные инвестиции и в которых за счет иностранного инвестора реализуется внедрение новых производственных технологий, что также способствовало бы притоку инвестиций в высокотехнологические отрасли.

4.            Допуск иностранных инвесторов к приватизации целесообразно осуществлять для решения вопросов модернизации промышленной базы с учетом соблюдения национальной экономической безопасности. Передача устойчиво неплатежеспособных субъектов хозяйствования в руки нового собственника, в том числе и иностранного, является, на наш взгляд, разумной альтернативой закрытию предприятия или неоправданному содержанию за счет государственных средств. При этом желательно существование альтернативных, в том числе и частных, экспертных комиссий по оценке реальной стоимости приватизируемых объектов. Обязательность приобретения иностранными инвесторами всего комплекса учреждений предприятий, в том числе социальных объектов (больниц, садиков), также не способствует притоку инвесторов.

5.            Необходимо повысить роль Белорусского агентства содействия иностранным инвестициям как элемента механизма регулирования иностранных инвестиций. Агентство должно взять на себя роль «разведчика» в области прямых иностранных инвестиций. Соответствующие функции включают в себя: изучение и мониторинг внешнего окружения экономических промышленных, технологических тенденций в экономиках, глобальных тенденций в области прямых иностранных инвестиций, корпоративных стратегий, инвестиционных мотиваций ведущих ТНК, анализ конкурентного окружения, проводимой политики в области прямых иностранных инвестиций, законодательства, принятого основными странами-конкурентами. Очевидно, что для успешного осуществления миссии БАСИИ необходимо постоянная государственная поддержка, в том числе и финансовая.

6.            В целях создания благоприятного имиджа Республики Беларусь как страны с открытой инвестиционной политикой, необходима активная рекламно-информационная деятельность. При этом часть полномочий в данной сфере государством может делегировать другим структурам, в частности Белорусскому агентству содействия инвестициям.

7.            Для формирования благоприятного зарубежного общественного мнения об инвестиционном климате и возможностях Республики Беларусь необходимо систематическое отслеживание деловой информации о Беларуси на зарубежных сайтах глобальной информационной сети Интернет, налаживание контактов с их администраторами и постоянное обновление, оперативное распространение материалов, объективно информирующих о процессах, происходящих в экономике Беларуси. Целесообразно вступление в переговоры с двумя влиятельными агентствами – Moody’s и Standart & Poor’s о присвоении странового рейтинга Беларуси.

8.            Для обеспечения условий регистрации предприятий с иностранным капиталом на уровне с конкурирующими странами-реципиентами необходимо сократить сроки регистрации соответствующих субъектов, и упростить регистрацию, передав функции регистрации (полностью или частично) местным исполнительным и распорядительным органам. Оптимальной для иностранного инвестора представляется система регистрации «в одном окне», когда все процедуры по открытию юридического лица осуществляются в одном месте и одноэтапно. Необходимо также отменить минимальный квалификационный порог уставного фонда в 20000 долларов, обеспечив, таким образом, доступ мелкого иностранного бизнеса в экономику Республики Беларусь.

Без интеграции в глобальную экономику, без доступа к мировым рынка капитала и высоким технологиям невозможен переход страны к постиндустиальной фазе развития. Поэтому инвестиционная открытость является стратегией интеграции национальной экономики в глобальную хозяйственную систему.

Тем не менее, ориентация преимущественно на внешние факторы развития является такой же губительной для экономики, как и их игнорирование.

Таким образом, активная деятельность государства в области привлечения иностранных инвестиций должна соизмеряться с реальными потребностями белорусской экономики.

Список использованой литературы:

 

Нормативно правовые акты:

 

1.     Инвестиционный кодекс Республики Беларусь от 22.06.2001 // Электронная информационно-правовая база «Консультант плюс» от 30.04.2002.

2.     О содействии осуществлению и взаимной защите инвестиций: Договор между Республикой Беларусь и Федеративной Республикой Германия //Ведомости Верховного Совета Республики Беларусь. М.,:1994. №14.

3.     О взаимном признании прав и регулировании отношений собственности Соглашение Совета глав государств СНГ // Содружество (информационный вестник). М.,:1992. №7(7).

4.     Соглашение о сотрудничестве в области инвестиционной деятельности от 24.12.1993 // Ведомости Верховного Совета Республики Беларусь.  1994.  №31.

5.     Конвенция о защите прав инвестора от 28.03.1997 //Ведомости Национального собрания Республики Беларусь.  1997.  №32.

6.     О модельном законе "Об инновациях": Постановление Межпарламентского Комитета Республики Беларусь. Республики Казахстан . Кыргызской Республики . Российской Федерации и Республики Таджикистан от 28.02.1998 // Информационный бюллетень Межпарламентской Ассамблеи СНГ. 1998. № 17.

7.     Конвенция о порядке разрешения инвестиционных споров между государствами и иностранными лицами: подписана в Вашингтоне 18.03.1965 // Советский журнал международного права. 1991. № 2.

8.     Конвенция об учреждении Многостороннего агентства по гарантиям инвестиций: подписана в Сеуле 11.10.1985 // Международно правовые основы иностранные инвестиции в России. М.:1995.

9.     Декрет от 5.08.1998 №13 «О правовом режиме иностранных инвестиций из государств  участников Содружества Независимых Государств» // Собрание декретов. указов Президента и постановлений Правительства Республики Беларусь. 1998.  №22.  

10.    О ратификации Соглашения между Правительством Республики Беларусь и Правительством Латвийской Республики о содействии осуществлению и защите инвестиций: Закон Республики Беларусь от 06.11.1998 // Газета «Звязда». 1998. от 12 нояб.

Периодические издания:

1.    Алехин Б. И. Защита инвесторов в США и Канаде. //США –Канада: экономика . политика . культура. 1999. № 9.

2.    Савин В. А. Свободные экономические зоны в Китае. //Внешнеэкономический бюллетень. 1999. № 19.

3.    Тяпышев О. Г. Условия и перспективы многостороннего регулирования трансграничной инвестиционной деятельности. //Внешнеэкономический бюллетень. 1999. № 6.

4.    О взаимном признании прав и регулировании отношений собственности Соглашение Совета глав государств СНГ //Содружество (информационный вестник). 1992 №7(7).

5.    Камински Я. Готова ли Россия приветствовать иностранные инвестиции? //Международная жизнь. М.: 2001. № 1.

6.    Международные сравнения. //Экономические тенденции в Беларуси. Квартальное обозрение. Беларусь. Лондон: Европейская комиссия. программа ТАСИС.  1999.

7.    Чармен К., Баканова М. Прямые иностранные инвестиции в Беларуси: появление модели?// Экономические тенденции в Беларуси. Квартальное обозрение. Беларусь. Лондон Европейская комиссия. программа ТАСИС. 1999.

8.    Беланже Ж. Вопросы определения надлежащей макроэкономической политики в странах. осуществляющих переход к рыночной экономике. Опыт стран Центральной и Восточной Европы // Сборник докладов на тему "Экономические реформы в России и других странах с переходной экономикой: проблемы и перспективы".  Москва. 1994.

Материалы международных органихаций:

1.    Доклад о мировых инвестициях 2000 год. Трансграничные слияния и приобретения и процесс развития. Организация Объединенных Наций. Нью Йорк и Женева .:  2000.

2.    World Investment Report . – Geneva: United Nations. 1999.

3.    Economic Survey of Europe. 1999. No.1 Transition Report. 1998. EBRD.

 

Учебные пособия:

1.    В. М. Шумилов Международное экономическое право. М. . издательство «НИМП». 2001.

2.    Богуславский М. М. Иностранные инвестиции. М.: БЕК. 1996.

3.    Янтовская Е.В. Инвестиционное законодательство и иностранные инвестиции.  Мн: ПКФ”Экоунт”. 1994.

4.    Правовое регулирование иностранных инвестиций в России / Под ред. А. Г. Светланова. М.: ИГПАН. 1995.

5.    Доронина Н. Г., Семилютина Н. Г. Правовое регулирование иностранных инвестиций в России и за Рубежом. М.,: Финстатинформ. 1993.

6.    Новик В. Государственное регулирование прямых иностранных инвестиций в условиях переходной экономики Республики Беларусь. Мн.:  2000.

7.    Фишер П. Прямые иностранные инвестиции для России. М.: Финансы и статистика.  1999.

8.    Уеру Ф. Инвестиционная политика в России. Вашингтон. округ Колумбия: Всемирный банк. – 1996.

9.    Irwin`s Business Law: consepts. analysis. perspectives. Elliot I. Klayman. John W. Bagby.  Nan Ellis.: 1995.

[1] В. М. Шумилов. Международное экономическое право. М.,: издательство «НИМП». 2001. С. 224.

[2] Уеру Ф. Инвестиционная политика в России. Вашингтон, округ Колумбия: Всемирный банк. 1996. С.122.

[3] Беланже Ж. Н. Вопросы определения надлежащей макроэкономической политики в странах, осуществляющих переход к рыночной экономике. Опыт стран Центральной и Восточной Европы // Сборник докладов на тему "Экономические реформы в России и других странах с переходной экономикой: проблемы и перспективы". Москва,: 1994. С. 61.

[4] Грачев Н. Прямые иностранные инвестиции: какие уроки может извлечь Беларусь из опыта других стран с переходной экономикой? //Мн.: Экономика, финансы, управление. № 4. 2000. С.87.

[5] Фишер П. Прямые иностранные инвестиции для России. М.,: Финансы и статистика. 1999. С.681.

[6] Международные сравнения. //Экономические тенденции в Беларуси. Квартальное обозрение. Беларусь. Лондон: Европейская комиссия, программа ТАСИС. 1999. С. 105.

[7] Доклад о мировых инвестициях 2000 год. Трансграничные слияния и приобретения и процесс развития. Организация Объединенных Наций. Нью-Йорк и Женева,: 2000 год С. 80.

[8] Доклад о мировых инвестициях 2000 год. Трансграничные слияния и приобретения и процесс развития. Организация Объединенных Наций. Нью-Йорк и Женева,: 2000. С.80.

[9] Доклад о мировых инвестициях 2000 год. Трансграничные слияния и приобретения и процесс развития. Организация Объединенных Наций. Нью-Йорк и Женева,: 2000. С.83.

[10] EBRD Transition Report. No.1 Transition Report EBRD: 1998 С. 254.

[11]Тяпышев О. Г. Условия и перспективы многостороннего регулирования трансграничной инвестиционной деятельности. – Внешнеэкономический бюллетень. 1999. № 6. С. 55.

[12] Irwin`s Business Law: consepts, analysis, perspectives. Elliot I. Klayman, John W. Bagby, Nan S. Ellis. 1995. P. 323.

[13] Доронина Н. Г., Семилютина Н. Г. Правовое регулирование иностранных инвестиций в России и за Рубежом. М.: Финстатинформ. 1993. С. 123-143.

[14] Доронина Н. Г., Семилютина Н. Г. Правовое регулирование иностранных инвестиций в России и за Рубежом. М.: Финстатинформ, 1993. С. 129.

[15]Международные сравнения. //Экономические тенденции в Беларуси. Квартальное обозрение. Беларусь. Лондон: Европейская комиссия, программа ТАСИС. 1999. С.109.

[16] Янтовская Е.В. Инвестиционное зконодательство и иностранные инвестиции. Мн.,: ПКФ”Экоунт”. 1994. С. 98.

[17] Алехин Б. И. Защита инвесторов в США и Канаде. // США –Канада: экономика, политика, культура. 1999. № 9. С. 115.

[18] Савин В. А. Свободные экономические зоны в Китае.//Внешнеэкономический бюллетень. 1999. № 19. С. 7.

[19] Савин В. А. Свободные экономические зоны в Китае.// Внешнеэкономический бюллетень. 1999. № 19. С. 9.

[20] Савин В. А. Свободные экономические зоны в Китае. // Внешнеэкономический бюллетень. 1999. № 19. С. 10.

[21]EBRD Transition Report. No.1 Transition Report EBRD: 1998 С. 259.

[22] Савин В. А. Свободные экономические зоны в Китае. //Внешнеэкономический бюллетень. 1999. № 19. С. 10.

[23] Irwin`s Business Law: consepts, analysis, perspectives. Elliot I. Klayman, John W. Bagby, Nan S. Ellis. 1995. P. 328.

[24] World Investment Report . – Geneva: United Nations. 1999. С.523.

[25] Янтовская Е.В. Инвестиционное законодательство и иностранные инвестиции. Мн: ПКФ”Экоунт”. 1994. С. 79.

[26] Янтовская Е.В. Инвестиционное законодательство и иностранные инвестиции. Мн: ПКФ”Экоунт”. 1994. С. 91.

[27]Тяпышев О. Г. Условия и перспективы многостороннего регулирования трансграничной инвестиционной деятельности.// Внешнеэкономический бюллетень. 1999. № 6. С. 55.

[28] Доронина Н. Г., Семилютина Н. Г. Правовое регулирование иностранных инвестиций в России и за Рубежом. М.: Финстатинформ. 1993. С. 136.

[29] Информационно-правовая база МИД РБ «Регистрация». от 02.06.1997

[30] Информационно-правовая база МИД РБ «Регистрация». от 02.06.1997

[31] Информационно-правовая база МИД РБ «Регистрация». от 02.06.1997

[32] Информационно-правовая база МИД РБ «Регистрация». от 02.06.1997