Экономические ресурсы предприятия

Тема 1. Основы организации финансов предприятий.

 

План:

1.    Финансы предприятий: сущность, функции и принципы организации. 2.    Место и роль финансов предприятий в финансовой системе государства и в экономике страны. 3.    Финансовые отношения коммерческих предприятий.

 

Литература:

1.    1) стр. 76-84.

2.    2) стр. 122-128.

3.    7) стр. 27-29.

4.    10) стр. 107-110.

1. Финансы предприятий представляют собой экономические отношения, возникающие в процессе формирования производственных фондов, производства и реализации продукции, образования собственных финансовых ресурсов, привлечения внешних источников финансирования, их распределения и использования.

Финансам предприятий присущи те же функции, что и общегосударственным финансам: распределительная и контрольная. Обе они тесно взаимосвязаны.

-      Посредством распределительной функции происходит формирование первоначального капитала, образующегося за счет вкладов учредителей, авансирование его в производство, воспроизводство капитала, создание основных пропорций при распределении доходов и финансовых ресурсов, обеспечивающих оптимальное сочетание интересов отдельных товаропроизводителей, хозяйствующих субъектов и государства в целом. С распределительной функцией финансов связано формирование денежных фондов коммерческих предприятий и организаций путем распределения и перераспределения поступающих доходов (уставный фонд, резервный фонд, добавочный капитал, фонд накопления, фонд потребления, валютный фонд и т.д.).

-      Контрольная функция способствует оптимальной организации распределительных отношений. Объективная основа контрольной функции – стоимостной учет затрат на производство и реализацию продукции (выполнение работ и оказание услуг) и формирование доходов и денежных фондов. Финансовый контроль за деятельностью хозяйствующего субъекта осуществляет:

-      непосредственно хозяйствующий субъект путем всестороннего анализа финансовых показателей;

-      акционеры и владельцы контрольного пакета акций путем контроля за эффективным вложением денежных средств, получении прибыли и выплатой дивидендов;

-      налоговые органы, которые следят за своевременностью и полнотой уплаты налогов и других обязательных платежей в бюджет;

-      контрольно-ревизионная службы Минфина РФ, контролирующая финансово-хозяйственную деятельностью предприятий и организаций, использующих бюджетные средства;

-      коммерческие банки при выдаче и возврате ссуд, оказании других банковских услуг;

-      независимые аудиторские фирмы при проведении аудиторских проверок.

Финансовые отношения предприятий строятся на определенных принципах, связанных с основами хозяйственной деятельности:

1)    Принцип хозяйственной самостоятельности не может быть реализован без самостоятельности в области финансов. Его реализация обеспечивается тем, что хозяйствующие субъекты независимо от формы собственности самостоятельно определяет свои расходы, источники финансирования, направления вложения денежных средств с целью получения прибыли.

2)    Принцип самофинансирования. Реализация этого принципа – одно из основных условий предпринимательской деятельности и обеспечивает конкурентоспособность хозяйствующего субъекта. Самофинансирование означает полную окупаемость затрат на производство и реализацию продукции, инвестирование в развитие производства за счет собственных денежных средств и, при необходимости, банковских и коммерческих кредитов.

3)    Принцип материальной заинтересованности, объективная необходимость которого диктуется основной целью предпринимательской деятельности – получением прибыли.

4)    Принцип материальной ответственности – означает наличие определенной системы ответственности за результаты за результаты финансово-хозяйственной деятельности.

5)    Принцип обеспечения финансовых резервов. Необходимость формирования финансовых резервов и других аналогичных фондов связана с предпринимательской деятельностью, которая всегда сопряжена с риском.

 

2. Финансы предприятий являются исходной основой всей финансовой системы страны. Они занимают определяющее положение в этой системе, поскольку охватывают важнейшую часть всех денежных отношений в стране, а именно: финансовые отношения в сфере общественного воспроизводства, где создается общественный продукт, национальное богатство и национальный доход – основные источники финансовых ресурсов страны. Поэтому от состояния финансов предприятий зависит возможность удовлетворения общественных потребностей, улучшения финансового положения страны. Велика роль финансов предприятий в обеспечении нормального состояния в экономике и общественной жизни страны, т.к. в силу своей специфической особенности они осуществляют процесс распределения и перераспределения национального дохода и национального богатства на трех основных уровнях: на общегосударственном; на уровне предприятий; на уровне производственных коллективов.

Финансовая система РФ включает следующие звенья финансовых отношений:

 

3. Финансовые отношения предприятий можно объединить в четыре группы:

1)    Финансовые отношения с другими предприятиями и организациями включают отношения с поставщиками, покупателями, строительно-монтажными и транспортными организациями, таможней, а также с предприятиями и организациями иностранных государств. Это самая большая по объему денежных платежей группа. Отношения предприятий друг с другом связаны с реализацией готовой продукции и приобретением материальных ценностей.

2)    Финансовые отношения внутри предприятия охватывают отношения между учредителями в момент создания предприятия, которые связаны с формированием собственного капитала и в его составе уставного (акционерного, складочного) капитала; отношения между филиалами, цехами, отделами, бригадами; отношения с рабочими и служащими. Отношения между подразделениями предприятия связаны с оплатой работ и услуг, распределением прибыли, оборотных средств и т.д. Отношения с рабочими и служащими – это выплата заработной платы, премий, пособий, дивидендов по акциям, материальной помощи, а также взыскание денег за причиненный ущерб, удержание налогов.

3)    Финансовые отношения внутри объединений предприятий подразделяются на: финансовые отношения предприятий с вышестоящими организациями, отношения внутри финансово-промышленных групп и отношения предприятий в условиях холдинга. Финансовые отношения предприятий с вышестоящими организациями включают отношения по поводу образования и использования централизованных денежных фондов, которые в условиях рыночных отношений являются объективной необходимостью. Финансово-промышленные группы создаются, как правило, с целью объединения финансовых усилий в направлении развития и поддержки производства, получения максимального финансового результата. Здесь могут быть и централизованные денежные фонды, и коммерческий кредит друг другу, и просто финансовая помощь. Особенности холдинговых отношений состоят в том, что они строятся на экономической основе, когда головному предприятию принадлежат контрольные пакеты акций дочерних предприятий. Финансовые отношения внутри холдинга предполагают значительную финансовую самостоятельность его участников в пределах единой стратегии.

4)    Отношения с финансово-кредитной системой многообразны. Прежде всего, это отношения с бюджетами различных уровней и внебюджетными фондами, связанные с перечислением налогов и отчислений. Отношения со страховым звеном финансовой системы состоят в перечислении средств на социальное и медицинское страхование, а также страхование имущества предприятия. Финансовые отношения предприятий с банками строятся как в части организации безналичных расчетов, так и при получении и погашении краткосрочных и долгосрочных кредитов. Организация безналичных расчетов оказывает непосредственное влияние на финансовое положение предприятия. Кредит является источником финансирования оборотных средств, расширения производства, его ритмичности, улучшения качества продукции, способствует устранению временных финансовых трудностей предприятий. Финансовые отношения предприятий с фондовым рынком предполагают операции с ценными бумагами.

Тема 2. Особенности формирования и использования финансовых ресурсов предприятий в условиях рынка.

 

План:

1.    Финансовые ресурсы предприятия: источники формирования, классификация. 2.    Основные направления использования финансовых ресурсов предприятия. 3.    Роль финансовых служб в вопросах финансового менеджмента.

 

Литература:

1.    5) стр.40-44.

2.    7) стр. 11-16.

3.    9) стр. 125-133.

1. Финансовые ресурсы предприятия представляют собой денежные доходы и поступления, формируемые за счет внутреннего источника и привлеченных средств и используемые для покрытия затрат по воспроизводству и финансовых обязательств.

Существует два источника формирования финансовых ресурсов предприятия: внутренний и внешний.

Внутренний источник составляют:

а) прибыль;

б) амортизационные отчисления.

Это собственные финансовые ресурсы предприятия. Если этих ресурсов оказывается недостаточно, то прибегают к внешнему источнику.

Внешний источник составляют:

а) кредиты банков,

б) заемные средства других предприятий,

в) кредиторская задолженность предприятия,

г) долевое участие,

д) средства бюджетов и внебюджетных фондов,

е) прочие каналы привлечения средств извне. (Важнейшим таким каналом является финансовый рынок, обеспечивающий перераспределение свободного финансового капитала.)

В зависимости от источников образования, финансовые ресурсы предприятия можно классифицировать на:

-      образуемые за счет собственных и приравненных к ним средств;

-      мобилизуемые на финансовом рынке;

-      поступающие в порядке перераспределения.

 

Группировка финансовых ресурсов предприятия

в соответствии с источниками их формирования (схема):

2. Использование финансовых ресурсов осуществляется предприятием по многим направлениям, главными из которых являются:

1)    платежи органам финансово-банковской системы, обусловленные выполнением финансовых обязательств. К ним относятся:

1.1.  налоговые платежи в бюджет;

1.2.  уплата процентов банкам за пользование кредитами;

1.3.  погашение взятых ранее ссуд;

1.4.  страховые платежи;

2)    инвестирование собственных средств в капитальные затраты (реинвестирование), связанное с расширением производства, его техническим обновлением, переходом на новые прогрессивные технологии, использование «ноу-хау»;

3)    инвестирование финансовых ресурсов в ценные бумаги, приобретаемые на рынке: акции и облигации других фирм, обычно тесно связанных кооперативными поставками с данным предприятием; в государственные займы;

4)    направление финансовых ресурсов на образование денежных фондов поощрительного и социального характера;

5)    использование финансовых ресурсов на благотворительные цели.

3.С переходом на рыночные основы хозяйствования, необычайно возрастает не только роль руководителей предприятий, членов правления акционерного общества, но и финансовых служб, которые играли при административно-командном методе управления второстепенную роль.

Изыскание финансовых источников развития предприятия, направление более эффективного инвестирования финансовых ресурсов, операции с ценными бумагами и другие вопросы финансового менеджмента становятся основными для финансовых служб предприятий в условиях рыночной экономики.

Суть управления финансами заключается в такой организации финансов со стороны соответствующих служб, которая позволяет:

1)    привлекать дополнительные финансовые ресурсы на самых выгодных условиях, инвестировать их с наибольшим эффектом;

2)    осуществлять прибыльные операции на финансовом рынке, покупая и продавая ценные бумаги.

Достижение успеха в области управления финансами зависит от инициативы работника, поиска нетрадиционных решений, масштабности операций и оправданного риска, деловой хватки.

Мобилизуя денежные средства других собственников на покрытие затрат своего предприятия, работники финансовых служб должны иметь четкое представление о целях инвестирования ресурсов, и уже в соответствии с ними, давать рекомендации о формах привлечения средств.

 Финансовая служба предприятия в ходе своей работы реализует как распределительную, так и контрольную функции как внутри предприятия, так и во внешней среде.

Тема 3. Формирование имущества предприятия.

 

План:

1.    Понятие имущества (активов) предприятия и принципы их организации. Совокупная, балансовая и рыночная стоимость имущества (активов) предприятия. 2.    Классификация имущества предприятия. 3.    Определение потребности в отдельных видах имущества.