3. Влияние ставки обязательного резервирования на формирование предложения денег

В настоящее время нормы обязательных резервов применяются для регулирования денежной массы в обращении. Применение норм обязательного резервирования призвано сократить мультипликационный эффект расширения депозитов путем воздействия на объем свободных ресурсов банков в целях поддержания денежной массы на необходимом центральному банку уровне. Контролируя денежную массу и управляя ею, центральный банк воздействует на уровень экономической активности в стране и ограничивает темпы инфляции. Изменяя денежную массу с помощью нормы обязательных резервов, центральный банк воздействует также на ссудный процент, который, в свою очередь, влияет на доходность тех или иных ценных бумаг (курс акций и облигаций).

Изменение нормы обязательного резервирования вызывает противоположное по направлению изменение коэффициента мультипликации (m) денежной массы, поскольку он определяется по формуле:

m = , где

 

r — норма обязательного резервирования.

Поэтому чем низшей будет ставка, тем высшим будет коэффициент мультипликации, а значит большим общий объем денежного предложения, и наоборот. То есть, чем выше устанавливает Центральный Банк норму обязательных резервов, тем меньшая доля средств может быть использована коммерческими банками для активных операций. А увеличение ставки обязательного резервирования уменьшает денежный мультипликатор и ведет к сокращению денежной массы. Таким образом, изменяя норму обязательных резервов, Центральный Банк оказывает воздействие на динамику денежного предложения.

В ІІІ квартале 2009 года НБУ проводил сдерживающую монетарную политику, что оказывало соответствующее влияние на ликвидность и кредитную активность банковской системы. На протяжении анализируемого периода наблюдалось сужение денежного предложения, что было следствием изменения требований к формированию обязательных резервов по привлеченным средствам, что привело к уменьшению объема средств на корсчете в НБУ при одновременном увеличении средств на специальном счете в Национальном банке Украины (в отличие от остатков на корсчете эти средства нельзя использовать банками в течение дня).

 

Задача 1

 

Денежная масса в государстве 15 млрд. грн., реальный национальный продукт на начало года составил 88 млрд. грн. Определить предусматриваемый реальный и номинальный национальный продукт и денежную массу на конец года, если годовой уровень инфляции составил 20%, а скорость оборачиваемости денег увеличился в 2,1 раза. Физическое количество произведенных за год товаров и услуг в государстве осталось без изменений.

Задача 2

 

Реальный внутренний валовой продукт на конец предыдущего года был 65 млрд. грн., скорость оборачиваемости денег – 5 раз. В текущем году скорость оборачиваемости денег выросла на 1,2 %, цены выросли в 2 раза, реальный внутренний годовой валовой продукт вырос на 1%. Определить реальный и номинальный ВВП, а также необходимую денежную массу на конец текущего года.


Задача 3

 

За отчетной год в государстве денежные потоки проводились по следующим направлениям:

·  госзаказ – 4,51 млрд. грн.,

·  сбережения – 4 млрд. грн.,

·  импорт – 2,1 млрд. грн,

·  экспорт – 2,2 млрд. грн.,

·  инвестиции, – 1,89 млрд. грн.,

·  чистые налоги – 2,5 млрд. грн.

Определить сумму «утечек» и «инъекций», и как должна измениться сумма «утечек», если инвестиции увеличатся в 1,3 раза, а госзаказ увеличится или уменьшится на 1,7 млрд. грн.

Задача 4

 

За отчетный период в государстве денежные потоки проводились по таким направлениям:

·  национальный доход – ? млрд. грн.,

·  национальный продукт – 10 млрд. грн.,

·  госзаказа, – 5,05 млрд. грн.,

·  сбережения, – 2,8 млрд. грн.,

·  налоги – 4,15 млрд. грн.,

·  трансферные платежи – 0,59 млрд. грн.,

·  импорт – ? млрд. грн.,

·  экспорт – 0,85 млрд. грн.

Определить размер потребления и сумму инвестиций.


Задача 5

 

Рассчитайте показатели «денежная база» и «агрегат М2» при условии, что наличность вне банков составляет 29 млрд. грн.; наличность в кассах банков – 3 млрд. грн.; банковские вклады «до востребования» – 18 млрд. грн.; срочные вклады – 17 млрд. грн.; сумма денежных средств (резервов), которые находятся на корреспондентских счетах коммерческих банков в центральном банке – 44 млрд. грн.

 

Задача 6

По данным таблицы рассчитать размер денежных агрегатов М0, М1, М2, М3, когда обязательные резервы коммерческих банков составляют Ор. Провести структурный анализ.

Обязательные резервы, Ор

Средства ком. банков на кор. счетах в центр. банке

Нал. деньги вне банков

Депозиты физ. лиц до востребования

Срочные вклады ком. банков

Средства на спец. счетах

Депозитн. сертификаты банков

Облигации гос. кредита

9,3 143,8 164,3 201,5 51,4 340,5 3,9 13,3

Задача 7

 

Если денежная масса:

·  наличности вне банок составляет 19 млрд. грн.,

·  наличности в кассах банков – 7 млрд. грн.,

·  текущих вкладов – 25 млрд. грн.,

·  срочных вкладов – 29 млрд. грн.,

·  вкладов в сертификаты НБУ – 16 млрд. грн.,

то чему будут равняться:

а) агрегат М0,

б) агрегат М1,

в) агрегат М2,

г) агрегат М3.

Задача 8

 

Внутренний валовой продукт в предыдущем году составил 343 млрд. грн. В текущем году предусматривается рост реального ВВП на 5,5 % и индекс инфляции 1,11. Средний размер денежной массы в обращении в текущем году по агрегату М1 будет 55,4 млрд. грн., вклады на текущих счетах в коммерческих банка – 19 млрд. грн. Рассчитать скорость обращения одной денежной единицы по агрегату М0 и среднюю длительность одного оборота гривни.

Задача 9

Внутренний валовой продукт в государстве в текущем году составил 340 млрд. грн., скорость обращения денег составила 6 раз. В следующем году предусматривается рост ВВП на 3%, использование расчетов путем проведения зачета взаимной задолженности в размере 17 млрд. грн., уменьшение скорости обращения денег на 3%. Рассчитать необходимую денежную массу в государстве на следующий год.

Задача 10

Норма обязательных резервов установленных центральным банком – 6%, удельный вес наличности в денежной массе в обращении – 18%.

Рассчитать коэффициент, на который может расшириться денежная масса под действием кредитного мультипликатора.

Задача 11

Денежная масса в государстве по агрегату М3 составляет 178, а денежная база – 83. Рассчитать фактический коэффициент мультипликативного расширения денег в государстве.

Задача 12

Объем свободных резервов банковской системы в государстве на конец года составил 116 млрд. грн. В начале следующего года Центральный банк провел эмиссию в объеме 2 млрд. грн., при этом установил норму обязательного резервирования 8. Какой объем свободных резервов банковской системы в стране будет в следующем году?

Задача 13

Рассчитайте уровень монетизации экономики, если объем ВВП за год составлял 243 млрд. грн., а среднемесячная масса денег в обороте за агрегатом М3 составляла 32 млрд. грн.

Задача 14

Имеются следующие данные об уровне цен и объеме реализации в государстве на отдельные товары:

Наименование товара Объемы реализации (шт.) Цена по состоянию на 31.12.2004 г. Объемы реализации (шт.) Цены по состоянию на 31.12.2005 г.
Куртка мужская 453756 226 523109 238
Туфли женские 645243 133 756078 149
Телевизор 74224 650 53489 660
Стиральная машина 46078 490 54735 520
Мясо, кг. 423056 8 526475 11
Молоко, л. 163906 1,3 173774 1,3
Картошка, кг. 546836 1,2 513206 0,8

Рассчитать уровень инфляции в государстве за год.

Задача 15

В предыдущем году внутренний валовой продукт в государстве составил 911 млрд. грн., денежная масса в обращении 144 млрд. грн. В текущем году реальный ВВП вырос на 1,7%, денежная масса – на 9 %, скорость обращения денег вырастет на 3,2 %. Рассчитать индекс инфляции в государстве в текущем году.

Задача 16

 

Известно, что номинальный ВНП в государстве составил 354967 млн. грн., а реальный ВНП за этот период составил 341222 млн.грн. Рассчитать дефлятор ВНП в государстве.

Задача 17

 

Вложение в сумме 43 тыс. грн. положено в банк сроком на 3 месяца с начислением сложных процентов ежемесячно. Годовая ставка по вкладу равняется 16%, уровень инфляции – 2% в месяц. Рассчитать реальный доход вкладчика с точки зрения покупательской способности денег.

 

Задача 18

 

Имеются следующие данные о ценах на потребительские товары в Украине и США:

Вид товара

США, $

Украина, грн.

1.Костюм муж. шерстяной 90 450
2.Холодильник 155 900
3.Термос бытовой 11 63
4.Мясо 2,5 12
5.Картофель 0,1 0,6
6.Хлеб 1 1,3

На основании приведенных данных рассчитать частичный паритет покупательской способности украинской гривни и американского доллара.

 

Задача 19

 

НБУ установил курс гривни к иностранным валютам состоянием на 4.07.98 и на 24.10.98 года

Наименование валют

Количество

Официальный курс

04.07.98

24.10.98

1

Доллар США USD 100 206,5642 342,8371

2

Канадский доллар CAD 100 141,2026 221,7184

3

Японская йена JPY 100 14,8473 28,9568

4

Английский фунт стерлинг GBP 100 341,0950 580,9327

5

Евро EUR 100 225,5042 408,7913

6

СПЗ XDR 100 275,4097 484,5143

Определить:


Информация о работе «Ставка обязательного резервирования, ее влияние на формирование предложения денег»
Раздел: Финансовые науки
Количество знаков с пробелами: 21864
Количество таблиц: 4
Количество изображений: 0

Похожие работы

Скачать
49303
6
3

... России в области обязательного резервирования[9]. Она направила в Государственную Думу проект, в котором было предложено создать комиссию по денежно-кредитной политике, в чье ведение предлагалось передать все вопросы, касающиеся обязательных резервов банков. Членами комиссии могут быть высокопоставленные специалисты, назначаемые Государственной Думой по представлению председателя Банка России. В ...

Скачать
33919
5
5

... за несостоятельные сберегательные и кредитные учреждения стоило Федеральной резервной системе больших денег. В то же время страхование вкладов вносит реальный вклад в стабилизацию банковской системы и предложения денег.   2. Спрос на деньги Теперь рассмотрим другую сторону денежного рынка и выясним, от чего зависит спрос на деньги. В соответствии с количественной теорией, известно, что ...

Скачать
53660
1
1

... из них может привести к системному банковскому кризису. 1.2 Цели деятельности и функции ФРС США В соответствии с законодательством США Федеральная резервная система имеет четыре основных цели деятельности. Они состоят в следующем: 1.    Проведение национальной денежно-кредитной политики путём воздействия на денежные и кредитные показатели экономики в целях обеспечения полной занятости и ...

Скачать
57662
0
1

... ссуд. Эмиссия произойдет только в случае, когда выпуск денег в оборот превысит их возврат в банки. Таким образом, в отличие от эмиссии, выпуск денег в оборот далеко не всегда приводит к росту денежной массы. В зависимости от вида денежных средств, дополнительно поступающих в оборот, различают наличную и безналичную денежную эмиссию.   4.1.2 Наличная и безналичная денежная эмиссия Наличная ...

0 комментариев


Наверх