1. Коэффициент автономии
Характеризует уровень общей финансовой независимости предприятия, определяет удельный вес собственного капитала во всем капитале предприятия.
Нормативное ограничение больше 0,5.
Расчетная формула:
, где (1.2)
СК – собственный капитал;
ВБ – валюта баланса
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в части формирования оборотных активов.
Нормативное ограничение больше или равно 0,1.
Характеризует долю собственных источников в формировании оборотных активов.
Расчетная формула:
, где (1.3)
СОК - собственный оборотный капитал;
ОА – оборотные активы.
Коэффициент финансовой независимости в части формирования запасов и затрат
Характеризует долю собственных источников в формировании запасов и затрат.
Расчетная формула:
, где (1.4)
СОК – собственный оборотный капитал;
ЗЗ – запасы и затраты.
Коэффициент маневренности собственного капитала
Нормативное значение 0,2-0,5.
Показывает, какая часть собственных средств предприятия находится в мобильной форме, то есть вложена в оборотные активы
Расчетная формула:
, где (1.5)
СОК – собственный оборотный капитал;
СК – собственный капитал.
5. Коэффициент привлечения
Нормативное значение 1.
Показывает сколько заемных средств привлекло предприятие на 1 рубль собственных средств, вложенных в активы.
Расчетная формула:
, где (1.6)
ЗК – заемный капитал;
СК – собственный капитал.
Коэффициент финансирования (оборотный коэффициенту привлечения)
Нормативное значение больше или равно 1,0.
, где (1.7)
СК – собственный капитал;
ЗК – заемный капитал.
1.6. Анализ ликвидности баланса и платежеспособности предприятия
Согласно мнению Бочарова В.В. [13, c.137] предприятие считается платежеспособным, если соблюдается следующие условия:
ОА ≥ КО, где (1.8)
ОА – оборотные активы (раздел II баланса);
КО – краткосрочные обязательства (разделV баланса).
Более частный случай платежеспособности: если собственные оборотные средства покрывают наиболее срочные обязательства ( кредиторскую задолженность).
СОС ≥ СО, где (1.9)
СО – наиболее срочные обязательства;
СОС – собственные оборотные средства.
На практике платежеспособность предприятия выражается через ликвидность его баланса.
Ликвидность баланса – это степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.
Ликвидность активов – величина обратная ликвидности баланса по времени, которое необходимо для превращения активов в деньги, т.е. чем меньше времени понадобится для превращения в деньги активов, тем они более ликвидные.
Для осуществления анализа активы и пассивы баланса классифицируют по следующим признакам:
По степени убывания ликвидности (активов);
По степени срочности обязательств.
Активы предприятия разделяются на следующие группы:
А1-более ликвидные активы: денежные средства предприятия (строка 260) + краткосрочные финансовые вложения (строка 250);
А2-быстро реализуемые активы: дебиторская задолженность со сроком погашения до 12 месяцев (строка 240);
А3- медленно реализуемые активы: дебиторская задолженность со сроком погашения более 12 месяцев (строка 230) + запасы и затраты (210, строка 220) + прочие оборотные активы (строка 270);
А4- трудно реализуемые активы: внеоборотные активы (строка 190).
Пассивы предприятия разделяются на следующие группы:
П1- наиболее срочные обязательства: кредиторская задолженность (строки 620+660-640-650).
П2- краткосрочные пассивы: краткосрочные заемные средства (строка 610);
П3- долгосрочные пассивы: прочие долгосрочные пассивы (строка 590);
П4- постоянные пассивы: капитал и резервы (строка 490) – убытки (строки 465+475+640+650).
Баланс считается абсолютно ликвидным, если выполняются следующие соотношения: А1 П1; А2 П2; А3 П3; А4 П3 (0) А3 (8916) > П3 (0)
А4 (9283) > П4 (2730) А4 (8903) > П4 (4776)
Мы видим, что если на конец 2001 года выполнялось только одно условие абсолютной ликвидности, то к концу 2002 года будет выполняться 2 условия.
Мы видим, что текущая неплатежеспособность предприятия будет иметь тенденцию к уменьшению. Наиболее ликвидные активы меньше наиболее срочных обязательств, т.е. не перекрывают их значения как на конец 2001 года, так и на конец 2002 года, т.е. отдаленные платежи так же обеспечены отдаленными поступлениями, труднореализуемые активы будут превышать источники собственных средств.
Для анализа ликвидности в 2002 году рассчитаем следующие относительные показатели (см. п. 1.6, ф-лы: 1.10-1.12):
коэффициент абсолютной ликвидности:
(3.9)
коэффициент срочной ликвидности:
(3.10)
коэффициент текущей ликвидности:
(3.11)
собственный оборотный капитал равен ОА минус КО:
СОК = 11884-16011 = - 4127 (3.12)
Оценка платежеспособности предприятия ЗАО «Линда» за 2001, 2002 годы (см. приложение 4, табл. 8).Расчет вышеперечисленных коэффициентов показал, что проведенные мероприятия приведут к тому, что все показатели ликвидности и платежеспособности повысятся, хотя и не достигнут нормативного значения, тогда как за 2001 год эти показатели имели тенденцию к понижению.
Рассмотрим, как предложенные мероприятия повлияют на оборачиваемость активов. Для этого вновь обратимся к таблице 6 приложения 3 и рассчитаем коэффициенты деловой активности предприятия (см. приложение 4, табл. 9).
Оценка показателей деловой активности предприятия ЗАО «Линда» за 2001, 2002 годы (см. приложение 4 табл. 10).
Расчет коэффициентов деловой активности показал, что в результате предложенных мероприятий оборачиваемость капитала предприятия возрастет с 1,5 оборота на конец 2001 года до 1,7 оборота на конец 2002 года, фондоотдача соответственно с 3,3 до 3,6.
Оборачиваемость текущих (оборотных) активов увеличится и, как следствие, период, за который текущие активы проходят полный цикл и снова примут денежную форму, снизится за 2002 год со 146 дней до 114 дней. В результате сокращения периода оборота текущих активов предприятие сможет высвободить из оборота денежные средства в размере 2825 тыс. рублей (см. формулу 2.28).
Период оборачиваемости производственных запасов и затрат сократится на 23,7 дней.
Период возврата дебиторской задолженности практически останется на уровне 2001 г.
Период погашения кредиторской задолженности уменьшился со 158,7 дней на конец 2001 года до 152 дней на конец 2002 года, т.е. предприятие на 6,7 дней быстрее будет рассчитываться с кредиторами.
Оборачиваемость собственного капитала увеличится за 2002 год с 8,2 оборота до 8,6 оборота, что свидетельствует о тенденции к ускорению работы собственного капитала в финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
Для оценки финансовых результатов предприятия ЗАО «Линда» с учетом предложенных мероприятий используем вертикальный и горизонтальный анализ отчета о «прибылях и убытках» (см. приложение 4, табл. 11).
Как видно из таблицы предприятие ЗАО «Линда» в результате предложенных мероприятий сможет достичь улучшения результатов в финансово-хозяйственной деятельности по сравнению с 2001 годом. Об этом свидетельствует увеличение чистой прибыли, остающейся в распоряжении предприятия на 1681 тыс. руб. Рост прибыли будет являться результатом увеличения всех ее составляющих. В большей степени выросли такие ее элементы, как прибыль от продаж (на 1880 тыс. руб.). Удельный вес себестоимости в выручке реализованной продукции уменьшится в течении года с 92,2 % до 89,1 %, в т.ч. за счет уменьшения удельного веса постоянных расходов. Изменился в сторону уменьшения удельный вес операционных расходов, внереализационных доходов и расходов в выручке реализованной продукции.
Приведенный в таблице горизонтальный анализ финансовых результатов позволяет увидеть положительную динамику показателей за 2002 год.
Для оценки эффективности вложенных средств рассчитаем показатели рентабельности предприятия ЗАО «Линда», которых оно может достичь в результате проведения мероприятий (см. п. 1.8, ф-лы: 1.27-1.32):
- рентабельность продаж:
(3.13)
- рентабельность основной деятельности:
(3.14)
- рентабельность всего капитала:
(3.15)
- рентабельность производственного капитала:
(3.16)
- рентабельность собственного капитала:
(3.17)
- чистая прибыль на 1 рубль оборота:
(3.18)
Значение всех рассчитанных показателей имеет тенденцию к росту, т.е. предприятие сможет работать более эффективно.
Рентабельность продаж увеличится с 7,7 % до 10,8 %, что подтверждает спрос на продукцию. С каждого рубля реализованной продукции предприятие получит прибыли в 2002 году на 3,1 копейки больше, чем в 2001 году. Рентабельность основной деятельности R2 составит 12,1 % в 2002 году, что на 4,1 % больше чем в 2001 году, т.е. предприятие получит прибыль с каждого рубля затраченного на производство продукции на 4,1 копейки больше.
Рентабельность всего капитала достигнет в 2002 году 10,6 % вместо 2,5 – в 2001 году. Предприятие на каждый рубль вложенного в активы предприятия получит прибыль 10,6 копейки.
Рентабельность производственного капитала показывает, что в 2002 году предприятие получит прибыли на 6,2 копейки больше с каждого рубля, вложенного в производственный капитал.
Рентабельность собственного капитала возрастет до 54,5 %, т.е. на каждый рубль собственного капитала предприятие получит прибыли 54,5 копейки, это на 40,2 копейки больше, чем в 2001 году.
Чистая прибыль с 1 рубля оборота возрастет с 1,7 копейки в 2001 году до 6,3 копейки в 2002 году.
Заключение.
Проанализировав финансово-экономическую деятельность предприятия ЗАО «Линда» за 2001 год, мы видим, что на конец года рост выручки предприятия составил 44%, а рост имущества составил 66% по сравнению с 2000 годом, т.е. наблюдается опережающий рост имущества предприятия, что сказалось на ухудшении финансового состояния предприятия.
Так все финансовые показатели: финансовой устойчивости, ликвидности, деловой активности и рентабельности, к концу 2001 года не только не достигли нормативного значения, но и имеют тенденцию к понижению.
Финансовая устойчивость предприятия вызывает опасение и с той точки зрения, что более половины имущества, характеризуется длительным сроком использования, а значит и длительным периодом окупаемости. Из-за недостаточности собственных средств, для формирования активов (52% от всего имущества) долгосрочного характера, основная часть была сформирована за счет краткосрочных обязательств предприятия, т.е. можно ожидать, что срок их погашения наступит раньше, чем окупятся денежные вложения средств, т.е. предприятие выбрало опасный путь размещения средств, что незамедлительно сказалось на его напряженном финансовом состоянии на конец 2001 года т.к. общее правило обеспечение финансовой устойчивости: долгосрочные активы должны быть сформированы за счет долгосрочных источников, собственных и заемных.
Расчет показателей деловой активности предприятия показал, что оборачиваемость активов и вложенных средств уменьшилась, а длительность их нахождения в обороте увеличилась. Понижение оборачиваемости произошло вследствие недостаточной величины реализации и увеличением активов предприятия и вложенных в них средств. Замедление оборачиваемости оборотных средств привело к дополнительному вовлечению в оборот средств на сумму 1611 тыс. рублей.
Все показатели рентабельности, рассчитанные в данной дипломной работе на конец 2001 года, имеют тенденцию к понижению. На понижение рентабельности сказалось увеличение затрат предприятия как в целом так и в части операционных и внереализационных расходов.
Таким образом, резкое увеличение в течение года вложений в основные фонды, без достаточных собственных средств, недостаточная величина объема продаж – все это привело к замедлению оборачиваемости активов и вложенных средств, что незамедлительно сказалось на ухудшении финансового состояния предприятия. Дальнейшая деятельность его сопряжена с дефицитом средств.
Для исправления сложившейся ситуаций и повышения эффективности финансово-экономической деятельности предприятия в дальнейшем, предлагается, прежде всего, принять меры по увеличению оборачиваемости активов предприятия и вложенных средств, меры по наращиванию собственного капитала, в частности, по увеличению получаемой прибыли, которая позволит создать базу для самофинансирования и погасить кредит, т.е. уменьшить краткосрочные обязательства.
Для этого предложено руководству предприятия в 2002 году, прежде всего, увеличить объем продаж продукции до 32248 тыс. рублей, что обеспечит прогнозируемую маркетинговыми расчетами величину продаж мебельной продукции.
Так как при односменной работе производственная мощность используется на 100%, предлагается руководству предприятия ввести вторую производственную смену по выпуску трех модифицированных видов продукции наборов «кухня», «детский» и «прихожая» с расчетом увеличения их выпуска продукции в 1,5 раза.
При условии, что вся выпущенная продукция будет реализована, предприятие в соответствии с произведенными расчетами в данной дипломной работе, будет иметь выручку в сумме 32248 тыс. рублей.
В результате внедрения предложенных мероприятий и расчета балансовых статей составлен прогнозный баланс на 2002 год.
Исходя из расчетных финансовых показателей, характеризующих финансово-хозяйственную деятельность предприятия в 2002 году можно сделать следующие выводы, что если все показатели: финансовой устойчивости, ликвидности, деловой активности и рентабельности на конец 2001 года имели в динамике понижающее значение, то на конец 2002 года динамика положительна, наблюдается рост всех перечисленных показателей.
В результате предложенных мероприятий дорогостоящий кредит банка предприятие сможет погасить за счет полученной прибыли и средств, высвободившихся в результате увеличения оборачиваемости оборотных активов.
Это положительно скажется на финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
Таким образом, хотя деятельность предприятия и будет зависеть от заемных средств, дорогостоящий кредит банка будет погашен. Предприятие будет использовать беспроцентные средства кредиторов.
Умело используя заемные средства кредиторов, предприятие сможет не только поддерживать производство, но и получить прибыль. Это положительно характеризует руководство предприятия в управлении эффективностью финансово-экономической деятельности предприятия.
Исходя из вышеизложенного, можно сделать вывод, что, несмотря на улучшение финансового состояния предприятия к концу 2002 года, предприятие пока еще сохранит низкий уровень платежеспособности и финансовой устойчивости. Но предприятие сможет работать, получать прибыль и повышать рентабельность за счет повышения скорости оборота средств, и наоборот, если объем реализованной продукции не повысится, то предприятие не в состоянии будет рассчитаться с долгами.
Таким образом, если предприятие ЗАО «Линда» внедрит мероприятия, предложенные в данной дипломной работе, то эффективность его финансово-экономической деятельности повысится.
Результаты проведенного финансово–экономического анализа и предложенных мероприятий доведены до сведения руководства ЗАО «Линда» и оно намерено предложенные выводы использовать в дальнейшей работе.
Список используемой литературы.Конституция (Основной Закон) РФ. М., 1994.
Гражданский кодекс РФ. (В 2 частях) - М., 1996.
Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть вторая. Глава 25 «Налог на прибыль организаций».
Методические указания по проведению анализа финансового состояния //Приказ ФСФО РФ от 23.01.2001 №16
Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий. - М.:ИНФРА –М, 1999.-343 с.
Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. - М.: ИНФРА-М, 2001.- 207 с.
Ефимова О.В. Финансовый анализ. - М.: Бухгалтерский учет, 1998.-319 с.
Глазов М.М. Экономическая диагностика предприятий: новые решения. - С-Пб .университет экономики и финансов, 1998.-195 с.
Ефимова О.В. Финансовый анализ. - М.: Бухгалтерский учет, 1998.-319 с.
Финансы /Ковалева А.М., Баранникова Н.П., Богачева В.Д. и др.: Под редакцией А. М. Ковалевой. -М. «Финансы и кредит»,2000.-384 с.
Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. - Минск: ООО «Новое знание»,2000.-688 с.
Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – 2-е издание, перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2000. – 512 с. ил.
Финансовый анализ предприятия: Учебное пособие. Бороненкова С.А., Маслова Л.И., Крылов С.И. – Екатеринбург: Изд-во Урал. гос. экон. ун-та.1997. – 200 с.
Крейнина М.Н. Финансовое состояние предприятие. Методы оценки. – М.: ИКЦ «ДИС», 1997. – 224 с.
Бочаров В.В. Финансовый анализ. – СПб: Питер, 2001. – 240 с. ил.
Финансовый бизнес-план: Учеб. Пособие/Под редакцией действительного члена Акад. инвестиций РФ В.М. Попова. М.: Финансы и статистика, 2000 –480 с.
Козлова Е.П., Парашутин Н.В., Бабченко Г.Н. Бухгалтерский учет – 2-е изд., - М.: Финансы и статистика, 1998. –576 с. ил.
Ван Хорн Дж. К. Основы управления финансами: Пер. с англ. / Под ред. Я.В. Соколов. – М.: Финансы и статистика, 2001.- 800 с.: ил.
Финансы, денежное обращение, кредит. Учебник для ВУЗов / Л.А. Дробозина, Л.Л. Окунева, Л.Д. Андросова и др./Под ред. проф. Л.А. Дробозиной– М.: ЮНИТИ, 1997.- 479 с.
Финансы: Учеб. Пособие/Под ред. проф. А.М. Ковалевой. – М.: Финансы и статистика, 1996.
Райзберг Б.А., Лозовский Л.Ш., Стародубцева Е.Б. Современный экономический словарь. – 2-е изд., исправленное, - М.: ИНФРА-М, 1998.- 479 с.
Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ. – М.:ИКП «ДИС», 1997.
Абрюшина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. – М: ИКП «ДИС», 1998.
Экономический анализ: ситуации, тесты, примеры, задачи, выбор оптимальных решений, финансовое прогнозирование: Учеб. Пособие / Под ред. М.И. Баканова А.Д. Шеремета. – М.: Финансы и статистика, 1999. – 656 с.: ил.
Современная экономика. Общедоступный учебный курс. Ростов на Дону. : Издательство «Феникс», 1998. – 672 с.
Справочник по аудиту / Под. Ред. Проф. Уткина Э.А. – М.: Ассоциация авторов и издателей «ТАНДЕМ». Изд-во ЭКМОС. 1999. – 432 с.
приложения
Приложение 1
Бухгалтерский баланс 2001 г.
Таблица 1
н 1 января а __________________2001___ г. | Коды | |||
Форма № 1 по ОКУД | 0710001 | |||
Дата (год, месяц, число) | ||||
О ЗАО «ЛИНДА» рганизация _______________________________________________________ по ОКПО | ||||
И | ||||
Вид деятельности ___________________________________________________по ОКДП | ||||
О | ||||
_ | ||||
Единица измерения: тыс. руб. / млн руб. (ненужное зачеркнуть) по ОКЕИ | 384/385 | |||
А | ||||
_ | ||||
Дата утверждения | ||||
Дата отправки (принятия) |
Актив | Код строки | На начало отчетного года | На конец отчетного периода |
1 | 2 | 3 | 4 |
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы (04, 05) | 110 | ||
в том числе: | 111 | ||
организационные расходы | 112 | ||
деловая репутация организации | 113 | ||
Основные средства (01, 02, 03) | 120 | 942 | 2986 |
в том числе |
| ||
здания, машины и оборудование | 122 | ||
Незавершенное строительство (07, 08, 16, 61) | 130 | ||
Доходные вложения в материальные ценности (03) | 135 | ||
в том числе: |
| ||
имущество, предоставляемое по договору проката | 137 | ||
Долгосрочные финансовые вложения (06, 82) | 140 | ||
в том числе: |
| ||
инвестиции в зависимые общества | 142 | ||
инвестиции в другие организации | 143 | ||
займы, предоставленные организациям на срок более 12 месяцев | 144 | ||
прочие долгосрочные финансовые вложения | 145 | ||
Прочие внеоборотные активы | 150 | ||
ИТОГО по разделу I | 190 | 942 | 2986 |
Актив | Код | На начало отчетного | На конец отчетного |
1 | 2 | 3 | 4 |
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы |
| 2145 | 6122 |
в том числе: |
| 1956 | 6004 |
животные на выращивании и откорме (11) | 212 | ||
затраты в незавершенном производстве (издержках обращения) |
| 101 | 118 |
готовая продукция и товары для перепродажи (16, 40, 41) | 214 | 88 | |
товары отгруженные (45) | 215 | ||
расходы будущих периодов (31) | 216 | ||
прочие запасы и затраты | 217 | ||
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям (19) | 220 | 72 | 217 |
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем | 230 | ||
в том числе: |
| ||
векселя к получению (62) | 232 | ||
задолженность дочерних и зависимых обществ (78) | 233 | ||
авансы выданные (61) | 234 | ||
прочие дебиторы | 235 | ||
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение |
| 70 | 1097 |
в том числе: |
| 217 | |
векселя к получению (62) | 242 | ||
задолженность дочерних и зависимых обществ (78) | 243 | ||
задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный |
| ||
авансы выданные (61) | 245 | 880 | |
прочие дебиторы | 246 | 70 | |
Краткосрочные финансовые вложения (56, 58, 82) | 250 | ||
в том числе: |
| ||
собственные акции, выкупленные у акционеров | 252 | ||
прочие краткосрочные финансовые вложения | 253 | ||
Денежные средства | 260 | 315 | 260 |
в том числе: |
| 9 | 32 |
расчетные счета (51) | 262 | 283 | 198 |
валютные счета (52) | 263 | 23 | 30 |
прочие денежные средства (55, 56, 57) | 264 | ||
Прочие оборотные активы | 270 | ||
ИТОГО по разделу II | 290 | 2602 | 7696 |
БАЛАНС (сумма строк 190 + 290) | 300 | 3545 | 10682 |
Пассив | Код | На начало отчетного | На конец отчетного |
1 | 2 | 3 | 4 |
III. КАПИТАЛЫ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал (85) | 410 | 10 | 10 |
Добавочный капитал (87) | 420 | 60 | 60 |
Резервный капитал (86) | 430 | ||
в том числе: | 431 | ||
резервы, образованные в соответствии с учредительными документами | 432 | ||
Фонд социальной сферы (88) | 440 | ||
Целевые финансирование и поступления (96) | 450 | ||
Нераспределенная прибыль прошлых лет (88) | 460 | 1499 | 2295 |
Непокрытый убыток прошлых лет (88) | 465 | ||
Нераспределенная прибыль отчетного года (88) | 470 | ||
Непокрытый убыток отчетного года (88) | 475 | ||
ИТОГО по разделу III | 490 | 1499 | 2365 |
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты (92, 95) | 510 | ||
в том числе: | 511 | ||
займы, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после | 512 | ||
Прочие долгосрочные обязательства | 520 | ||
ИТОГО по разделу IV | 590 | ||
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты (90, 94) | 610 | 626 | |
в том числе: | 611 | ||
займы, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после | 612 | ||
Кредиторская задолженность | 620 | 2046 | 7691 |
в том числе: | 621 | 1002 | 3690 |
векселя к уплате (60) | 622 | ||
Задолженность перед дочерними и зависимыми обществами (78) | 623 | ||
Задолженность перед персоналом организации (70) | 624 | 33 | 32 |
Задолженность перед государственными внебюджетными фондами (69) | 625 | 7 | 11 |
Задолженность перед бюджетом (68) | 626 | 324 | |
авансы полученные (64) | 627 | 634 | 3958 |
прочие кредиторы | 628 | 46 | |
Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов (75) | 630 | ||
Доходы будущих периодов (83) | 640 | ||
Резервы предстоящих расходов (89) | 650 | ||
Прочие краткосрочные обязательства | 660 | ||
ИТОГО по разделу V | 690 | 2045 | 8317 |
БАЛАНС (сумма строк 490 + 590 + 690) | 700 | 3545 | 10682 |
Бухгалтерский баланс 2002 г.
Таблица 2
н 1 января 2 а __________________2002___ г. | Коды | |||
Форма № 1 по ОКУД | 0710001 | |||
Дата (год, месяц, число) | ||||
О ЗАО «ЛИНДА» рганизация _______________________________________________________ по ОКПО | ||||
И | ||||
Вид деятельности ___________________________________________________по ОКДП | ||||
О | ||||
_ | ||||
Единица измерения: тыс. руб. / млн руб. (ненужное зачеркнуть) по ОКЕИ | 384/385 | |||
А | ||||
_ | ||||
Дата утверждения | ||||
Дата отправки (принятия) |
Актив | Код строки | На начало отчетного года | На конец отчетного периода |
1 | 2 | 3 | 4 |
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы (04, 05) | 110 | ||
в том числе: | 111 | ||
организационные расходы | 112 | ||
деловая репутация организации | 113 | ||
Основные средства (01, 02, 03) | 120 | 2986 | 9283 |
в том числе: |
| ||
здания, машины и оборудование | 122 | ||
Незавершенное строительство (07, 08, 16, 61) | 130 | ||
Доходные вложения в материальные ценности (03) | 135 | ||
в том числе: |
| ||
имущество, предоставляемое по договору проката | 137 | ||
Долгосрочные финансовые вложения (06, 82) | 140 | ||
в том числе: |
| ||
инвестиции в зависимые общества | 142 | ||
инвестиции в другие организации | 143 | ||
займы, предоставленные организациям на срок более 12 месяцев | 144 | ||
прочие долгосрочные финансовые вложения | 145 | ||
Прочие внеоборотные активы | 150 | ||
ИТОГО по разделу I | 190 | 2986 | 9283 |
Актив | Код | На начало отчетного | На конец отчетного |
1 | 2 | 3 | 4 |
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы |
| 6122 | 6466 |
в том числе: |
| 6004 | 6079 |
животные на выращивании и откорме (11) | 212 | ||
затраты в незавершенном производстве (издержках обращения) |
| 118 | 387 |
готовая продукция и товары для перепродажи (16, 40, 41) | 214 | ||
товары отгруженные (45) | 215 | ||
расходы будущих периодов (31) | 216 | ||
прочие запасы и затраты | 217 | ||
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям (19) | 220 | 217 | 86 |
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем | 230 | ||
в том числе: |
| ||
векселя к получению (62) | 232 | ||
задолженность дочерних и зависимых обществ (78) | 233 | ||
авансы выданные (61) | 234 | ||
прочие дебиторы | 235 | ||
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение |
| 1097 | 1739 |
в том числе: |
| 217 | 340 |
векселя к получению (62) | 242 | ||
задолженность дочерних и зависимых обществ (78) | 243 | ||
задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный |
| ||
авансы выданные (61) | 245 | 880 | 1399 |
прочие дебиторы | 246 | ||
Краткосрочные финансовые вложения (56, 58, 82) | 250 | ||
в том числе: |
| ||
собственные акции, выкупленные у акционеров | 252 | ||
прочие краткосрочные финансовые вложения | 253 | ||
Денежные средства | 260 | 260 | 211 |
в том числе: |
| 32 | 11 |
расчетные счета (51) | 262 | 198 | 178 |
валютные счета (52) | 263 | 30 | 22 |
прочие денежные средства (55, 56, 57) | 264 | ||
Прочие оборотные активы | 270 | ||
ИТОГО по разделу II | 290 | 7696 | 8502 |
БАЛАНС (сумма строк 190 + 290) | 300 | 10682 | 17785 |
Пассив | Код | На начало отчетного | На конец отчетного |
1 | 2 | 3 | 4 |
III. КАПИТАЛЫ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал (85) | 410 | 10 | 10 |
Добавочный капитал (87) | 420 | 60 | 60 |
Резервный капитал (86) | 430 | ||
в том числе: | 431 | ||
резервы, образованные в соответствии с учредительными документами | 432 | ||
Фонд социальной сферы (88) | 440 | ||
Целевые финансирование и поступления (96) | 450 | ||
Нераспределенная прибыль прошлых лет (88) | 460 | 2295 | 2295 |
Непокрытый убыток прошлых лет (88) | 465 | ||
Нераспределенная прибыль отчетного года (88) | 470 | х | 365 |
Непокрытый убыток отчетного года (88) | 475 | ||
ИТОГО по разделу III | 490 | 2365 | 2730 |
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты (92, 95) | 510 | ||
в том числе: | 511 | ||
займы, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после | 512 | ||
Прочие долгосрочные обязательства | 520 | ||
ИТОГО по разделу IV | 590 | ||
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты (90, 94) | 610 | 626 | 4374 |
в том числе: | 611 | ||
займы, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после | 612 | ||
Кредиторская задолженность | 620 | 7691 | 10681 |
в том числе: | 621 | 3690 | 5124 |
векселя к уплате (60) | 622 | ||
задолженность перед дочерними и зависимыми обществами (78) | 623 | ||
задолженность перед персоналом организации (70) | 624 | 32 | 55 |
задолженность перед государственными внебюджетными фондами (69) | 625 | 11 | - |
задолженность перед бюджетом (68) | 626 | 245 | |
авансы полученные (64) | 627 | 3958 | 5257 |
прочие кредиторы | 628 | ||
Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов (75) | 630 | ||
Доходы будущих периодов (83) | 640 | ||
Резервы предстоящих расходов (89) | 650 | ||
Прочие краткосрочные обязательства | 660 | ||
ИТОГО по разделу V | 690 | 8317 | 15055 |
БАЛАНС (сумма строк 490 + 590 + 690) | 700 | 10682 | 17785 |
Приложение 2
Отчет о прибылях и убытках 2001 г.
Таблица 1
з | Коды | |||
ЗАО «ЛИНДА» Форма № 2 по ОКУДДата (год, месяц, число) Организация ______________________________________________________________по ОКПО | 0710002 | |||
И | ||||
Организационно-правовая форма / форма собственности ________________________________ | ||||
_ | ||||
Единица измерения: тыс. руб. / млн руб. (ненужное зачеркнуть) по ОКЕИ | 384/385 |
Наименование показателя | Код | За отчетный | За аналогичный период |
1 | 2 | 3 | 4 |
I. Доходы и расходы по обычным видам деятельности Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг | 010 | 20791 | 14438 |
в том числе от продажи: | 011 | 20791 | 14438 |
012 | |||
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг | 020 | 19187 | 12968 |
в том числе проданных: | 021 | 19187 | 12968 |
022 | |||
023 | |||
Валовая прибыль | 029 | 1604 | 1470 |
Коммерческие расходы | 030 | ||
Управленческие расходы | 040 | ||
Прибыль (убыток) от продаж (строки (010 - 020 - 030 - 040) | 050 | 1604 | 1470 |
II. Операционные доходы и расходы Проценты к получению | 060 | ||
Проценты к уплате | 070 | ||
Доходы от участия в других организациях | 080 | ||
Прочие операционные доходы | 090 | ||
Прочие операционные расходы | 100 | 538 | |
III. Внереализационные доходы и расходы Внереализационные доходы | 120 | 115 | 168 |
Внереализационные расходы | 130 | 503 | 388 |
Прибыль (убыток) до налогообложения | 140 | 678 | 1250 |
Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи | 150 | 313 | 384 |
Прибыль (убыток) от обычной деятельности | 160 | 365 | 866 |
IV. Чрезвычайные доходы и расходы Чрезвычайные доходы | 170 | ||
Чрезвычайные расходы | 180 | ||
Чистая прибыль | 190 | 365 | 866 |
Приложение 3
Сравнительный аналитический баланс 2001год.
Таблица 1
Разделы и статьи Баланса | Абсолютные величины | Удельные веса % | Изменения | |||||
на начало 2001г. | на конец 2001г. | на начало 2001г. | на конец 2001г. | в абсолютных величинах | в удельных весах % | В % к величинам на начало 2001г. | в % к изменению итога баланса | |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 |
АКТИВ | ||||||||
Внеоборотные активы | 2986 | 9283 | 28 | 52 | 6297 | 24 | 211 | 89 |
Оборотные активы в т.ч. | 7696 | 8502 | 72 | 48 | 806 | -24 | 10 | 11 |
Запасы и затраты | 6339 | 6552 | 59 | 37 | 213 | -22 | 3 | 3 |
Дебиторская задолженность | 1097 | 1739 | 11 | 10 | 642 | -1 | 59 | 9 |
Денежные средства | 260 | 211 | 2 | 1 | -49 | -1 | -19 | -1 |
Баланс | 10682 | 17785 | 100 | 100 | 7103 | 0 | 66 | 100 |
Продолжение таблицы № 2.1
Капитал и резервы в т.ч. | 2365 | 2730 | 22 | 15 | 365 | -7 | 15 | 5 |
Уставный капитал | 10 | 10 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
Фонды и резервы | 2355 | 2720 | 22 | 15 | 365 | -7 | 15 | 5 |
Краткосрочные пассивы в т.ч. | 8317 | 15055 | 78 | 85 | 6738 | 7 | 81 | 95 |
Кредиты и займы | 626 | 4374 | 6 | 25 | 3748 | 19 | 599 | 53 |
Кредиторская задолженность | 7691 | 10681 | 72 | 60 | 2990 | -12 | 39 | 42 |
Баланс | 10682 | 17785 | 100 | 100 | 7103 | 0 | 66 | 100 |
Баланс-нетто предприятия в агрегированном виде.
Таблица 2
Актив | Пассив | ||||||
Об. | Статья | Сумма, тыс. руб. | Об. | Статья | Сумма, тыс. руб. | ||
На начало 2001г. | На конец 2001г. | На начало 2001г. | На конец 2001г. | ||||
ВОА | Внеоборотные активы, в т.ч. | КР | Капитал и резервы, в т.ч. | ||||
ОС НМА | Основные средства, нематериальные активы | 2986 | 9283 | УК | уставный капитал | 10 | 10 |
ОА | Оборотные активы, в т.ч. | ФР | фонды и резервы | 2 355 | 2720 | ||
ЗЗ | Запасы и затраты | 6339 | 6 552 | КР | Итого по разделу | 2 365 | 2730 |
ДЗ | Дебиторская задолженность | 1097 | 1 739 | КО | Краткосрочные обязательства, в т.ч. | ||
ЗК | Займы и кредиты | 626 | 4 374 | ||||
ДС | Денежные средства | 260 | 211 | КЗ | Кредиторская задолженность | 7691 | 10681 |
ТА | Итого по разделу | 7696 | 8 502 | КП | Итого по разделу | 8317 | 15055 |
Баланс-нетто | 10682 | 17785 | Баланс-нетто | 10682 | 17785 |
Коэффициенты финансовой устойчивости предприятия ЗАО «Линда» за 2001 год.
Таблица 3
Наименование Коэффициента | Нормативное значение | На начало года | На конец года | Отклонение (+;-) |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
К1 Коэффициент автономии | 0,5 | 0,22 | 0,15 | -0,07 |
К2 Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в части оборотных активов | ≥0,1 | -0,08 | -0,77 | -0,69 |
К3 Коэффициент финансовой независимости а части формирования запасов и затрат | 0,6-0,8 | -0,1 | -1,0 | -0.9 |
К4 Коэффициент маневренности собственного капитала | 0,5-0,6 | -0,26 | -2,4 | -2,14 |
К5 Коэффициент привлечения | 1 | 3,5 | 5,5 | +2,0 |
К6 Коэффициент финансирования | 1 | 0,3 | 0,18 | -0,12 |
Анализ ликвидности баланса предприятия ЗАО «Линда» за 2001 год.
Таблица 4
Актив | Пассив | ||||||
Об. | Сумма, руб. | Об. | Сумма, руб. | ||||
На начало 2001г. | На конец 2001г. | На начало 2001г. | На конец 2001г. | ||||
А1 | Наиболее ликвидные активы (ДС + КВ) | 260 | 211 | П1 | Наиболее срочные обязательства (ККЗ) | 7691 | 10681 |
А2 | Быстрореализуемые активы (ДЗ) | 1097 | 1739 | П2 | Краткосрочные пассивы (КК + ЗС) | 626 | 4 374 |
А3 | Медленнореализуемые активы (ЗЗ+ДВ+ПОА) | 6339 | 6552 | П3 | Долгосрочные пассивы (ДСП) | 0 | 0 |
А4 | Труднореализуемые активы (ОС) | 2986 | 9283 | П4 | Постоянные пассивы (ИСС) | 2 365 | 2730 |
Баланс-нетто | 10682 | 17785 | Баланс-нетто | 10682 | 17785 |
Оценка платежеспособности предприятия ЗАО «Линда» за 2001 год.
Таблица 5
Наименование показателей | Нормативное значение | На Начало год | На Конец года | Отклонение (+,-) |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
Коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособности) К7 | 0,2-0,3 | 0,03 | 0,01 | -0,02 |
Коэффициент срочной ликвидности К8 | 0,7-1,0;1,5 | 0,16 | 0,13 | -0,03 |
Коэффициент текущей ликвидности К9 | 2,0 | 0,93 | 0,56 | -0,37 |
Собственные оборотные средства | -621 | -6553 | -5932 |
Расчет показателей деловой активности предприятия ЗАО «Линда» за 2000, 2001годы.
Таблица 6
Наименование показателей | 2000г. | 2001 г. | Отклонение (+,-) | Темп прироста % |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
Объем реализованной продукции | 14438 | 20791 | +6353 | 44 |
Себестоимость реализованной продукции | 12968 | 19187 | +6489 | 50 |
Средняя стоимость имущества | 7113 | 14233 | +7120 | 100 |
Средняя стоимость в необоротных активов | 2464 | 6134 | +3670 | 149 |
Средняя стоимость основных производственных фондов | 2464 | 6134 | +3670 | 149 |
Средняя стоимость оборотных активов | 4649 | 8099 | +3450 | 74 |
Средняя стоимость материальных оборотных активов | 3778 | 6445 | +2667 | 70 |
Средняя стоимость дебиторская задолженность | 584 | 1418 | +834 | 142 |
Средняя стоимость собственного капитала | 1932 | 2548 | +616 | 32 |
Средняя стоимость заемных средств | 313 | 2500 | +2187 | 698,7 |
Средняя стоимость кредиторской задолженности | 4868 | 9186 | +4318 | 88,7 |
Количество оборотов в год | ||||
Имущества | 2,0 | 1,5 | -0,5 | -25 |
В необоротных активов | 5,8 | 3,4 | -2,4 | -41,3 |
Фондоотдача | 5,8 | 3,4 | -2,4 | -41,3 |
Оборотных активов | 3,1 | 2,5 | -0,6 | -19,3 |
Материальных оборотных активов | 3,4 | 3,0 | -0,4 | -11,7 |
Средств дебиторской задолженности | 24,7 | 14,7 | -10,0 | -40,4 |
Собственный капитал | 7,5 | 8,2 | +0,7 | +0,9 |
Средств заемного капитала | 46,1 | 8,3 | -37,8 | -81,9 |
Кредиторская задолженность | 3,0 | 2,3 | -0,7 | -23,3 |
Продолжительность одного оборота в днях | ||||
Имущества | 182 | 243 | +61 | +33,5 |
Внеоборотных активов в том числе основных производственных фондов | 62,9 | 107 | +44,1 | +70,1 |
Оборотных активов | 117,7 | 146 | +28,3 | +24,8 |
Материальных оборотных активов | 107,4 | 121,7 | +14,3 | +13,3 |
Продолжение табл. 6
1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
Дебиторская задолженность | 14,8 | 24,8 | +10 | 67,5 |
Собственный капитал | 48,7 | 44,5 | -4,2 | -8,6 |
Заемные средства | 7,9 | 44,0 | -36,1 | -456,9 |
Кредиторская задолженность | 121,6 | 158,7 | +37,1 | +30,5 |
Оценка показателей деловой активности предприятия за 2000, 2001 годы.
Таблица 7
Наименование Коэффициента | 2000 | 2001 | Отклонение (+;-) | Темп прироста (%) |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
Коэффициент общей оборачиваемости капитала | 2,0 | 1,5 | -0,5 | -25 |
Коэффициент фондоотдачи | 5,8 | 3,4 | -2,4 | -41,3 |
Коэффициент оборачиваемости мобильных (оборотных средств) | 3,1 | 2,5 | -0,4 | -11,7 |
Коэффициент оборачиваемости материальных средств | 3,4 | 3,0 | -0,4 | -15,7 |
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности | 24,7 | 14,7 | -10,0 | -40,4 |
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала | 7,5 | 8,2 | +0,7 | +0,9 |
Коэффициент оборачиваемости заемных средств | 46,1 | 8,3 | -37,8 | -81.9 |
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности | 3,0 | 2,3 | -0,7 | -23,3 |
Период оборота имущества | 182 | 243 | +61 | +33,5 |
Период оборачиваемости дебиторской задолженности (дней) | 14,8 | 24,8 | +10 | +67,5 |
Период оборачиваемости собственного капитала | 48,7 | 44,5 | -4,2 | -8,6 |
Период погашения кредиторской задолженности (дни) | 121,6 | 158,7 | +37,1 | +30,5 |
Период хранения производственных запасов | 107,4 | 121,7 | +14,3 | +13,3 |
Период оборота заемных средств | 7,9 | 44,0 | -36,1 | -4,6 |
Период оборота оборотных активов (дни) | 117,7 | 146 | +28,3 | +24,8 |
Экономический результат оборачиваемости оборотного капитала | (146-117,7) 56,96=1611, где 56,96 однодневный объем реализованной продукции за 2001г. |
Анализ финансовых результатов ЗАО «Линда» за 2000, 2001 годы.
Таблица 8
Наименование показателя | За 2000 год | За 2001 год | Отклонение | Удельный вес | Отклонение +/-;% | ||
+/- руб. | % | 2000 год | 2001 год | ||||
1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 |
Выручка от продаж (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательств) | 14438 | 20791 | +6353 | +44 | 100 | 100 | - |
Себестоимость реализованной продукции | 12968 | 19187 | +6219 | +48 | 89,8 | 92,3 | +2,5 |
Прибыль (убыток) от продаж | 1470 | 1604 | +134 | +9,1 | 10,2 | 7,7 | -2,5 |
Прочие операционные расходы | 0 | 538 | +538 | +100 | 0 | 2,5 | +2,5 |
Внереализационные доходы | 168 | 115 | -53 | -46,1 | 1,2 | 0,6 | -0,6 |
Внереализационные расходы | 388 | 503 | +115 | +29,6 | 2,7 | 2,4 | -0,3 |
Прибыль (убыток) до налогообложения | 1250 | 678 | -572 | -45,7 | 8,7 | 3,3 | -5,4 |
Налог на прибыль и иные аналогичные платежи | 384 | 313 | -71 | -18,4 | 2,6 | 1,5 | -1,1 |
Прибыль (убыток) от обычной деятельности | 866 | 365 | -501 | -57,8 | 6,0 | 1,76 | -4,24 |
Оценка рентабельности ЗАО «Линда» за 2001 год.
Таблица 9
Наименование | 2000 год | 2001 год | Отклонение (+;-) |
1 | 2 | 3 | 4 |
Рентабельность продаж R1 = | 10,0 | 7,7 | -2,3 |
Рентабельность основной деятельности R2 = | 11,0 | 8,0 | -3,0 |
Рентабельность общего капитала R3 = | 16 | 2,5 | -13,5 |
Рентабельность производственного капитала R4 = | 26,7 | 9,7 | -17 |
Рентабельность собственного капитала R5= | 44,8 | 14,3 | -30,5 |
Чистая прибыль на 1 руб. оборота | 6,0 | 1,7 | -4,3 |
Таблица 1
Наименование | штук | Средняя цена за единицу (руб.) | Реализовано (руб.) |
Комплект «кухня» | 321 | 24100 | 7736100 |
Комплект «прихожая» | 309 | 11870 | 3667830 |
Комплект «детский» | 312 | 18060 | 5634720 |
Комплект «офисная мебель» | 234 | 16037 | 3752658 |
Итого: | 1176 | 20791308 |
Таблица 2
Наименование | штук | Средняя цена за единицу (руб.) | Реализовано (руб.) |
Комплект «кухня» | 482* | 26510** | 12777820 |
Комплект «прихожая» | 463* | 13057** | 6045391 |
Комплект «детский» | 468* | 19866** | 9297288 |
Комплект «офисная мебель» | 234 | 17640** | 4127760 |
Итого: | 1647 | 32248259 |
* - увеличение объема изготовленной продукции в 1,5 раза с учетом второй смены.
** - в цене заложен инфляционный коэффициент 10% по отношению к базисному 2001 году , т. к. ожидаемая инфляция в 2002 г. составит 8 –13%.
Таблица 3
Показатели | 2001год | 2002год |
Реализация продукции(тыс. руб.) | 20791 | 32248 |
Расходы, в т.ч. переменные (тыс. руб.) - постоянные (тыс. руб.) | 19187 16693 2494 | 28764 25892 2872 |
Прибыль от реализации (тыс. руб.) | 1604 | 3484 |
Рентабельность продаж (%). | 7,7 | 10,8 |
Таблица 4
Показатели | За отчетный период (тыс. руб.) | За предидущий период (тыс. руб.) | Отклонение, +,- | Рост, % |
1. Выручка от реализации | 32 248 | 20791 | +11457 | 55,0 |
2. Себестоимость реализованной продукции | 28 764 | 19187 | +9577 | 49,9 |
3. Прибыль (убыток) от реализации | 3484 | 1604 | +1880 | 117,2 |
4. Прочие операционные расходы | 539 | 539 | 0 | 0 |
5. Прочие внереализационные доходы | 115 | 115 | 0 | 0 |
6. Прочие внереализационные расходы | 368 | 503 | -135 | -26,8 |
7. Прибыль (убыток) до налогообложения | 2692 | 678 | +2014 | +297 |
8. Налог на прибыль 24% | 646 | 313 | +333 | +106 |
9. Прибыль (убыток) от обычной деятельности | 2046 | 365 | +1681 | +460,5 |
10. Чистая прибыль отчетного периода | 2046 | 365 | +1681 | +460,5 |
Баланс предприятия в агрегированном виде на 2002 год.
Таблица 5
АКТИВ | ПАССИВ | ||||||||
Статья | Обозначение | Сумма, руб. | Статья | Обозначение | Сумма, руб. | ||||
На конец 2001 года | На конец 2002 года | На конец 2001 года | На конец 2002 года | ||||||
Внеоборотные активы в т.ч. (ВОА) | Капитал и резервы в т.ч. (КР) | ||||||||
Основные средства | ОС | 9283 | 8903 | Уставной капитал | УК | 10 | 10 | ||
Оборотные активы в т.ч. (ОА) | Фонды и резервы | ФР | 2720 | 4766 | |||||
Запасы и затраты | ЗЗ | 6552 | 8916 | Итого по разделу | КР | 2730 | 4776 | ||
Дебиторская задолженность | ДЗ | 1739 | 2695 | Краткосрочные обязательства (КО) | |||||
Денежные средства | ДЕ | 211 | 273 | Займы и кредиты | ЗК | 4374 | 0 | ||
Итог по разделу | ТА | 8502 | 11884 | Кредиторская задолженность | КЗ | 10681 | 16011 | ||
Итого по разделу | КП | 15055 | 16011 | ||||||
Баланс-нетто | 17785 | 20787 | Баланс-нетто | 17785 | 20787 |
Таблица 6
Коэффициент | Нормативное значение | На конец 2001 года | На конец 2002 года | Изменение +/- |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
К1 коэффициент автономии (независимости) | 0,5 | 0,15 | 0,23 | +0,08 |
К2 коэффициент обеспеченности собственным оборотным капиталом в части формирования оборотных средств | 0,1 | -0,77 | -0,35 | +0,42 |
К3 коэффициент финансовой независимости в части формирования запасов и затрат | 0,6-0,8 | -1,0 | -0,46 | +0,54 |
К4 коэффициент маневренности | 0,5-0,6 | -2,4 | -0,86 | +1,54 |
К5 коэффициент привлечения | 1,0 | 5,5 | 3,4 | -2,1 |
К6 коэффициент финансирования | 1,0 | 0,18 | 0,30 | +0,12 |
Анализ ликвидности баланса ЗАО «Линда» за 2001, 2002 годы.
Таблица 7
Об. | Актив | Об. | Пассив | ||||
на конец 2001г | На конец 2002г | На конец 2001г | На конец 2002г | ||||
А1 | Наиболее ликвидные активы (ДС+КВ) | 211 | 273 | П1 | Наиболее срочные обязательства (ККЗ) | 10681 | 16011 |
А2 | Быстро реализуемые активы (ДЗ) | 1739 | 2695 | П2 | Краткосрочные пассивы (КК+ЗС) | 4374 | 0 |
А3 | Медленно реализуемые активы (ЗЗ+ДС+ПОА) | 6552 | 8916 | П3 | Долгосрочные пассивы (ДСП) | 0 | 0 |
А4 | Трудно реализуемые активы (ОС) | 9283 | 8903 | П4 | Постоянные пассивы (ИСС) | 2730 | 4776 |
Баланс | 17785 | 20787 | Баланс | 17785 | 20787 |
Оценка платежеспособности предприятия ЗАО «Линда» за 2001, 2002 годы.
Таблица 8
Наименование показателей | Нормативное значение | На конец 2001г | На конец 2002г | Изменение +/- |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
К7 – коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособности) | 0,2 – 0,3 | 0,01 | 0,02 | + 0,01 |
К8 – коэффициент срочной ликвидности | 0,7 | 0,13 | 0,19 | +0,06 |
К9 – коэффициент текущей ликвидности | 2,0 | 0,56 | 0,74 | +0,18 |
Собственные оборотные средства | -6553 | -4127 | +2426 |
Таблица 9
Наименование показателя | 2001г | 2002г | Отклонение ± | Темп прироста % |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
Объем реализованной продукции | 20791 | 32248 | +11457 | +55 |
Себестоимость реализованной продукции | 19187 | 28764 | +9575 | +49,9 |
Средняя стоимость имущества | 14233 | 19286 | +5053 | +35,5 |
Средняя стоимость внеоборотных активов | 6134 | 9093 | +2959 | +48,2 |
Средняя стоимость основных производственных фондов | 6134 | 9093 | +2959 | +59,8 |
Средняя стоимость оборотных активов | 8099 | 10193 | +2094 | +25,8 |
Средняя стоимость материальных оборотных активов | 6445 | 7734 | +1289 | +20,0 |
Средняя величина дебиторской задолженности | 1418 | 2217 | +799 | +56,3 |
Средняя стоимость собственного капитала | 2547 | 3752 | +1205 | +47,3 |
Средняя стоимость заемных средств | 2500 | 2187 | -313 | -12,5 |
Средняя стоимость кредиторской задолженности | 9186 | 13346 | +4160 | +45,3 |
Количество оборотов в году | ||||
Имущества | 1,5 | 1,7 | +0,2 | +13,3 |
Внеоборотных активов | 3,4 | 3,6 | +0,2 | +5,9 |
Фондоотдача | 3,3 | 3,6 | +0,3 | +5,9 |
Оборотных средств | 2,5 | 3,2 | +0,7 | +2,8 |
Материальных оборотных активов | 3,0 | 3,7 | +0,7 | +24,0 |
Дебиторской задолженности | 14,7 | 14,5 | -0,2 | -1,4 |
Собственный капитал | 8,2 | 8,6 | +0,4 | +4,9 |
Заемных средств | 8,3 | 14,7 | +6,4 | +77,1 |
Кредиторской задолженности | 2,3 | 2,4 | +0,1 | +4,3 |
Продолжительность одного оборота в днях | ||||
Имущества | 243 | 218 | -25 | -10,2 |
Внеоборотные активы | 107 | 101 | -6 | -5,6 |
в т.ч. основные производственные фонды | 107 | 101 | -6 | -5,6 |
Период оборачиваемости оборотных активов | 146 | 114 | -32 | -21,9 |
Материальные оборотные активы | 121,7 | 98,1 | -23,6 | -19,3 |
Период погашения дебиторской задолженности | 24,8 | 25,2 | -0,4 | -1,6 |
Собственный капитал | 44,5 | 42 | -2,5 | -5,6 |
Заемные средства | 44 | 24,8 | -19,2 | -43,6 |
Период погашения кредиторской задолженности | 158,7 | 152 | -6,7 | -4,2 |
Таблица 10
Наименование коэффициента и показателя | На конец 2001г | На конец 2002г | Отклонение ± | Темп прироста % |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
Коэффициент общей оборачиваемости капитала | 1,5 | 1,7 | +0,2 | +13,3 |
Коэффициент фондоотдачи | 3,3 | 3,6 | +0,3 | +9,0 |
Коэффициент оборачиваемости оборотных активов | 2,5 | 3,2 | +0,7 | +28,0 |
Коэффициент оборачиваемости материальных средств | 3,2 | 3,7 | +0,7 | +23,3 |
Коэффициент оборачиваемости денежных средств и средств в расчетах (дебиторская задолженность) | 14,7 | 14,5 | -0,2 | -1,4 |
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала | 8,2 | 8,6 | +0,4 | +4,9 |
Коэффициент кредиторской задолженности | 2,3 | 2,4 | +0,1 | +4,3 |
Период общей оборачиваемости имущества | 243 | 218 | -25 | -10,2 |
Период оборачиваемости основных производственных фондов | 107 | 101 | -6,0 | -5,6 |
Период оборачиваемости производственных запасов и затрат (дни) | 121,7 | 98,1 | -23,6 | -19,4 |
Период оборачиваемости собственного капитала | 44,5 | 42 | -2,5 | -5,6 |
Период погашения кредиторской задолженности (дни) | 158,6 | 152 | -6,7 | -4,2 |
Период оборота оборотных активов (дни) | 146 | 114 | -32 | -21,9 |
Экономический результат оборачиваемости оборотного капитала | (114-146) х 88,3 = - 2825 (тыс. руб.), где 88,3 –однодневная выручка реализованной продукции в 2002г. |
Таблица 11
Наименование показателя | 2001г. тыс.руб. | 2002г. тыс.руб. | Отклонения ± тыс.руб | Удельный вес % | Отклонения ± % | |
2001г | 2002г | |||||
1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
Выручка о т продажи товаров (продукции, работ, услуг) | 20791 | 32248 | +11457 | 100 | 100 | - |
Себестоимость проданных товаров (продукции, работ, услуг) | 19187 | 28764 | +9577 | 92,2 | 89,1 | -3,1 |
Прибыль от продаж | 1604 | 3484 | +1880 | 7,7 | 10,8 | +3,1 |
Операционные расходы | 539 | 539 | 0 | 2,6 | 1,7 | -1,4 |
Внереализационные доходы | 115 | 115 | 0 | 0,6 | 0,4 | -0,9 |
Прочие внереализационные расходы | 503 | 368 | -135 | 2,4 | 1,1 | -1,3 |
Прибыль (убыток) от обычной деятельности | 678 | 2692 | +2014 | 3,3 | 8,3 | +4,6 |
Налог на прибыль и иные аналогичные платежи | 313 | 646 | +333 | 1,5 | 2,0 | +0,5 |
Прибыль (убыток) от обычной деятельности | 365 | 2046 | +1681 | 1,8 | 6,0 | +4,2 |
Таблица 12
Показатели | 2001г % | 2002г % | Отклонение ± |
1 | 2 | 3 | 4 |
Рентабельность продаж R1 | 7,7 | 10,8 | +3,1 |
Рентабельность основной деятельности R2 | 8,0 | 12,1 | +4,1 |
Рентабельность всего капитала R3 | 2,5 | 10,6 | +8,1 |
Рентабельность производственного капитала R4 | 9,7 | 15,9 | +6,2 |
Рентабельность собственного капитала R5 | 14,3 | 54,5 | +40,2 |
Чистая прибыль на 1 руб. оборота | 1,7 | 6,3 | +4,6 |
Уважаемые члены комиссии.
Вашему вниманию представляется дипломная работа на тему: «Повышение эффективности финансово-экономической деятельности предприятия ЗАО «Линда»».
Цель дипломной работы - применение на практике теоретических знаний, современных методов экономических исследований финансового состояния предприятия и его финансовых результатов на определенную дату и использование данных анализа для рекомендации практических мероприятий с целью повышения эффективности деятельности предприятия.
Главная цель производственного предприятия в современных условиях – получение максимальной прибыли, что невозможно без эффективного управления капиталом предприятия. Поиски резервов для увеличения прибыльности предприятия составляют основную задачу управленца.
Объектом дипломного исследования является закрытое акционерное общество «Линда».
Предприятие является закрытым акционерным обществом с уставным капиталом 10 тысяч рублей, акционерами являются физические лица. Предприятие является малым со среднесписочной численностью 25 человек. Основной целью предприятия является получение прибыли, а основным видом деятельности – производство мебельной продукции. Учетная политика предприятия определена по оплате.
В 2001 году по решению акционеров был взят курс на расширение ассортимента выпускаемой продукции, ее модификации, повышения качества. Для реализации этого решения была приобретена дорогостоящая линия по изготовлению мебели и другое оборудование, более чем на 6 миллионов рублей.
Для предварительного анализа финансового состояния предприятия за 2001 год рассмотрим сравнительный аналитический баланс предприятия за 2001 г. (см. табл. 1 раздаточного материала). Анализ имущественного изменения баланса показывает, что прирост имущества предприятия составил 66%. Данное изменение на 89% обусловлено увеличением внеоборотных средств и на 11% -увеличением оборотных средств. Прирост имущества обеспечен на 95% за счет заемных средств и только на 5% за счет собственного капитала. Мы видим, что структура баланса за 2001 год претерпела изменения в сторону резкого увеличения внеоборотных средств и понижение оборотных (мобильных) средств в общей стоимости капитала, т. е. с финансовой точки зрения к концу 2001 года структура баланса ухудшилась по сравнению с 2000годом.
Анализ показателей, характеризующих финансовую устойчивость, ликвидность и платежеспособность предприятия (см. таблицы 2, 3 и 4; рис.1, 2) показывает, что их значения не только не достигли нормативные значения, но и имеют тенденцию к понижению. Так коэффициент текущей ликвидности показывает, что на конец 2001 года предприятие могло расплатиться по своим текущим обязательствам только на 56%., против 93% на начало 2001 года. На фоне понижения коэффициентов финансовой устойчивости, коэффициент привлечения заемных средств повысился с 3.5 на начало года до 5.5 на конец года при норме 1, что говорит о возросшей зависимости предприятия от заемного капитала. Собственные оборотные средства на предприятии отсутствуют. Формирование оборотных активов происходит за счет заемного капитала.
Таким образом, значение показателей свидетельствует о том, что предприятие на конец 2001года имело кризисную финансовую устойчивость, низкую ликвидность и платежеспособность.
Кризисная финансовая устойчивость обусловлена тем, что более половины имущества предприятия характеризующаяся длительными сроками использования, а значит и длительным периодом окупаемости, было приобретено в основном за счет краткосрочных обязательств - кредитов банка и средств кредиторов, а не за счет собственных средств и долгосрочных обязательств. т.е. можно ожидать, что срок погашения краткосрочных обязательств наступит раньше, чем окупятся данные вложенные средств.
Таким образом, предприятие выбрало опасный путь размещения средств, что незамедлительно сказалось на его тяжелом финансовом положении на конец 2001 года. Дальнейшая его деятельность сопряжена с дефицитом средств, предприятие к концу года работает в долг и на расчеты по долгам.
Наблюдается снижение эффективности использование активов предприятия и вложенных средств (см. таблицу 5). Так скорость оборачиваемости практически всех показателей деловой активности понизилась и, как следствие, увеличился период оборачиваемости активов.
Замедление оборачиваемости оборотных активов на конец 2001 года привело к дополнительному вовлечению в оборот средств в сумме 1611 тыс. рублей.
В результате возросших затрат, как следствие снизилась рентабельность предприятия (см. таблицу 6, рис. 3).
Для исправления сложившейся ситуации и для более эффективной работы в дальнейшем, руководству предприятия следует, прежде всего принять меры:
С одной стороны, - по наращиванию собственного капитала, в частности, по увеличению прибыли, т. к. прибыль создаст базу для самофинансирования и будет являться источником погашения обязательств перед банком и другими кредиторами;
С другой стороны, - следует уменьшить долю заемных средств, т.е. краткосрочных обязательств.
На предприятии изготовляется 4 вида мебельных комплектов (см. таблицу 7). Всего в 2001 году изготовлено и реализовано продукции на 20791 тыс. рублей следующего ассортимента: наборы кухня, прихожая, детский, и офисный.
Вся изготовленная продукция предприятием реализована.
С целью увеличения прибыли предприятию уже в 2002 году следует повысить оборачиваемость активов предприятия, для чего необходимо увеличить объем продаж.
В 2002 году предприятие по данным маркетинга сможет реализовать мебельную продукцию на сумму 33 млн. рублей
Для удовлетворения потребностей рынка и увеличения объема продаж руководству предприятия предлагается увеличить производство продукции в 1.5 раза, для чего следует ввести вторую производственную смену для выпуска 3-х видов мебельной продукции: набор «кухня», набора «детский», «прихожая».
При этом следует отметить, что при односменном режиме работы загрузка производственных мощностей составляет 100%.
С учетом увеличения в 1,5 раза выпуска названных наборов прогнозная величина реализации мебельной продукции (при условии, что вся изготовленная продукция реализуется) в 2002 году составит 32 248 тыс. рублей (см. таблицу 7),
В результате увеличения прибыли от продаж рентабельность продаж возрастет с 7,7% до 10,8%.
При определении чистой прибыли (см. таблицу 3.4)
Внереализационные расходы (см. таблицу 8), в результате разработанных мероприятий, направленных на улучшение платежной дисциплины со стороны заказчиков, предприятием будут доведены до 368 тыс. руб. Так как в 2001 году предприятие вынуждено было списать безнадежную к получению дебиторскую задолженность в сумме 135 тыс. рублей.
Чистая прибыль составит 2046 тысяч рублей, которую предлагается предприятию направить на погашение кредита.
Исходя из полученных результатов, и предложенных далее мероприятий построим прогнозный баланс предприятия на 2002 год в агрегированном виде (см. таблицу 9).
Капитал предприятия увеличится на сумму чистой прибыли и составит 4776 тыс. рублей.
Так как расчеты с дебиторами и кредиторами не изменились по сравнению с 2001 годом, дебиторская задолженность на конец 2002 года увеличится пропорционально росту выручки на 55% и составит 2695тыс. руб., кредиторская задолженность увеличится пропорционально росту себестоимости 49.9% и составит 16011тыс. руб.
3. В связи с тем, что репутация партнеров по ритмичной поставке материалов высока и предприятие уже наработало опыт по использованию запасов, предприятию следует довести срок оборачиваемости запасов до 92 дней вместо 114 дней в 2001году, в результате чего ожидаемые остатки запасов и затрат составят на конец года 8916 тыс. руб.
Тогда исходя, из ожидаемой себестоимости и предложенного периода оборачиваемости запасов ( по формуле оборачиваемости) , и увеличением незавершенного производства в 1.5 раза, ожидаемые остатки запасов и затрат на конец 2002 г. составят 8916 тыс. руб.
... из вышеизложенного, можно сделать вывод, что в 2004 году деятельность предприятия была более эффективна по сравнению с предыдущим годом. 3. Повышение эффективности финансовой деятельности предприятия ЗАО "ЧФМК" Проведенный анализ финансово-экономической деятельности предприятия ЗАО "ЧФМК" за 2004 год показал, что рост выручки предприятия составил 26,2%, рост чистой прибыли 58,8%, а рост ...
... аудиторской проверке” определены условия, при которых аудиторская проверка является обязательной. Результаты аудиторской проверки следует учитывать при проведении анализа финансово-экономического состояния предприятия. В то же время следует постоянно повышать квалификацию работников, ответственных за принятие управленческих решений как в области финансового планирования и формирования бюджетов ...
... макроокружения Значительное воздействие на предприятие оказывают факторы внешней среды (макросреды), под влиянием которых изменениям могут подвергнуться эффективность функционирования предприятия и устойчивость его финансово-хозяйственной деятельности. В целях предотвращения каких-либо негативных последствий для конкретного предприятия, необходимо выявить и определить внешние факторы, имеющие ...
... выполненную работу и отработанное время – на 10,0% (в денежном выражении данные выплаты увеличились на 23,7 млн. руб.). 3. ОСНОВНЫЕ Направления СОВЕРШЕНСТВОВАНия финансово-ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИя ООО «Мультимедиацентр» 3.1 Налоговая нагрузка: проблемы, пути решения Директор Института экономики Национальной академии наук Петр Никитенко считает, что совершенствование национальной ...
0 комментариев