Анализ финансового состояния ГП ДЕЗ-11

Анализ финансового состояния

ГП ДЕЗ-11 МО "Чертаново - Северное"за 1998 год

Содержание.

 

 1. Введение

 2. Характеристика предприятия (баланс +

Форма № 2)

 3. Анализ прибыли

 4. Анализ рентабельности

 5. Анализ наличия и обеспеченность

предприятия собственными оборотными

средствами (СОС)

 6. Анализ оборачиваемости имущества

(денежный актив)предприятия

 7. Анализ состава и структуры имущества

 8. Анализ источников формирования финансовых

ресурсов предприятия

 9. Анализ финансовой устойчивости

10. Анализ дебиторской и кредиторской

задолженности предприятия

11. Анализ платежеспособности предприятия

12. Анализ ликвидности предприятия

13. Анализ кредитоспособности предприятия

14. Прогноз банкротства

15. Выводы и предложения

16. Литература

Введение.

 

Анализ финансово-хозяйственной деятельности – это наука, изучающая экономические показатели работы предприятия в постоянном их развитии с целью выявления внутренних производственных резервов.

Под анализом в широком смысле понимается способ познания предметов с и явлений окружающей среды, основанный на расчленении целого на составные части и изучение их во всем многообразии связей и зависимостей.

Содержание предмета состоит из двух частей: общетеоретический экономический анализ, который изучает экономические явления и процессы на макро уровне и конкретно – экономический анализ на микро уровне. Этот вид анализа применяется для изучения экономики отдельных предприятий.

Предмет тесно связан с другими экономическими дисциплинами (с экономикой, бухгалтерским учетом, статистикой…).

АФХД – это функция управления, которая обеспечивает научное обоснование принятия решений.

Предметом анализа является хозяйственная деятельность предприятия, хозяйственные процессы и явления, причины образования и изменения результатов деятельности.

Объектом анализа служат экономические результаты деятельности предприятия.

На основе результатов анализа разрабатываются и обосновываются управленческие решения.

Анализ предшествует решениям и действием обосновывает их и является основой научного управления производством, обеспечивает его объективность и эффективность.

Задачами АФХД являются:

1. Научное обоснование текущих и перспективных планов.

2. Контроль за выполнением планов и управленческих решений.

3. Контроль за экономным использованием ресурсов.

4. Поиск резервов повышения эффективности производства.

5. Оценка результатов деятельности предприятия по выполнению планов, достигнутому уровню развития экономики. Использованию имеющихся возможностей.

6. Разработка мероприятий по использованию выявленных резервов.

Задача предмета – это оценка достигнутых результатов и обоснование резервов повышения эффективности производства.

Метод анализа – метод индукции: от частного к общему, и дедукции: от общих факторов к частным.

По функциям управления анализ подразделяется на: оперативный, последующий и перспективный.

Оперативный (текущий) анализ связан с функцией оперативного управления производством, с непрерывным контролем за ходом выполнения текущих планов и осуществляется на всех уровнях управления. Информацией являются данные оперативного учета и отчетности, показания приборов и устройств.

Последующий анализ связан с функцией краткосрочного планирования и проводится в целях получения объективной оценки достигнутых результатов деятельности предприятия. При этом анализируется вся система показателей деятельности предприятия, факторы и причины их изменения. Источником информации служит отчетность предприятия. Оценивается эффективность работы предприятия, степень выявления плановых заданий.

Перспективный анализ связан с функцией долгосрочного планирования. Его задачей является выявление закономерностей и тенденций в производственной и социальной деятельности предприятия.

 

Экономическое положение в стране.

Рост промышленного производства в России в первом полугодии 2000 года составил 10,3% по сравнению с первым полугодием 1999года, а в июне 2000года - 9,8% по сравнению с июнем 1999года.

Экономика РФ продолжает развиваться опережающими темпами: индекс промышленного производства в июне по сравнению с маем составил 100,9%, а если сбалансировать этот показатель по числу рабочих дней в июне и в мае - еще больше: 101,6%.

Легкая и текстильная промышленность - важнейшие отрасли экономики, производящие продукцию для населения и производственного потребления. С 1990г. по 1998г. в отраслях наблюдался спад производства. С конца 1998г. промышленность оживилась, в 1999г. и 2000г. отмечался некоторый рост промышленного производства.

 

В Российской Федерации разработана стратегия модернизации экономики. По мнению одного из разработчиков стратегии, министра экономического развития и торговли Германа Графа для динамического развития экономики необходимо:

1.  Создание в стране мягкого инвестиционного климата;

2.  провести налоговую реформу;

3.  создание равных условий конкуренции в стране;

защищать права собственности;

4.  реформировать естественные монополии и др.

Прирост валового внутреннего продукта к предыдущему году в процентах составит:

 

 2000г. 2001г. 2002г. 2003г. 2004г.

(прогноз Центра стратегических разработок: журнал "Э и Ж" № 33(8831) с. 2).

За 1999г. ВВП по сравнению с 1998г. увеличился на 3,2%, объем промышленной продукции - на 8,1%, инвестиции в основной капитал - на 1%. Численность занятых увеличилась на 2,8%. За предыдущие 7-8 лет большинство этих показателей имели отрицательные тенденции.

Положительная динамика наблюдалась и в легкой промышленности. Доля прибыльных предприятий возросла с 39% в 1998г. до 47,4% в 1999г.

Характеристика предприятия.

ДЕЗ-11 МО "Чертаново - Северное" является государственным

предприятием, осуществляющим свою деятельность за счет средств

бюджетного финансирования и частично за счет собственных доходов,

основным источником которых является квартирная плата. Следует

 отметить, что собственные доходы планируются каждый год с

уточнением по кварталам за счет изменения тарифов. Величина

бюджетных ассигнаций, необходимых для возмещения убытков от

эксплуатации жилого фонда, уменьшается на величину собственных

доходов.

Основной деятельностью ГП ДЕЗ-11 МО "Чертаново - Северное"

является содержание, эксплуатация и текущий ремонт жилого фонда.

Анализ прибыли.

 

Основной обобщающий показатель экономических результатов деятельности предприятия является прибыль. В показателе прибыли отражается объем реализации продукции, его структура, эффективность использования предприятием материальных, трудовых и финансовых ресурсов.

Увеличение прибыли имеет большое значение, так как растут платежи в бюджет в виде налога на прибыль и отчисления в фонд накопления и потребления.

Прибыль (убыток) от реализации услуг - это финансовый результат, полученный от основной деятельности предприятия, который равен разнице между выручкой от реализации услуг в действующих ценах и затратами на их реализацию.

Прибыль от реализации занимает наибольший удельный вес в структуре балансовой прибыли предприятия. Балансовая прибыль - сумма прибылей (убытков) предприятия от реализации и доходов (убытков) не связанных с ее производством и реализацией. Балансовая прибыль как конечный результат деятельности выявляется на основе учета всех хозяйственных операций предприятия.

Балансовая прибыль складывается из прибыли:

-      от реализации товарной продукции;

-      от реализации прочей продукции;

-      от внереализованной деятельности.

В задачи анализа входит:

-      определение степени выполнения плана по прибыли;

-      определение отклонений от плана и факторов повлиявших на это отклонение;

-      вскрытие резервов увеличения прибыли;

-      разработка мероприятий по использованию выявленных ресурсов.

Источниками анализа являются:

-      Бизнес-план;

-      Форма № 2 "Отчет о прибыли и убытках";

-      Данные оперативного и бухгалтерского учета.

Анализ выполнения плана по прибыли производится по каждому разделу балансовой прибыли. Но особое внимание обращается на анализ выполнения плана по реализации продукции.

Пр = Ро - Сп, где

Ро - объем реализации продукции,

Сп - полная себестоимость продукции.

Пр = 6750 - 25398 - 1814 = -20462 (тыс.руб)

 

Размеры прибыли и возможность ее роста находятся в сложной зависимости от целого ряда факторов, важнейшие из которых следующие:

-      объем реализации;

-      структура стоимости реализуемой продукции;

-      величина других доходов и расходов, входящие в состав прибыли;

-      уровень налогообложения прибыли.

За счет чистой прибыли может происходить образование резервных фондов, осуществляться отчисления на благотворительные цели, уплачиваются проценты по ссудам банка, полученным на восполнение недостатка оборотных средств, на приобретение оборотных средств и других средств. Из чистой прибыли уплачиваются штрафы и расходы по возмещению ущерба, подлежащие в соответствии с действующим законодательством внесению в бюджет разных уровней. В нашем варианте предприятие покрывало убыток, образовавшийся в результате расходов, обусловленных некачественным выполнением работ подрядными организациями для последующей выплаты другим организациям, устраняющим установленные дефекты, из чистой прибыли в течение всего анализируемого периода.

Из проведенного анализа стало понятно, что для улучшения финансового положения предприятию необходим собственный капитал, а соответственно и большая прибыль.

Анализ факторов, влияющих на прибыль от реализации продукции.

 

На прибыль, получаемую от реализации продукции, влияют следующие факторы:

-      выполнение плана по реализации продукции: на сколько процентов будет выполнен план по реализации, на столько же процентов будет выполнен план по прибыли за счет этого фактора;

-      снижение производственной себестоимости: влияние этого фактора определяется как разность между фактической себестоимостью и плановой, пересчитанной на фактический объем и ассортимент продукции;

-      изменение коммерческих расходов: влиянию фактора определяется как разность между фактической суммы коммерческих расходов и плановой, скорректированной на процент выполнения плана по реализации продукции;

-      изменение оптовых цен: влияние определяется как разность между фактическим выпуском продукции по новым и старым ценам;

-      качество продукции: DТп = DРо = Внв.отч. х Ц1 (Ксотч х Кспл),

где Ро - объем реализованной продукции;

Внв.отч. - выпуск продукции в натуральном выражении;

Ц1 - цена 1ого сорта;

Кс - коэффициент сортности.

-      сдвиг в ассортименте: влияние фактора определяется как разность между отклонением в выполнении плана по прибыли и влиянием всех предыдущих факторов.

Таблица 1

Показатели	Единица измерения	План	Отчет
1.Производственная себестоимость	Тыс.руб.	20673	25398
2.Управленческие расходы	Тыс.руб.	1984	1814
3.Выручка от реализации продукции	Тыс.руб.	6526	6750

1.  Определяем полную себестоимость продукции (услуг) по плану и отчету:

Сп пл = п.1 + п.2

Сп пл = 20673 + 1984 = 22657 (тыс.руб.)

Сп отч = п.1 + п. 2

Сп отч = 25398 + 1814 = 27212 (тыс.руб.)

2.  Определяем прибыль от реализации продукции (услуг):

Пр = Ро - Сп

Пр пл = 6526 - 22657 = -16131 (тыс.руб.)

Пр отч = 6750 - 27212 = -20462 (тыс.руб.)

3.  Определяем отклонения по прибыли:

Пр = -20462 - (-16131) = -4331 (тыс.руб.)

4.  Определяем процент отклонения по прибыли:

-20462

Пр = -16131 х 100 = 126,85 (%)

План по прибыли не довыполнен на 4331 тыс.руб., что составляет 126,85 %.

5.  Определяем факторы влияющие на отклонения прибыли:

6750

6526 х 100 = 103 (%)

6.  Определяем влияние выручки от реализации на прибыль:

-16131 х 30

100 = -4839,3 (тыс.руб.)

7.  Определяем влияние производственной себестоимости:

20673 х 103

25398 - 100 = 4104,81 (тыс.руб.)

8. Определяем влияние управленческих расходов на прибыль:

1814 х 103

1984 - 100 = 155,58 (тыс.руб.)

9. Обобщаем влияние трех факторов:

-4839,3 + 4104,81 + 155,58 = -578,91 (тыс.руб.)

10.Определяем влияние сдвигов в ассортименте:

-578,91 - (-4331) = 3752,09 (тыс.руб.)

В результате сдвигов в ассортименте прибыль уменьшилась

на 3752,09 тыс.руб.

Таким образом, из расчетов видно, что на увеличение прибыли повлияло только снижение управленческих расходов. В течении года управленческие расходы предприятия сократились за счет сокращения управленческого персонала.

Анализ рентабельности.

Рентабельность - это показатель прибыльности. Финансовое состояние предприятия в значительной мере зависит от его рентабельности.

Различают рентабельность:

-      рентабельность капитала - определяется отношением балансовой (валовой, чистой) прибыли к средней готовой стоимости собственного капитала;

-     рентабельность производственных фондов - определяется отношением валовой прибыли (чистой) к среднегодовой стоимости основных производственных фондов и нормированных оборотных средств:  Пч___

Рпр.ф = Оф + Ос х 100

1499779____

  Рпр.ф = 1499738 + 205 Х 100 = 99,99 (%)

-     рентабельность всего имущества:  Пч______

Рпр.ф = Оф + Ос + Дс х 100

(%) - чтобы выразить в процентах

1499779_______

Рпр.ф = 1499738 + 205 + 1643 Х 100 = 99,88 (%)

-     рентабельность продаж (оборота) - определяется отношением прибыли от реализации продукции (Пр), работ, услуг или чистой прибыли к сумме выручки (Врп): _Пр_

Рпрод. = Врп х 100 (%)

 -20462

Рпрод. = 6750 Х 100 = -303,14 (%)

-      рентабельность продукции - определяется отношением прибыли от реализации данной продукции к полной ее себестоимости:

 

 _Пр

Рпр. = Сп х 100 (%)

-20462

Рпр. = 25398 Х 100 = -80,57 (%)

 

-      рентабельность финансовых вложений - определяется отношением доходов, полученных по ценным бумагам и от долевого участия в уставный капитал других предприятий (стр. 80 в Ф. №2) к средней стоимости финансовых вложений (стр. 140+250 Ф.№1) и умноженное на 100.

 

Рфв = 0 (%)

 

Сущность, задачи и источники анализа финансового состояния предприятия.

Анализ финансового состояния - это глубокое исследование финансовых отношений и движения финансовых ресурсов в едином производственно-торговом процессе.

Задачи анализа:

1.  Оценка прибыльности предприятия, рентабельности и влияющих на них факторов.

2.  Выявление финансовой устойчивости.

3.  Изучение эффективности использования финансовых ресурсов.

4.  Оценка использования капитала.

5.  Изучение кредитоспособности предприятия.

6.  Установление уровня самофинансирования и валютной самоокупаемости.

Источники:

1.  Форма № 1 (бухгалтерский баланс)

2.  Форма № 2 (отчет о прибыли и убытках)

3.  Приложение № 5 к балансу

4.  Журналы-ордера (4,6,8,10)

5.  Данные оперативного и бухгалтерского учета

Анализ наличия и обеспеченность предприятия собственными оборотными средствами (СОС).

При этом анализе необходимо определить, какие абсолютные показатели отражают сущность устойчивости финансового состояния.

Для оценки финансового состояния предприятия необходимо провести анализ, который позволяет выявить, насколько эффективно предприятие использует свои средства.

Обобщающим показателем финансовой устойчивости является излишек или недостаток источников средств для формирования запасов и затрат, который определяется в виде разницы величины источников средств, величины запасов и затрат:

ЗЗ = стр. 210 + стр. 220

ЗЗ на нач.г. = 53 + 0 = 53 (тыс.руб.)

ЗЗ на кон.г. = 205 + 0 = 205 (тыс.руб.)

Для характеристики источников формирования запасов и затрат используются несколько показателей, которые отражают различные виды источников:

1.  Наличие собственных оборотных средств:

СОС = стр. 490 - стр. 190 - стр. 290

СОС на нач.г. = 1501287 - 1501256 - 11132 = -11101 (тыс.руб.)

СОС на кон.г. = 1500014 - 1499779 - 16072 = -15837 (тыс.руб.)

2.  Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат или функционирующий капитал:

Кф = стр. 490 + стр. 590 - стр. 190

Кф на нач.г. = 1501287 + 0 - 1501256 = 31 (тыс.руб.)

Кф на кон.г. = 1500014 + 0 - 1499779 = 235 (тыс.руб.)

3.  Общая величина основных источников формирования запасов и затрат:

Ви = стр. 490 + стр. 590 + стр. 610 - стр. 190

Ви на нач.г. = 1501287 + 0 + 0 - 1501256 = 31 (тыс.руб.)

Ви на кон.г. = 1500014 + 0 + 0 - 1499779 = 235 (тыс.руб.)

Трем показателям наличия источников формирования запасов и затрат соответствуют три показателя обеспеченности запасов и затрат источниками формирования:

1.  Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств:

±D СОС = СОС - ЗЗ

±D СОС на нач.г. = -11101 - 53 = -11154 (тыс.руб.)

±D СОС на кон.г. = -15837 - 205 = -16042 (тыс.руб.)

2.  Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат:

 ±D Кф = Кф - ЗЗ

±D Кф на нач.г. = 31 - 53 = -22 (тыс.руб.)

±D Кф на кон.г. = 235 - 205 = 30 (тыс.руб.)

3.  Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников для формирования:

±D ЗЗ = Ви - ЗЗ

±D 33 на нач.г. = 31 - 53 = -22 (тыс.руб.)

±D 33 на кон.г. = 235 - 205 = 30 (тыс.руб.)

На основании показателей обеспеченности осуществляется классификация финансовых ситуаций, которых существует 4е вида:

1.  Абсолютная устойчивость финансового состояния - это ситуация встречается крайне редко и бывает тогда, когда предприятие обеспечено всеми источниками запасов и затрат, т.е. оборотными средствами, собственными оборотными средствами и общей величиной источников с учетом краткосрочных кредитов и займов:

Коб = (1;1;1) ±D СОС; +D Кф; +D Ви

 

2.  Нормальная устойчивость финансового состояния предприятия - когда предприятие не обеспечено оборотными средствами:

Коб = (0;1;1) -D СОС; +D Кф; +D Ви

 

3.  Неустойчивое финансовое состояние предприятия - ситуация, когда предприятие не обеспечено оборотными и собственными оборотными средствами:

Коб = (0;0;1) -D СОС; -D Кф; +D Ви

 

4.  Кризисное состояние предприятия:

Коб = (0;0;0) -D СОС; -D Кф; -D Ви

В кризисной ситуации финансовая устойчивость может быть улучшена путем обоснованного снижения уровня запасов и затрат.

±D СОС = -16042 - (-11154) = -4888 (тыс.руб.)

 

±D Кф = 30 - (-22) = 52 (тыс.руб.)

 

±D Ви = 30 - (-22) = 52 (тыс.руб.)

Ситуация анализируемого предприятия, судя по показателям собственных оборотных средств, является нормальной.

Анализ оборачиваемости имущества (деловой активности) предприятия.

В задачи анализа входят:

-      определение степени оборачиваемости оборотных средств;

-      определение причин замедления оборачиваемости и виновников;

-      вскрытие резервов, способных к оборачиваемости;

-      разработка и проведение мероприятий по использованию выявленных резервов.

-     

Источниками являются:

 

-      Бизнес-план;

-      Форма № 1 "Бухгалтерский баланс"

-      Форма № 2 "Отчет о прибылях и убытках".

Существуют следующие показатели оборачиваемости имущества:

1.  Общие показатели, характеризующие оборачиваемость всего имущества.

2.  Частные показатели, характеризующие оборачиваемость отдельных видов имущества (собственный капитал, материальные запасы, дебиторская и кредиторская задолженности).

3.  Показатели экономической задолженности ускорения и замедления оборачиваемости имущества и его составных частей.

Показатели определяются по следующим формулам:

1.  Коэффициент оборачиваемости имущества:

_Ро_

К об.им. = Сим

 

Сим на н.г + Сим на к.г.

Сим = 2 , где

Ро - объем реализации;

Сим - средние остатки имущества предприятия или его составных частей.

1520087 + 1523038

Сим =  2 = 1521562,5 (тыс.руб.)

 

 6750___

К об.им. = 1521562,5 Х 100 = 0,44 (%)

2.  Коэффициент закрепления имущества и его составных частей:

_1_ Сим

Кз = Коб = Ро  , где

Кз - показывает на сколько копеек нужно иметь имущества или его составных частей, чтобы произвести продукцию на 1 рубль.

1521562,5

Кз =  6750 Х 100 = 22541,66 (%)

3.  Коэффициент длительности одного оборота (в днях) оборачиваемости имущества или его составных частей:

_Т_ Т х Сим

Д = Коб = Ро , где

Т - число дней в отчетном периоде;

Коб - коэффициент оборачиваемости;

Д - показывает, сколько дней длится 1 оборот имущества или его составных частей.