1.   Він показує, скільки гривень власного капіталу припадає на 1 гривню вартості майна.

2.   Він показує, яка частка власного капіталу в структурі вартості майна.

Нормативне мінімальне значення даного коефіцієнта оцінюється на рівні 0,5. На підприємстві значення коефіцієнта фінансової незалежності перевищує зазначене мінімальне значення.

Коефіцієнт фінансової залежності - є оберненим до попереднього коефіцієнта і показує скільки одиниць сукупних джерел припадає на одиницю власного капіталу.

Коефіцієнт фінансової залежності розраховується за формулою:

Кф.з. = ВМ / ВК

Кф.з.поч.р. = 11105,0 /7839,5 = 1,42;

Кф.з.кін.р. = 19073,4/12845,2 = 1,48.


Зниження даного коефіцієнта оцінюється позитивно. Нормативне значення становить 2. На початок року на ВАТ „Костопільський ЗТП” в кожній 1,42 грн., вкладеній в активи підприємства, 42 коп. – позикові, проте на кінець року на 1,30 грн., вкладену в активи, позикові кошти становили вже 48 коп..

Коефіцієнт фінансової стабільності (стійкості) – характеризує забезпеченість заборгованості власними коштами. Перевищення власних коштів над позиковими свідчить про фінансову стійкість підприємства.

Коефіцієнт фінансової стабільності розраховується за формулою:

Кф.с. = ВлК / ПК,

 де: ВлК – власні кошти,

 ПК – позикові кошти.

Кф.с.поч.р. = 7839,5 /3265,5 =2,4 ;

Кф.с.кін.р. = 12845,2 /6228,2 = 2,06.

Позитивно оцінюється перевищення коефіцієнтом значення 1. Зниження даного коефіцієнта оцінюється позитивно. Нормативне значення становить 2.В нашому випадку він знизився на 0,02.

Коефіцієнт залежності підприємства від довгострокових зобов’язань – показує співвідношення між джерелами довгострокових пасивів або зобов’язань і джерелами власних коштів. Чим вище значення цього показника, тим більша залежність підприємства від довгострокових зобов’язань. Даний коефіцієнт розраховується за формулою:

Кз.дз. = ДвЗ / ВК,

де: ДвЗ – довгострокові зобов’язання;

ВК – власний капітал.

Коефіцієнт залежності підприємства від довгострокових зобов’язань не визначається, тому що підприємство немало довгострокових зобов’язань..

Коефіцієнт ділової активності – свідчить про, скільки виручки приносить кожна гривня майна підприємства, тобто наскільки ефективно використовується майно, що контролює підприємство. Даний коефіцієнт обчислюється за формулою:

Кд.а. = Вр / ВМсер,

де: ВР – виручка (дохід) від реалізації,

ВМсер. – середня вартість майна підприємства.

ВМсер. = (ВМпоч.р. + ВМкін.р.) / 2 = (11105,0 +19073,4 ) / 2 = 15089,2.

Кд.а. = 78237,0/15089,2 = 5,18.

Коефіцієнт ділової активності показує, що кожна гривня майна підприємства приносить 5,18 гривень виручки.

Коефіцієнт ефективності використання фінансових ресурсів - характеризує скільки чистого прибутку приносить кожна гривня майна підприємства. Даний коефіцієнт обчислюється за формулою:

Ке.ф. = ЧП / ВМсер,

де: ЧП – чистий прибуток.

Ке.ф.= 5005,7 / 15089,2 =0,33.

Коефіцієнт ефективності використання фінансових ресурсів показує, що одна гривня майна підприємства приносить 33 коп. чистого прибутку.

Узагальнення результатів розрахунків, обчислення динаміки зміни коефіцієнтів фінансової стійкості підприємства наведемо в таблиці 3.2.1.

Таблиця 3.2.1.

Аналіз динаміки коефіцієнтів фінансової стійкості підприємства

№ з/п Коефіцієнти На початок року На кінець року Відхилення
+,- %
1 2 3 4 5 6
1. Коефіцієнт фінансової незалежності 0,706 0,673 -0,03 95,40
2. Коефіцієнт фінансової залежності 1,42 1,48 0,07 104,82
3. Коефіцієнт фінансової стійкості 2,04 20,6 0,02 100,98
4. Коефіцієнт залежності підприємства від довгострокових зобов'язань - - - -
5. Коефіцієнт ділової активності 5,18 - -
6. Коефіцієнт ефективності використання фінансових ресурсів 0,33 - -

Негативними змінами є зниження коефіцієнта фінансової незалежності на 0,03 одиниць (на 4,6 %). Також негативним є явище збільшення коефіцієнта фінансової залежності на 0,07 одиниці, що становить 4,82%. Позитивним є явище збільшення коефіцієнта фінансової стійкості на 0,02 одиниці (на 0,98%)

Застосовуючи прийом абсолютних різниць розраховуємо вплив зміни коефіцієнта фінансової незалежності (фактор х2) та вартості майна (фактор х1) на величину власного капіталу підприємства.

Прийом абсолютних різниць.

Вплив фактора х1 на результуючий показник розраховується за формулою:

*   = (19077,3 – 11105,0)* 0,706 = 5628,444(тис. грн.);


Вплив фактора х2 на результуючий показник розраховується за формулою:

*   = (0,673 - 0,706)*19077,3 = -629,551 (тис. грн..

Узагальнюючий вплив обох факторів на результуючий показник визначається за формулою:

Ух1,х2 = Ух1 + Ух2 = 5660,333+(- 763,092) = 4998,893(тис. грн.).

Тобто, використовуючи прийом абсолютних різниць, ми визначили, що за рахунок впливу обох факторів величина власного капіталу зросла на 4998,893 тис. грн. На таке зростання вплинуло збільшення вартості майна на 7968,4тис. грн., що призвело до збільшення величини власного капіталу на 5660,33 тис. грн.. Також зменшення коефіцієнта фінансової незалежності на 0,4 одиниць, що призвело до зменшення величини власного капіталу на 763,09 тис. грн.

Проте розрахована таким чином величина зміни власного капіталу дещо відрізняється від балансового значення. Ця різниця викликана похибкою, пов’язаною із заокругленням коефіцієнта фінансової незалежності, але дана погрішність в обчисленні допускається, оскільки не перевищує 5% .


4. Шляхи вдосконалення фінансового стану підприємства

Під час проведення аналізу фінансового стану ВАТ „Костопільський ЗТП” ми оцінили ключові результативні та фінансові показники роботи підприємства. Багато уваги приділили вивченню основних показників фінансового стану, руху грошових коштів та капіталу.

В результаті проведених досліджень можна зробити висновок, що фінансовий стан підприємства за аналізований період покращився, про що свідчить зростання валюти балансу, показників фінансової стійкості.

Однак незважаючи на зростання величини грошових коштів, їх величина є не досить високою. Тобто підприємству слід вжити заходів щодо збільшення у складі своїх активів частки грошових коштів. Щодо джерел отримання грошових коштів, то до них відносяться:

1)   Отримання дебіторської заборгованості.

2)   Продаж матеріальних і нематеріальних активів (зайвих запасів).

3)   Отримання банківських кредитів.

4)   Залучення інвестицій, приватного капіталу та інших внесків.

Також для покращення фінансового стану на ВАТ „Костопільський ЗТП” також можна вжити наступних заходів:

­  Збільшити величину швидко ліквідних активів( грошових коштів та їх еквівалентів) за рахунок дослідження складу потенційних споживачів продукції на предмет їх платоспроможності, різного роду впливу на дебіторів, реалізації зайвих або надмірних товарно-матеріальних цінностей.

­  Проводити удосконалення форм безготівкових розрахунків з врахуванням платоспроможності підприємств – споживачів.

­  Проводити детальний аналіз дебіторської заборгованості з метою прийняття поточних управлінських рішень, спрямованих на її скорочення, і застосування своєчасних заходів по стягненню сумнівної дебіторської заборгованості. З метою зменшення дебіторської заборгованості можна застосовувати знижки для покупців та клієнтів при попередній оплаті послуг, а також при швидшій оплаті; своєчасно вживати заходи щодо усунення простроченої заборгованості.

­  Проводити аналіз товарно-матеріальних цінностей з метою виявлення і усунення понаднормативних запасів матеріальних цінностей.

­  Використовувати основні напрямки розвитку і вдосконалення виробництва з метою покращення фінансових результатів від господарської діяльності. До таких заходів можна віднести використання досягнень науково-технічного прогресу, удосконалення структури виробництва, удосконалення системи управління, підвищення якості виготовленої продукції та наданих послуг, планування і мотивація діяльності ( участь працівників в капіталі підприємства і його прибутках)


Висновки

Аналіз фінансового стану підприємства є необхідною умовою ефективного управління формуванням, розміщенням та використанням ресурсів підприємства. Фінансовий стан характеризується величиною, складом і структурою активів, власного капіталу і зобов’язань.

Відкрите акціонерне товариство "Костопільський завод продовольчих товарів" має фінансову стійкість та платоспроможність підприємства

Розглядаючи і порівнюючи кінець звітного періоду з початком можна зробити висновки, що у 2006 році ми спостерігаємо позитивне явище – збільшення суми балансу, а саме на 7968,40 тис.грн. або на 71,76%. Ця зміна зумовлена рядом факторів, зокрема, спостерігається збільшення наявних на підприємстві основних засобів на 3825,5 тис.грн., що становить 120,55 %. Збільшення на 4142,9 тис.грн. здійснилося також за рахунок оборотних активів, у тому числі за всіма їх складовими, частка яких на кінець періоду порівняно з початком періоду зменшилась на 8,12%. Також позитивною фінансовою динамікою підприємства є перевищення сум і темпів росту середньо ліквідних активів над активами сповільненої ліквідності, тобто необоротних активів.Але, загалом, у 2006 році спостерігається позитивна тенденція всіх складових активу балансу. При аналізі динаміки джерел коштів можна побачити, що зросли як джерела власних коштів на 5005,70 тис.грн. так і джерела залучених коштів на 2962,70 що є позитивним для підприємства, а також темпи росту власних коштів перевищують темпи росту залучених, що і сприяє збільшенню вартості майна. Також можна зробити висновок, що ВАТ „Костопільський ЗТП” має досить високий рівень фінансової незалежності, оскільки частка джерел власних коштів перевищує 50% (становить 70,59%).

 Платоспроможність – можливість підприємства своєчасно задовольнити платіжні зобов’язання. Ліквідність – здатність підприємства перетворити свої активи в грошові кошти для покриття боргових зобов’язань.

Провівши аналіз коефіцієнтів платоспроможності можна зробити висновки, що всі коефіцієнти мають негативну тенденцію до зниження. Так, коефіцієнт поточної ліквідності на кінець року, порівняно з початком року зменшився на 0,49 одиниць, коефіцієнт швидкої ліквідності - на 0,18 одиниць, коефіцієнт абсолютної ліквідності - на 0,04 одиниць. Отже це означає що платоспроможність підприємства не є високою.

Проаналізувавши показники фінансової стійкості можна зробити висновки, що негативними змінами є зниження коефіцієнтів фінансової незалежності на 0.04 одиниці, коефіцієнта ділової активності – на 1.78, а також коефіцієнта ефективності використання фінансових ресурсів: на початок року одна гривня майна підприємства приносила 33 коп. чистого прибутку, проте на кінець року на ВАТ „Костопільський ЗТП” ситуація змінилася на гірше: з 1 грн. майна стало отримувати 0,3 грн. чистого прибутку. Позитивно оцінюється збільшення коефіцієнта фінансової стійкості та коефіцієнта фінансової залежності.


Список використаної літератури:

1.    Положення (стандарт) бухгалтерського обліку 2 "Баланс". Затверджено наказом Міністерства фінансів України від 31.03.1999 р. №87.

2.    Положення (стандарт) бухгалтерського обліку 3 "Звіт про фінансові результати". Затверджено наказом Міністерства фінансів України від 31.03.1999 р. №87.

3.П(С)БО 11 "Зобов'язання", затверджене наказом Міністерств фінансів України від 31.03.99р. №87// Все про бухгалтерський облік.-2000-№86

4. Білоус О.С., Вовк В.М., Федорович Р.В.Аналіз формування і використання фінансових ресурсів підприємства: методичний аспект.-Тернопіль: Астон. 2005- 224 с.

5.  Економічний аналіз: Навч.посібник для студ. ВНЗ спец. Облік і аудит" /За редакц. проф. Ф.Ф. Бутинця. - Житомир.: ПП „Рута", 2003. - 680с.

6.   Економічний аналіз: Навч.посібник /За ред. Акад.. НАНУ. роф. М.Г.Чумаченка. - К.:КНЕУ, 2001. - 540с.

7.   Івахненко В.М., Курс економічного аналізу: Навчальний посібник// Київ: Знання-Прес, 2000. - 208 с.

8. Козак В.Г., Козак Г.Я. Аналіз фінансового стану акціонерного товариства. - К.: Аграр.наука, 2000. - 172 с.

9. Коробов М.Я., Фінансово-економічний аналіз діяльності підприємств. Навчальний посібник// Київ, "Знання", 2000р.

10.Лазаришина І.Д. Методологія та організація економічного аналізу.: Монографія.- Рівне: УДУВГП, 2004.-112 с.

11. Лазаришина І.Д. Економічний аналіз: історія та тенденції розвитку: Монографія.- Рівне: УДУВГП, 2002.-182 с.


 

 

Додаток
до Положення (стандарту) бухгалтерського обліку 2,

Коди

Дата (рік, місяць, число)

 

 

01

Підприємство ВАТ „Костопільський ЗПТ” за ЄДРПОУ 00375987
Територія за КОАТУУ 5623410100
Форма власності приватна за КФВ 10
Орган державного управління за СПОДУ 6024
Галузь кондитерська за ЗКГНГ 18114
Вид економічної діяльності вигот. конд. виробів за КВЕД 15.82,0
Одиниця виміру: тис. грн. Контрольна сума

Адреса __м. Костопіль пров. Річковий 12_________________________________________________

БАЛАНС

 на _1 січня___2006 р.

 

Форма N 1 Код за ДКУД

1801001

АКТИВ

Код рядка

На початок звітного періоду

На кінець звітного періоду

1

2

3

4

I. Необоротні активи

Нематеріальні активи:
залишкова вартість 010
первісна вартість 011
накопичена амортизація 012
Незавершене будівництво 020
Основні засоби:
залишкова вартість 030 3173,4 6998,9
первісна вартість 031 4575,4 8946,5
знос 032 ( 1402,0 ) ( 1947,6 )
Довгострокові фінансові інвестиції:
які обліковуються за методом участі в капіталі інших підприємств 040
інші фінансові інвестиції 045
Довгострокова дебіторська заборгованість 050
Відстрочені податкові активи 060
Інші необоротні активи 070

Усього за розділом I

080 3173,4 6998,9

II. Оборотні активи

Запаси:
виробничі запаси 100 2680,7 3210,5
тварини на вирощуванні та відгодівлі 110
незавершене виробництво 120
готова продукція 130 531,6 1014,5
товари 140
Векселі одержані 150
Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги:
чиста реалізаційна вартість 160 4317,6 7431,7
первісна вартість 161 4317,6 7431,7
резерв сумнівних боргів 162 ( ) ( )
Дебіторська заборгованість за розрахунками:
з бюджетом 170
за виданими авансами 180
з нарахованих доходів 190
із внутрішніх розрахунків 200
Інша поточна дебіторська заборгованість 210 78,3 81,0
Поточні фінансові інвестиції 220
Грошові кошти та їх еквіваленти:
в національній валюті 230 324,3 336,8
в іноземній валюті 240
Інші оборотні активи 250

Усього за розділом II

260 7931,6 12074,5

III. Витрати майбутніх періодів

270

Баланс

280

11105,0 19073,4

ПАСИВ

Код

рядка

На початок звітного періоду

На кінець звітного періоду

1

2

3

4

I. Власний капітал

Статутний капітал 300 990,5 990,5
Пайовий капітал 310
Додатковий вкладений капітал 320
Інший додатковий капітал 330 240,2 240,2
Резервний капітал 340
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) 350 6608,8 11614,5
Неоплачений капітал 360 ( ) ( )
Вилучений капітал 370 ( ) ( )

Усього за розділом I

380

7839,5 12845,2

II. Забезпечення наступних витрат і платежів

Забезпечення виплат персоналу 400
Інші забезпечення 410
Цільове фінансування 420

Усього за розділом II

430

III. Довгострокові зобов'язання

Довгострокові кредити банків 440
Інші довгострокові фінансові зобов'язання 450
Відстрочені податкові зобов'язання 460
Інші довгострокові зобов'язання 470

Усього за розділом III

480

IV. Поточні зобов'язання

Короткострокові кредити банків 500 903,5 1295,5
Поточна заборгованість за довгостроковими зобов'язаннями 510
Векселі видані 520
Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги 530 1013,7 2898,5
Поточні зобов'язання за розрахунками:
з одержаних авансів 540
з бюджетом 550 617,9 758,3
з позабюджетних платежів 560
зі страхування 570 224,6 338,1
з оплати праці 580 488,1 920,2
з учасниками 590
із внутрішніх розрахунків 600
Інші поточні зобов'язання 610 17,7 17,6

Усього за розділом IV

620

3265,5 6228,2

V. Доходи майбутніх періодів

630

Баланс

640

11105,0 19073,4

 

Керівник _________________М.Ч. Кучерук_

О.С.Чувашова_


Головний бухгалтер ________


 

Додаток до Положення (стандарту)
бухгалтерського обліку 3

КОДИ

Дата (рік, місяць, число)

 

 

01

Підприємство ВАТ „Костопільський ЗПТ” за ЄДРПОУ 00375987
Територія за КОАТУУ 5623410100
Орган державного управління ______________________________ за СПОДУ 06024
Галузь __________________________________________________ за ЗКГНГ 18114
Вид економічної діяльності вигот. конд. виробів за КВЕД 15.82,0
Одиниця виміру: тис. грн. Контрольна сума

Звіт про фінансові результати

за ____рік______ 2005 р.

 

Форма N 2

Код за ДКУД

1801003

I. ФІНАНСОВІ РЕЗУЛЬТАТИ

Стаття

Код рядка

За звітний період

За попередній
період

1

2

3

4

Доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) 010 78237 51370,2
Податок на додану вартість 015 ( 13039,5 ) ( 8561,7 )
Акцизний збір 020 ( ) ( )
025 ( ) ( )
Інші вирахування з доходу 030 ( ) ( )
Чистий доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) 035 65197,5 42808,5
Собівартість реалізованої продукції (товарів, робіт, послуг) 040 ( 54415,6 ) ( 34436,1 )
Валовий:
прибуток 050 10781,9 8372,4
збиток 055 ( ) ( )
Інші операційні доходи 060 ( 97,4 ) ( 40,7 )
Адміністративні витрати 070 ( 2611,3 ) ( 1542,4 )
Витрати на збут 080 ( 915,8 ) ( 435,4 )
Інші операційні витрати 090 ( 429,2 ) ( 304,4 )
Фінансові результати від операційної діяльності: 6923,0 6130,9
прибуток 100
збиток 105 ( ) ( )
Доход від участі в капіталі 110
Інші фінансові доходи 120 4,0 2,5
Інші доходи 130
Фінансові витрати 140 ( 140,4 ) ( 61,9 )
Втрати від участі в капіталі 150 ( ) ( )
Інші витрати 160 ( ) ( )
Фінансові результати від звичайної діяльності до оподаткування:
прибуток 170 6786,6 6071,5
збиток 175 ( ) ( )
Податок на прибуток від звичайної діяльності 180 ( 1780,9 ) ( 1594,0 )
Фінансові результати від звичайної діяльності: 5005,7 4477,5
прибуток 190
збиток 195 ( ) ( )
Надзвичайні:
доходи 200
витрати 205 ( ) ( )
Податки з надзвичайного прибутку 210 ( ) ( )
Чистий:
прибуток 220 5005,7 4477,5
збиток 225 ( ) ( )

II. ЕЛЕМЕНТИ ОПЕРАЦІЙНИХ ВИТРАТ

Найменування показника

Код рядка

За звітний
період

За попередній
період

1

2

3

4

Матеріальні затрати 230 44267,5 28151,8
Витрати на оплату праці 240 9009,5 5258,4
Відрахування на соціальні заходи 250 3386,4 2012,2
Амортизація 260 545,6 214,7
Інші операційні витрати 270 1502,8 1090,1
Разом 280 58711,6 36727,2

 

III. РОЗРАХУНОК ПОКАЗНИКІВ ПРИБУТКОВОСТІ АКЦІЙ

Назва статті

Код рядка

За звітний
період

За попередній

період

1

2

3

4

Середньорічна кількість простих акцій 300 19048 19048
Скоригована середньорічна кількість простих акцій 310 19048 19048
Чистий прибуток (збиток) на одну просту акцію 320 262,79 235,06
Скоригований чистий прибуток (збиток) на одну просту акцію 330 262,79 235,06
Дивіденди на одну просту акцію 340

Керівник _____________________________М.Ч. Кучерук

 

Головний бухгалтер __________________ О.С.Чувашова

 

______________


Информация о работе «Аналіз фінансового стану підприємства на прикладі ВАТ "Костопільський ЗТП"»
Раздел: Экономика
Количество знаков с пробелами: 45602
Количество таблиц: 20
Количество изображений: 9

0 комментариев


Наверх