Анализ финансовых ресурсов и их источников ООО «Вектор»

2.3 Анализ финансовых ресурсов и их источников ООО «Вектор»

Анализ управления финансовыми ресурсами и их источники проведен на основе годовой финансовой отчетности ООО «Вектор» за 2008–2009 гг.

Возрастание стоимости имущества организации в 2009 г. на 353 тыс. руб. или на 1,04%, обусловлено увеличением заемного капитала на 6350 тыс. руб., или на 17,1%, и заемного капитала на 835 тыс. руб., или на 25,37%. В 2009 г. наблюдаются различные темпы прироста собственного и заемного капитала, приведшие к незначительному изменению структуры капитала. В 2008 г. года доля собственного и заемного капитала составляла соответственно 90,26 и 9,72%. В 2009 г. соотношение удельных весов изменилось на 2,34 пункта в пользу последнего и составило соответственно 87,92 и 12,08%.

Анализ динамики слагаемых собственного капитала свидетельствует, что уставной капитал в 2009 г. сохранен, а увеличение финансовых ресурсов по сравнению с 2008 г. произошло за счет роста добавочного капитала на 3219 тыс. руб., или на 12,20%, при одновременном увеличении его доли в общем объеме финансирования до 86,68% (при 78,06% в 2008 г.).

Заработанная прибыль в 2009 г. составила 363 тыс. руб., или 1,07%, к итогу всего капитала против 3802 тыс. руб., или 11,25% в 2008 г., т.е. уменьшилась на 3439 тыс. руб., или на 10,12 пункта.

Анализ состава и структуры источников финансовых ресурсов ООО «Вектор» представлен в таблице 2.3. Из таблицы видно, что в 2009 г. в ООО «Вектор» в составе заемного капитала появились краткосрочные кредиты и займы в сумме 800 тыс. руб., доля кредитов и займов составила 2,34 пункта.

Таким образом, сравнение структурной динамики актива и пассива баланса показало, что прирост финансовых ресурсов в основном направлен на увеличение недвижимости, что снижает уровень мобильности имущества организации, при этом наибольшее влияние на увеличение имущества оказал прирост заемного капитала

Уменьшение доли собственного капитала за счет любого из перечисленных источников способствует снижению финансовой устойчивости ООО «Вектор».

Таблица 2.3. Анализ состава и структуры источников финансовых ресурсов ООО «Вектор» в 2008–2009 гг.

Анализ динамики состава и структуры источников собственного капитала организации по данным формы №1 представлен в таблице 2.4.

Таблица 2.4. Движение собственного капитала ООО «Вектор» за 2008–2009 гг.

Из таблицы 2.4 видно, что в 2009 г. в организации происходит сокращение собственного капитала за счет сокращения нераспределенной прибыли (на 3439 тыс. руб.) и доходов будущих периодов (на 262 тыс. руб.). Главным источником формирования собственного капитала является добавочный капитал, доля которого составила большую часть всего объема финансирования (98,59%). Его прирост за 2009 г. составил 3219 тыс. руб., в том числе за счет дооценки основных средств – 1466 тыс. руб.

Уставный капитал в 2009 г., так же как и в 2008 г. составляет 20 тыс. руб., резервный капитал по-прежнему отсутствует.

К источникам заемных средств ООО «Вектор» относятся долгосрочные и краткосрочные кредиты и займы, кредиторская задолженность, включая авансы, полученные от покупателей и заказчиков, расчеты с учредителями по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы.

Анализ движения заемного капитала проведен на основе движения его источников: кредитов банков, займов и кредиторской задолженности. Данные о движении источников заемных средств по данным формы №1 в таблице 2.5.

Из таблицы 2.5 видно, что в ООО «Вектор» в 2009 г. появились краткосрочные кредиты и займы. Наибольшую долю (58,75%) в формировании заемного капитала составляют краткосрочные кредиты банков. В 2009 г. организацией были привлечены также краткосрочные займы, составившие 41,25% всего объема заемных средств.

В 2008 г. в организации отсутствовали обязательства, не погашенные в срок. В 2009 г. вследствие падения спроса на продукцию ООО «Вектор» не имело возможности своевременно погасить краткосрочные обязательства, и в 2009 г. их объем составил 289 тыс. руб. Такая тенденция свидетельствует об ухудшении финансового состояния организации.

Объем, качественный состав и движение кредиторской задолженности характеризуют состояние платежной дисциплины, свидетельствующее о степени стабильности и устойчивости организации.

Данные о движении кредиторской задолженности по данным формы №1 в таблице 2.6.

Таблица 2.6. Движение кредиторской задолженности ООО «Вектор» за 2008–2009 гг.

По данным таблицы 2.6 видно, что в 2009 г. в ООО «Вектор» наблюдается тенденция уменьшения суммы счетов к оплате по всем позициям, за исключением задолженности прочим кредиторам, которая занимает наибольший удельный вес в общем объеме задолженности.

Уменьшение обязательства перед поставщиками за товары, работы и услуги в 2009 г. на 104 тыс. руб. при падении спроса на продукцию говорит о финансовых затруднениях организации, так же как и уменьшение задолженности работникам по оплате труда на 101 тыс. руб.

В таблице 2.7 представлена оценка состояния расчетов с кредиторами по срокам оплаты счетов (обязательств).

Анализ состояния расчетов с кредиторами, представленный в табл. 2.7, показывает его улучшение в 2009 г. По сравнению с 2008 г. объем кредиторской задолженности уменьшился на 44 тыс. руб., или на 1,66%.

Оценка стоимости чистых активов ООО «Вектор» проводится ежеквартально и в конце года. Информация о стоимости чистых активов раскрывается в промежуточной и годовой бухгалтерской отчетности.

Таблица 2.7. Оценка состояния расчетов с кредиторами ООО «Вектор» за 2008–2009 гг., тыс. руб.

Расчет чистых активов организации приведен в табл. 2.8.

Таблица 2.8. Расчет оценки стоимости чистых активов ООО «Вектор» за 2008–2009 гг. (тыс. руб.)

Таким образом, можно констатировать, что снижение чистых активов в 2009 г. составило 482 тыс. руб. или 1,58%. Причинами такого изменения стали: уменьшение незавершенного производства, дебиторской задолженности и денежных средств.

Более половины неоправданной задолженности организации составляют обязательства с просроченным сроком оплаты свыше 6 месяцев. Неплатежи ООО «Вектор» свидетельствуют о начинающихся финансовых затруднениях организации.

Похожие работы

Понятие и источники формирования финансовых ресурсов предприятия

Скачать

44846

0

0

... прибыли и выплаты работникам пособий из фонда потребления, а также привлечение средств работников (продажа ценных бумаг, паевые взносы для формирования финансовых ресурсов предприятия); - хозрасчетными подразделениями внутри предприятий при распределении финансовых ресурсов между ними; - с государством при уплате налогов в бюджет, отчислениях во внебюджетные фонды, ассигнованиях из бюджета, при ...

Финансовые ресурсы предприятия

Скачать

45654

0

0

... , несвоевременная оплата. К субъективным факторам относятся: факторы морального плана, политическая обстановка на рынке, сфера деятельности, реклама или антиреклама. В составе собственных финансовых ресурсов предприятия, используемых на капитальные вложения, важное место занимает прибыль. В последнее время наблюдается тенденция увеличения абсолютного размера и доли прибыли в источниках ...

Формирование финансовой стратегии предприятия

Скачать

25693

1

2

... : -  планирование, учет, анализ и контроль финансового состояния; -  оптимизацию основных и оборотных средств; -  распределение прибыли. Важным условием определения периода формирования финансовой стратегии предприятия является предсказуемость развития экономики в целом и конъюнктуры тех сегментов финансового рынка, с которыми связана предстоящая финансовая деятельность предприятия, – в ...

Роль финансовых ресурсов предприятий в развитии территории

Скачать

86431

5

9

... , но и на осуществление социально-значимых программ), а также совместное участие коммерческих организаций и органов власти разного уровня в обеспечении развития территории. ГЛАВА 2. ОЦЕНКА РОЛИ ФИНАНСОВЫХ РЕСУРСОВ ПРЕДПРИЯТИЯ В РАЗВИТИИ ТЕРРИТОРИИ НА ПРИМЕРЕ САМАРСКОЙ ОБЛАСТИ 2.1 Анализ участия коммерческих организаций в формировании бюджета Самарской области В настоящее время социально- ...