Навигация
Горизонтальный и вертикальный анализ активов баланса
53793
знака
5
таблиц
0
изображений
2.2 Горизонтальный и вертикальный анализ активов баланса
Устойчивость финансового состояния предприятия в значительной степени зависит от того, каким имуществом оно располагает. Сведения об имуществе, имеющемся в распоряжении предприятия, с точки зрения его состава и размещения, содержатся в активе баланса. По данным актива можно установить, какую часть составляет недвижимость предприятия, а какую оборотные средства, в том числе в сфере производства и обращения.
Главным признаком группировки статей актива баланса считается степень их ликвидности. В процессе анализа активов предприятия в первую очередь следует изучить их динамику, изменения в их составе и структуре и дать им оценку.
Динамический, или горизонтальный анализ позволяют установить абсолютные приращения и темпы роста активов предприятия, что важно для характеристики устойчивости его финансового состояния, т.к. при увеличении абсолютной суммы активов, можно говорить, что предприятие повышает свой экономический потенциал. Однако, в условиях инфляции, когда одни статьи актива баланса (денежные средства, финансовые вложения) не подлежат переоценке, а другие (основные средства, нематериальные активы, готовая продукция) изменяются с течением времени и изменением цен и поэтому требуют переоценки, ценность результатов горизонтального анализа существенно снижается. Поэтому сделать вывод о реальных темпах прироста величины активов можно только путем сопоставления с темпами прироста финансовых результатов.
Вертикальный (структурный) анализ актива баланса с помощью относительных показателей дает возможность получить представление о финансовом отчете: о структуре актива баланса, доли отдельных статей отчетности в валюте баланса.
Цель вертикального анализа заключается в расчете удельного веса отдельных статей в итоге баланса и оценке их динамики, что позволяет установить и прогнозировать структурные изменения активов баланса. Относительные показатели сглаживают негативное влияние инфляционных процессов. Динамика структуры хозяйственных средств дает возможность определить самые общие тенденции в изменении финансового положения организации.
Таблица 2. Анализ структуры актива бухгалтерского баланса и его основных разделов
| № п/п | Наименование статей баланса | Показатель структуры актива в валюте баланса | |||||
| на начало 2007 г | на конец 2007 г | прирост (+), снижение (-) | |||||
| абсолютная величина, млн. руб. | удельный вес, % | абсолютная величина, млн. руб. | удельный вес, % | абсолютная величина, млн. руб. | удельный вес, % | ||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 |
| 1 | Внеоборотные активы (строка 190) | 28 882 | 28,8 | 33 134 | 30,4 | 4252 | 47,9 |
| 1.1 | основные средства (строка 110) | 24 869 | 24,8 | 28 352 | 25,9 | 3483 | 39,3 |
| 1.2 | нематериальные активы (строка 120) | 1 244 | 1,2 | 1 096 | 1,0 | -148 | -1,7 |
| 1.3 | доходные вложения в материальные ценности (строка 130) | 2 620 | 2,6 | 2 382 | 2,2 | -238 | -2,7 |
| 1.4 | вложения во внеоборотные активы (строка 140) | 149 | 0,2 | 1 304 | 1,3 | 1155 | 13,0 |
| 2 | Оборотные активы (строка 290) | 71 324 | 71,2 | 75 935 | 69,2 | 4611 | 52,0 |
| 2.1 | запасы и затраты (строка 210) | 22 804 | 22,7 | 23 741 | 21,7 | 937 | 10,6 |
| 2.1.1 | сырье, материалы и другие активы (строка 211) | 9 845 | 9,8 | 8 970 | 8,2 | -875 | -9,9 |
| 2.1.2 | незавершенное производство и полуфабрикаты (строка 213) | 5 375 | 5,4 | 4 691 | 4,3 | -684 | -7,7 |
| 2.1.3 | расходы на реализацию (строка 214) | 53 | 0,1 | 115 | 0,1 | 62 | 0,7 |
| 2.1.4 | готовая продукция и товары для реализации (строка 215) | 5 961 | 5,9 | 8 342 | 7,6 | 2381 | 26,9 |
| Продолжение таблицы 2 | |||||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 |
| 2.1.5 | расходы будущих периодов (строка 218) | 1 500 | 1,5 | 1 554 | 1,4 | 54 | 0,6 |
| 2.1.6 | прочие запасы и затраты (строка 219) | 70 | 0,1 | 69 | 0,1 | -1 | -0,01 |
| 2.2 | налоги по приобретенным активам (строка 220) | 715 | 0,7 | 910 | 0,8 | 195 | 2,2 |
| 2.3 | дебиторская задолженность (строка 230) | 28 405 | 28,3 | 38 001 | 34,9 | 9596 | 108,3 |
| 2.4 | денежные средства (строка 250) | 18 717 | 18,7 | 12 207 | 11,2 | -6510 | -73,5 |
| 2.5 | финансовые вложения (строка 260) | 681 | 0,7 | 1 074 | 1,0 | 393 | 4,4 |
| 2.6 | прочие оборотные активы (строка 270) | 2 | 0,002 | 2 | 0,002 | - | - |
| 3 | Баланс (строка 300) | 100 206 | 100,0 | 109 069 | 100,0 | 8863 | х |
Примечание. Источник [10]
Оборотные активы (текущие) занимают больший удельный вес в общей сумме средств, которыми располагает предприятие. От рациональности их размещения и эффективности использования в большей мере зависит успешный результат работы предприятия. Поэтому в процессе анализа изучается структура текущих активов, размещение их в сфере производства и в сфере обращения.
Данные таблицы 2 показывают, что общая сумма средств предприятия увеличилась на 8863 млн. руб., также за рассматриваемый период изменилась структура активов: на конец года увеличилась доля внеоборотного капитала на 14,7 % (4252*100/28882) или на 4252 млн. руб. и оборотного на 6,5% (4611*100/71324) или на 4611 млн. руб. Произошедшие изменения можно оценить положительно, хотя следует обратить внимание на низкий удельный вес денежных средств 11,2% в составе оборотных [2, с.26].
На конец года также увеличилось вложение средств в производственный потенциал на 1155 млн. руб. (строка 140). Произошло увеличение по статье основные средства на 3483 млн. руб., что могло произойти как за счет увеличения количества машин, оборудования, зданий, так и за счет повышения их стоимости по вновь приобретенным фондам и переоценки старых в связи с инфляцией.
Похожие работы
... разработке комплекса увеличению объёмов реализации в «центрах» доходов, проведение рекламной кампании. • Повышение привлекательности, востребованности услуг филиала УФПС РС(Я)- Алданского улусного узла почтовой связи. Финансовая деятельность : • Ревизия дебиторской задолженности. Группировка задолженности по степени ликвидности. Выявление задолженности с низкой степенью вероятности погашения, ...
... дохода характеризует размер эффекта, получаемого в результате коммерческой деятельности предприятия. 9; 257 Глава II: Система показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия индустрии гостеприимства Финансовая деятельность - это рабочий язык бизнеса, и практически невозможно анализировать операции или результаты работы предприятия иначе, чем через финансовые ...
... коэффициентов (текущей ликвидности, обеспеченности собственными средствами и коэффициента восстановления платежеспособности) и анализ их динамики дают основание признать структуру баланса удовлетворительной, а предприятие - платежеспособным. По результатам проведенного анализа финансового состояния предприятия можно сделать вывод: у анализируемого предприятия среднее финансовое состояние ...
... что приходится учитывать при выборе карточек российских систем или индивидуальных банковских. В случае выбора карточек VISA или MasterCard к услугам клиента не только тысячи магазинов по России, но и огромная сеть по всему миру. Расчетная часть: «Анализ финансового состояния предприятия» Задание на расчетную часть. Финансовое состояние предприятия выражается в соотношении структур его ...
0 комментариев