Развитие нормативной базы и регулирования торговых операций в ПФТС

1.5 Развитие нормативной базы и регулирования торговых операций в ПФТС

Разработкой и внедрением нормативной базы и рекомендаций относительно деятельности членов Ассоциации в торговой системе ПФТС занимаются три ее комитета — Торговый комитет. Комитет по расчетам и риску-менеджменту и Комитет правового регулирования.

Деятельность Торгового комитета ПФТС

Комитет создан и осуществляет свою деятельность с целью разработки и внедрение правил торговой деятельности и других документов, которые регулируют деятельность компаний-членов ПФТС из торговли ценными бумагами.

Комитет есть постоянно действующим органом ПФТС, состав которого формируется соответственно Положению о Торговом комитете, утвержденного Советом Ассоциации ПФТС. Комитет подотчетный Совету Ассоциации ПФТС.

Комитет осуществляет следующие функции:

• разрабатывает, вносит изменения и дополнения и представляет на утверждение Совета ПФТС торговые правила ПФТС; другие документы, которые регулируют деятельность компаний-членов ПФТС из торговли ценными бумагами;

правила листинга и делистинга в ПФТС;

• разрабатывает и осуществляет квалификационные требования к уполномоченным лиц компаний-членов ПФТС; допуск ценных бумаг к торгам в ПФТС;

• контроль за выполнением Правил и Положений ПФТС;

• мероприятия по защите интересов инвесторов и других клиентов компаний-членов ПФТС;

• рассмотрение вопросов расчетов по соглашениям и клиринговыми организациями и депозитариями;

• выполняет другие полномочия, положенные на него правилами и положениями ПФТС или решениями Совета ПФТС.

Комитет состоит из представителей компаний-членов ПФТС, которые выполняют свои членские обязанности и входят в пятидесятку лучших компании годового рейтинга ПФТС, а также представителя контрольного департамента ПФТС, которое входит в Комитет по всеми правами Члена Комитета. Все члены ПФТС имеют право выдвигать своих кандидатов в Члены Комитета. Председателем комитета есть трейдер компании Wооd & Соmраnу Тарабакин Дмитрий Валериевич.

В случае необходимости и при наличии решений о проведении таких заседаний со стороны каждого комитета, комиссии и т.п. комитет проводит общие заседания с другими комитетами, комиссиями ПФТС.

Состав Торгового комитета ПФТС, 1998 Таблица 1.3

Продолжение таблицы 1.3

Главной целью своей работы в 1998 г. Торговый комитет ставил повышения эффективности и надежность работы торговой системы ПФТС. В связи с этим постоянно усовершенствовались Торговые правила ПФТС, проводилась постоянная работа среди участников системы по разъяснению изменений и дополнений к Правилам торговли в ПФТС и т.п..

На протяжении 1998 года Комитет разработал мероприятия по решением ДКЦПФР и относительно концентрации соглашений на организованных рынках и рапортование торговцев ценными бумагами перед организаторами торговли. Были подготовленные решения, которые выносились на утверждение в Совет Ассоциации.

Деятельность Комитета по правовому регулированию

Комитет было создано Решением Совета Ассоциации № 5 от 26.05.98. На этом заседании Совета было утверждено Положение о Комитете и согласно этого Положения Комитет создается и осуществляет свою деятельность с целью обеспечения квалифицированного участия Ассоциации в процессе создания и развития отечественного законодательства о ценных бумагах, усовершенствовании Правил и Положений Ассоциации относительно учета интересов профессиональных участников рынка ценных бумаг.

К компетенции Комитета отнесен:

• подготовку предложений относительно усовершенствования законодательства Украины о ценных бумагах. Правил и Положений Ассоциации;

• экспертизу проектов нормативно-правовых актов, которые регулируют рынок ценных бумаг. Правил и Положений Ассоциации;

• накопление и анализ практики применение законодательства о ценных бумагах; разработку рекомендаций, разъяснений членам Ассоциации относительно применения действующего законодательства, Правил и Положений Ассоциации;

• разработку типичных договоров, других типичных форм документов, которые используются членами Ассоциации при осуществлении профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг;

• правовую экспертизу по вопросам применения действующего законодательства, Правил и Положений Ассоциации на запрос Третейского суда Ассоциации и прочее.

Таблица 1.4

Состав Комитета по правовому регулированию, 1998

Продолжение таблицы 1.4

На протяжении отчетного периода состоялось 3 заседание Комитета. Вопросы, которые обсуждались: утверждение плана и направлений работы Комитета (усовершенствование типичных договоров ПФТС, обеспечение доказательствами Третейского суда, и др., участие в обработке проектов законодательных актов); обсуждение и координация дои по решению проблемных вопросов относительно правового регулирования деятельности торговцев ценными бумагами (налогообложение, валютное регулирование); обмен практическим опытом. На заседание приглашались представители государственных органов (Высшего арбитражного суда Украины, Государственной комиссии по ценным бумагам иd фондового рынка), руководители компаний-членов ПФТС.

Деятельность Комитета по расчетам и риску-менеджменту

Комитет по расчетам и риску-менеджменту был создан 26 мая 1998 года. На этом же заседании Совет ПФТС утвердил Положения о Комитете по расчетам и риску-менеджменту. Председателем комитета есть Президент АО «Комекс-Брок» Сапунов Дмитрий Александрович.

Главной целью деятельности Комитета есть обеспечение разработки финансовых нормативов для членов ПФТС, внедрение правил и процедур расчетов для соглашений, заключенных в системе ПФТС, и разработки правил риска-менеджмента для членов ПФТС, Торговой системы и расчетных операций. Комитет есть постоянно действующим органом ПФТС, которое есть подотчетным Совету ПФТС. Решение Комитета должны обязательно учитываться при принятии решений Советом и другими органами Ассоциации.

Для выполнения цели создание и деятельности Комитет разрабатывает, вносит изменения и дополнения и представляет на утверждение Совета ПФТС:

предложения относительно внесения изменений в нормативные документы ПФТС в части, которая регламентирует способы и условия определения взаимных обязательств и проведение расчетов по соглашениям, которые укладываются в Торговой системе;

предложения относительно усовершенствования способов оформление соглашений, заключенных в Торговой системе;

правила и стандарты ПФТС по управлению рисками;

требования к финансовому состоянию членов ПФТС с целью снижения индивидуальных рисков участников, а также рисков Торговой системы;

формы финансовой отчетности членов ПФТС;

стандарты и правила бека-офиса для членов ПФТС;

разрабатывает и осуществляет:

базовые принципы внедрения системы расчетов с участием депозитарных учреждений по соглашениям, которые укладываются в ТИС;

систему управления рисками при заключении и выполнении соглашений в ТИС с учетом деятельности депозитарных учреждений;

взаимодействие с регулирующими органами, ПАРД и другими объединениями участников рынка ценных бумаг, а также привлеченными консультантами по вопросам разработки технологии и единых стандартов функционирование инфраструктурного блока фондового рынка, разработки и согласование правил складывание отчетности и стандартов управление рисками.

Состав Комитета по расчетам и риска-менеджмента, 1998 Таблица 1.5

Продолжение таблицы 1.5

На 1998 и 1999 года Комитет определил такие направления деятельности: бек-офис — разработка генерального торгового соглашения, стандартных договоров купли/продажи, типичных требований к договорам комиссии, договоров поручений, усовершенствование стандартов бека-офиса; национальная депозитарная система — разработка концепции развития ПФТС в границах депозитарной системы; взаимодействие ПФТС с прямыми участниками Национальной депозитарной системы; риск-менеджмент — разработка и усовершенствование финансовых нормативов и требований к отчетности членов ПФТС; разработка методических рекомендаций относительно расчетов с нерезидентами, конвертации валюты и т.п.. В комитете создан и работает три подкомитета: подкомитет по вопросам бека-офиса, подкомитет по вопросам депозитарной системы, подкомитет по вопросам риска-менеджмента.

Похожие работы

Анализ состояния фондового рынка Украины и тенденции его развития.

Скачать

121328

7

19

... схема анализа фондового рынка Анализ фондового рынка Украины ставит своей целью исследование текущего состояния фондового рынка Украины и определение направления его развития. Для достижения данной цели поставлены следующие задачи: 1.                       анализ макроэкономических показателей развития экономики Украины в целом; 2.                       анализ показателей развития ...

Развитие фондового рынка в Украине

Скачать

28462

3

0

... 1996 г. Закона ''Про государственное регулирование рынка ценных бумаг в Украине'', призванный обеспечить проведение единой государственной политики по развитию фондового рынка Украины, его адаптации к международным стандартам, координации деятельности центральных органов власти в сфере государственного регулирования рынка ценных бумаг. Государственное регулирование разрешило в определенной степени ...

Фондовый рынок Украины

Скачать

86264

3

0

... меркам. В дальнейшем с приобретением опыта работы и своих фондовых традиций можно ожидать изменения ситуации. Продолжительный процесс массовой приватизации предопределил и другую особенность фондового рынка Украины – преобладание на нем акций и ограниченность других видов финансовых инструментов. Номенклатура финансовых инструментов, с которыми работают все фондовые площадки, остается крайне ...

Факторы совершенствования отечественной монетарной политики в условиях внешних и внутренних угроз

Скачать

45449

2

1

... . Государственные служащие должны нести уголовную ответственность за распространение конфиденциальной информации и заявления, приводящие к финансовой панике. Кроме того, совершенствование отечественной монетарной политики предполагает такие противодействия внутренним и внешним угрозам. Преодоление конфликта интересов в денежно-кредитной сфере между Национальным банком и Правительством Украины. В ...