Предмет і мета фінансового аналізу
По організаційних формах проведення виділяють внутрішній і зовнішній фінансовий аналіз підприємства
Експрес-аналіз фінансового стану підприємства
Аналіз майна та капіталу підприємства
Аналіз фінансової стійкості та ліквідності підприємства
Аналіз грошових потоків та прогнозування ймовірності банкрутства
Аналіз ділової активності та рентабельності підприємства
Комплексний аналіз фінансового стану підприємства
Проектування заходів, спрямованих на поліпшення фінансово-господарського стану підприємства
Фінансово-економічна оцінка запропонованих заходів
Навигация
Аналіз грошових потоків та прогнозування ймовірності банкрутства
Аналіз фінансового стану ВАТ "Радсад"
51194
знака
21
таблица
0
изображений
2.4. Аналіз грошових потоків та прогнозування ймовірності банкрутства
| Аналіз обсягу та складу грошових потоків | |||||
| № п/п | Показник | 2005 рік | 2006 рік | Темп зростання, % | Відхилення |
| 1 | Грошові кошти та їх еквіваленти (ф1р230+240) | 605 | 41 | 6,78% | -564 |
| 2 | Грошові кошти в національній валюті (ф1р230) | 220 | 41 | 18,36% | -179 |
| 3 | Питома вага 230/(230+240)*100% | 36,36 | 100 | - | - |
| 4 | Грошові кошти в іноземній валюті (ф1р240) | 385 | 0 | 0,00% | -385 |
| 5 | Питома вага 240/(230+240)*100% | 63,64 | 0 | - | - |
На даному підприємстві спостерігається зменшення грошових коштів та їх еквівалентів протягом року показники зменшились: у національній валюті на 179 тис. грн., у іноземній на 385.
Аналіз обсягу та складу грошових потоків | ||||
| № п/п | Показник | 2005 рік | 2006 рік | Відхилення |
| 1 | Виручка від реалізації (ф2р035) | 15380 | 14910,8 | -469,2 |
| 2 | Середній розмір ГА(за рік) (ф1р230+240) | 605 | 41 | -564 |
| 3 | Оборотність ГА (360*ГА/В) (В-виручка, показник 1) | 14,16 | 0,99 | -13,17 |
| 4 | Оборотність ГА в разах | 25,42 | 363,68 | 338,26 |
Підприємство ефективно використовує грошові кошти, оскільки оборотність грошових активів скоротилась на 13,17 днів, але зросла на 338,26 разів, тобто підвищилась кількість обернення капіталу за виробничий цикл.
Прогнозування банкрутства
1) z-модель Альтмана
z = 1,5x1+1,4x2+3,3x3+0,6x4+1x5
x1 = ВОК/Загальна вартість активів
x2 = нерозподілений прибуток/загальна вартість активів
x3 = фінансовий результат від операційної діяльності/загальна вартість активів
x4 = ВК/поточні зобовязання
x5 = чиста виручка/загальна вартість майна
Показник z дорівнює у 2005 році 10,33, у 2006 – 7,52. Протягом звітного періоду спостерігається зменшення показника, що є негативним. Така тенденція в майбутньому може привезти до банкрутства.
2) модель Спрингейта
z = 1,03A+3,07B+0,66C+0,4D
A = ВОК/активи
B = прибуток до сплати податків та %/загальні активи
C = прибуток до сплати податків/короткострокові (поточні) зобовязання
D = чиста виручка/загальні активи
Показник z дорівнює у 2005 році 0,77, у 2006 – 0,39. За розрахованими показниками можна зробити висновок, що підприємство не є потенційним банкрутом, але спостерігається негативна тенденція зменшення показника.
3) модель Лісу
z = 0,063A+0,92B+0,057C+0,01D
A = оборотній капітал/загальні активи
B = операційний прибуток/загальні активи
C = чистий прибуток/загальні активи
D = ВК/позиковий капітал
Показник z дорівнює у 2005 році 0,25, у 2006 – 0,23. Значення розрахованих показників більше нормативного, тому банкрутство неможливе, спостерігається негативна тенденція.
4) R – модель
R = 8,38k1+k2+0,054k3+0,63k4
k1 = оборотній капітал/активи
k2 = чистий прибуток/ВК
k3 = виручка від реалізації/активи
k4 = чистий прибуток/інтегральні витрати
Показник R дорівнює у 2005 році 0,12, у 2006 – 0,08. Значення коефіціентів в середньому складає 0,1, що говорить про ймовірність банкрутства.
Похожие работы
... і ним кошти використовуються так, що грошові надходження від його діяльності, насамперед прибуток, є достатніми для погашення кредиторської заборгованості та здійснення податкових та інших обов'язкових платежів. Отже, оцінка фінансової стійкості підприємства є однією з найважливіших складових оцінки фінансового стану підприємства. У наступному розділі цієї роботи мі проведемо фінансовий аналіз ...
... мство [18, c. 104-107]. Як зазначалося, залежно від ситуації, підприємство може обирати для себе різні "стратегічні набори", які допомагають йому більш ефективно реагувати на зміни. 1.2 Сутність, види та особливості міжнародних маркетингових досліджень Міжнародне маркетингове дослідження — це система збору, обробки, аналізу та прогнозування даних, необхідних для прийняття рішень у міжнародн ...
... Наука. Технологія. Освіта”, 31 травня – 1 червня 2007р. – Мукачівський технологічний інститут. –Мукачево, 2007. – С.76-77. 9. Харківський Д.Ф., Козаченко Л.А. Методичні рекомендації з управління формуванням капіталу виноробних підприємств // Одеса: ПП „Ксерокс”, 2007. – 67с. (автору належить: обґрунтування підходів щодо оптимізації структури капіталу). АНОТАЦІЯ Козаченко Л.А. Управління ...
ку ресурсозберігаючої техніки для обробітку ґрунту. Основними з них є - вдосконалення робочих органів, оптимізація їх параметрів, застосування нових матеріалів, - оптимізація технологічних процесів обробітку ґрунту стосовно умов вирощування сільськогосподарських культур, - підвищення продуктивності ґрунтообробних агрегатів на основі застосування тракторів високої потужності. Виходячи з ...
0 комментариев