Аналіз фінансового стану підприємства

9. Аналіз фінансового стану підприємства

Загальна вартість майна підприємства складає 14453,2 тис. грн., що на 158,8 тис. грн. більш ніж на початок року, або 101,1 %.

Вартість мобільних (оборотних) активів складає 10190,2 тис. грн., що на 418 тис. грн. менше ніж на початок року, або 96%.

В структурі сукупних активів необоротні активи складають 29,5%, що свідчить про мобільне майно підприємства.

При цьому слід зазначити, що порівняно з попереднім звітним періодом частка необоротних активів збільшилася на 3,7 відсоткові пункти.

Такі зміни сприяють зниженню оборотності.

Вартість оборотних активів підприємства знизилася на 416,5 тис. грн. або 96% до рівня 2008 р..

При цьому на 3,7 відсоткових пунктів знизилася частка оборотних коштів в структурі активів підприємства.

Отже, підводячи підсумки аналізу активу підприємства, констатуємо, що його майно за звітний період збільшилося на 158,8 тис. грн.

Основним джерелом формування майна підприємства є власний капітал. На початок року його частка в структурі пасиву склала 92,3% на кінець року - 97,8%.

Така структура джерел формування майна підприємства характеризує його високу фінансову стійкість.

Статутний капітал – основа самостійності і незалежності підприємства - складає 3966,910 тис. грн.

Резервний капітал збільшився на 55,2 тис. грн., Нерозподілений прибуток збільшилася на 850,2 тис. грн., його частка у власному капіталі збільшилася на 2,7 відсоткових пункти.

На початок звітного періоду зобов'язання підприємства на 100% складалися з поточних зобов'язань.

Підводячи підсумки аналізу пасиву підприємства, констатуємо, що збільшення джерел формування майна підприємства відбулося за рахунок збільшення власного капіталу на 945,8 тис. грн., або на 7,2%.

10. Аналіз фінансових результатів діяльності підприємства

Джерелами інформації для виконання аналізу фінансових результатів являються форма №1 "баланс", Форма №2 "Звіт про фінансові результати", Форма №3 "Звіт про рух грошових коштів" Форма №4 "Звіт про власний капітал", додатки до форм бухгалтерського обліку, первинна звітність підприємства.

Аналіз прибутку підприємства

За 2009 рік підприємство отримало чистий прибуток в розмірі 1104,3 тис. грн. (розрахунок наведено в таблиці 5.), що на 17,3 тис. грн. (1,6%) менше ніж за попередній рік (1121,6 тис. грн.).

Таблиця 5. Формування прибутку підприємства

№ п/п	Найменування показника	Розра-хунок	2008р. тис. грн..	2009р. тис. грн.	Темп росту, зниження %
1	Виручка від реалізації продукції (без ПДВ)		12156,1	12559,8	103,3
2	Собівартість реалізованої продукції		8721,5	9178,2	105,2
3	Валовий прибуток	[1]-[2]	3434,6	3381,6	98,5
4	Інші операційні доходи		1369,0	1583,4	115,7
5	Адміністративні витрати		951,9	1001,9	105,3
6	Витрати на збут		666,5	849,6	127,4
7	Інші операційні витрати		1411,9	1586,9	112,4
8	Прибуток від операційної діяльності	[3]+[4] -[5+6+7]	1773,3	1526,6	86,1
9	Інші фінансові та інші доходи		112,7	40,9	36,3
10	Інші фінансові та інші витрати		105,4	115,1	109,2
11	Прибуток до оподаткування	[8]+[9]-[10]	1780,6	1452,4	81,6
12	Сума податку на прибуток (30%)		577,4	328,4	56,9
13	Прибуток від звичайної діяльності	[11]-[12]	1203,2	1124,0	93,4
14	Надзвичайні доходи		-	-	-
15	Надзвичайні витрати		81,6	19,7	24,1
16	Чистий прибуток	[13]+[14]-[15]	1121,6	1104,3	98,4

Як видно з таблиці, навіть при збільшенні виручки від реалізації на 3,3% відбулося зменшення валового прибутку на 1,5%, за рахунок збільшення собівартості продукції. Збільшення адміністративних витрат, витрат на збут та інших операційних витрат, враховуючи збільшення інших операційних доходів, призвело до зменшення прибутку від операційної діяльності на 13,9%. На формування чистого прибутку здійснило позитивний вплив скорочення надзвичайних витрат, проте сума прибутку все одно не досягла показників минулого року (відставання 1,6%).

Оцінка рентабельності підприємства

Аналіз показників рентабельності дозволяє визначити ефективність вкладення коштів і раціональність їх використання.

Рентабельність продукції R_п, характеризує прибутковість господарської діяльності підприємства від основної діяльності і визначається за формулою:

, де

R_п – рентабельність продукції,

П_р – прибуток від реалізації за відрахуванням адміністративних витрат і витрат на збут (розрахунок [3-(5+6)]),

С_в –витрати на виробництво та реалізацію продукції (розрахунок: [2+(5+6)]).

За звітний та минулий періоди, рентабельність продукції склала:

2008р. R_п = 3434,6-(951,9+666,5)/(8721,5+(951,9+666,5)) = 0,176 або 17,6%

2009р. R_п = 3381,6-(1001,9+849,6)/(9178,2+(1001,9+849,6)) = 0,139 або 13,9%

Збільшення витрат в 2005 році призвело до зменшення прибутковості виробництва продукції. Так, на 1 гривню витрат норма доходності скоротилась з 17,6 коп. до 13,9 коп. (- 3,7 коп.).

Рентабельність продаж R_пр (рентабельність реалізованої продукції) визначає, який прибуток з однієї гривни продаж отримало підприємство. Вона розраховується за формулою:

R_пр – рентабельність продаж,

П_р – прибуток від реалізації,

V_р –виручка від реалізації.

Визначимо рентабельність продаж за 2009 та 2008 роки.

2008р. R_пр = 3434,6 / 12156,1 = 0,283 або 28,3%

2009р. R_пр = 3381,6 / 12559,8 = 0,269 або 26,9%

Отже, за звітний період рентабельність продаж склала 26,9% в 2008 р. – 28,3%.

Це означає, що з однієї гривні продаж підприємство отримало 26,9 коп. Проте цей показник менший ніж в 2008 році на 1,4 коп.

Рентабельність активів характеризує, наскільки ефективно підприємство використовує свої активи для отримання прибутку.

Вона розраховується за формулою:

R_а – рентабельність активів,

П_ч – чистий прибуток,

А –середня величина активів.

Визначимо рентабельність активів за 2009 та 2008 роки.

2008р. R_а = 1121,6 / 14294,3 = 0,078 або 7,8%

2009р. R_а = 1104,3 / 14373,8 = 0,077 або 7,7%

За звітний період рентабельність активів склала 7,7% в 2008 р. – 7,8%.

Таким чином, за звітний рік кожна гривня активів принесла підприємству прибуток 7,7 коп. Стабільність цього показника характеризує стабільне використання активів підприємства.

Аналіз цінних паперів

Акція - це цінний папір, який свідчить про внесення засобів на розвиток акціонерного товариства і дає її власнику право на отримання частини прибутку акціонерного товариства у вигляді дивідендів.

Статутний фонд закритого акціонерного товариства складає 3966910 грн.

Всього акцій - 396691

у тому числі у працюючих акціонерів- 356065 (89.76%)

 з них в інженерно-технічні робітників - 309420 (78%)

 у робітників - 46645 (11.76%)

 у непрацюючих акціонерів - 40625 (10.24%)

 у ЗАТ ЛЗТД - 1

Чисельність акціонерів - 108 чол.,

у тому числі працюючі акціонери - 66 чол.

 інженерно-технічні робітники - 31 чол.

 робітники- 35 чол.

 непрацюючі акціонери- 42 чол.

В 2009 р. акціонерним товариством не проводився викуп акцій у своїх акціонерів, реалізовано 19868 акцій.

За останні п’ять років викуплено 342043 акції, реалізовано 342042 акції чисельність акціонерів зменшилася на 365 чол.

Залишок акцій на 07.04.2010 на балансі ЗАТ ЛЗТД складає 1 акція.

Акції ЗАТ ЛЗТД відносяться до категорії звичайних акцій.

Привілейованих акцій на ЗАТ ЛЗТД не має.

Акціонерам на всі, що їм належать акції, видані сертифікати.

Ринкової вартості акції не мають, оскільки вони не знаходяться на ринку цінних паперів.

На виплату дивідендів з прибутку підприємства витрачено 198,2 тис. грн.. Дохід на акцію за звітний період складає 50 коп.

Висновки

В результаті проходження практики я знаю:

1.  організацію обліку виробництва;

2.  методику планування обліку та аналізу матеріальних, трудових і фінансових ресурсів;

3.   методику оцінки техніко-економічної діяльності підприємства; організацію маркетингової діяльності.

А також навчилась:

·  приймати управлінські рішення й оцінювати їхню ефективність;

·  оцінювати типи організаційної структури;

·  вести облік матеріальних, трудових і фінансових ресурсів;

·  розраховувати показники стану і використання ресурсів і виконувати аналіз;

·  планувати діяльність підприємства;

·  вести маркетингові дослідження;

·  розробляти ефективний комплекс маркетингу і стратегію.

Після проведення аналізу можна зробити висновок, що підприємство стабільно працює та виробляє таку кількість продукції, яка дозволяє підприємству від своєї виробничої діяльності отримувати прибуток. А також ще по закритому акціонерному товаристві "Лозівський завод Трактородеталь" можна зробити такі основні висновки:

1.  По виробничим потужностям виробництва прокладок завод займає друге місце в Європі і являється єдиним спеціалізованим підприємством в Країнах СНД.

2.  Підприємству в виробничій сфері необхідно спрямовувати зусилля на впровадження у виробництво нових конкурентних видів продукції, та стабілізувати виробництво запчастин до тракторної техніки, для чого необхідно підвищити їх конкурентоспроможність за рахунок скорочення витрат на їх виробництво і освоєння нових ринків збуту продукції.

3.  Технологія та специфіка виробництва продукції на підприємстві, наявне на підприємстві обладнання дозволяє підприємству легко освоювати нові види продукції та вдосконалювати технологічний процес.

4.   Основними складовими виробничої собівартості продукції являються витрати на сировину та матеріали і витрати по утриманню і експлуатації технологічного обладнання. Саме на скорочення цих витрат і необхідно спрямовувати зусилля підприємству щоб зменшити загальні витрати на виробництво, а відповідно і зміцнити конкурентні переваги на ринку виробляємої продукції.

5.  Основні фонди підприємства зношені майже на 65%, проте показники використання основних фондів показують, що їх використання знаходиться на високому рівні.

6.  Трудові показники на підприємстві стабільні. Але для більш ефективного використання трудових ресурсів необхідно скоротити втрати робочого часу, що дозволити підвищити продуктивність праці та збільшити виробництво продукції.

7.  Аналіз фінансового стану показав, що підприємство фінансово незалежне від кредиторів. Виробництво продукції і використання майна підприємства рентабельне, що дозволяє підприємству отримувати прибуток.

Список літератури

1.  Бернстайн Л.А. Анализ финансовой отчётности: теория, практика и интерпретация. – М.: Финансы и статистика, 1996.

2.  Кибанов А.Я. Управление персоналом организации. – М.: ИНФРА – М, 1999. – 210с.

3.  Ковалев В.В. Финансовый анализ. – М.: Финансы и статистика, 1995.

4.  Костенко Ю.А. Методические указания к выполнению курсовой работы по дисциплине "Финансовый менеджмент" для студентов дневной и заочной формы обучения специальности 7.050107 "Экономика предприятия". – Харьков: ХНАДУ, 2003 – 43с.

5.  Плоткін Я.Д., Янушевич О.К. Організація і планування виробництва на машинобудівному підприємстві. – Львів: Світ, 1996.

6.  Экономика предприятия: Учебное пособие. / Под общ. ред. д.э.н., проф. Л.Г. Мельника. – Сумы: ИТД "Университетская книга", 2002.-632с.

7.  Экономика предприятия. / Под. ред. проф. В. Я. Горфинкеля, проф. В.А. Швандара. – М.: Издательское объединение "ЮНИТИ", 2001. – 742 с.

8.  Покропивний С. Ф. Економіка підприємства. Підручник. – Вид. 2-е, перероб. та доп. – К.: КНЕУ, 2001. – 528 с.

9.  Прыкина Л. В. Экономический анализ предприятия. – М.: Юнити, 2003 – 407с.

10.  Русак Н.А., Русак В.А. Финансовый анализ субъекта хозяйствования. – Мн.: Выcш. шк., 1997.

11.  Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. пособие.– 7-е изд., испр. – Мн.: Новое знание, 2002.–704с.– (Экономическое образование).

12.  Старостіна А.О. Маркетингові дослідження. Практичний аспект. – К.; М.; СПб.: Видавничий дім "Вільямс", 1998. – 262 с.

13.  Щокін Г.В. Теорія і практика управління персоналом: Навчально-методичний посібник. – К.: МАУП, 2001. – 256 с.