Анализ раздельного лизинга

2.2. Анализ раздельного лизинга

Развитие лизинговых отношений осуществляется путем сдачи в аренду целых промышленных предприятий, что вызывает применение раздельного лизинга.

Раздельный лизинг - усложненный вариант финансового лизинга, который предусматривает участие в сделке нескольких компаний и финансовых учреждений, между которыми распределяются обязанности по осуществлению лизинговой операции.

Раздельный лизинг используется в том случае, если лизингодатель финансирует лишь часть технических средств, а другая часть оплачивается займами других участников. Но лизингодатель остается собственником всех средств, за ним сохраняется право получения налоговых льгот по лизингу. Лизингодатель оформляет в пользу взаимодавца залог на эти технические средства и представляет ему преимущественное право на получение арендных платежей.

Схема проведения операции раздельного лизинга представлена на рисунке 2.2.

Рис. 2.2. Схема проведения операций раздельного лизинга

(1 - комиссионное вознаграждение за услуги брокерской компании по подбору участников сделки;

2 - вознаграждение кредитной брокерской компании за организацию предоставления кредита и других услуг по финансовым операциям;

3 - арендные платежи потребителя технических средств;

4 - лизинговые платежи лизингодателю;

5 - финансирование лизингодателем части приобретенных технических средств у производителя;

6 - оплата компанией продуценту стоимости приобретенных у нее технических средств;

7 - кредиты финансовых учреждений, предоставленные для закупки необходимых лизингополучателю технических средств;

8 - платежи по полученным ранее кредитам и процентам за их использование).

2.3. Анализ роли банка в лизинговой сделки

Активными участниками лизинговых отношений выступают коммерческие банки. В нашей стране пока не создано достаточных условий для развития долгосрочной аренды машин и оборудования и тем более участия банков в арендных отношениях, то есть в осуществлении ими лизинговых операций. Главная причина - нестабильность экономической ситуации, высокие темпы инфляции, делающие невыгодными лизинговые операции для партнеров.

Для банков более выгодно обходиться без посредничества лизинговых компаний. В таком случае банк, приобретая машины и оборудование, является их покупателем, а сдавая их в аренду по лизинговому соглашению, становится лизингодателем.

Основным видом лизинговых операций, которые осуществляют коммерческие банки, являются чистый финансовый лизинг. Подавляющее большинство финансового лизинга осуществляется по схеме “лизинг-стандарта”, когда поставщик продает оборудование банку проводящему лизинговые операции, а он сдает его в наем конечному пользователю. В настоящее время именно эта схема является наиболее приемлемой для коммерческих банков, в силу своей простоты и минимального участия банка в технической стороне лизинга.

Договор, заключенный по схеме “лизинг-стандарт”, очень удобен в отношении оборудования, поступающего из-за границы, особенно когда в нашей стране находится представитель продавца. Схема приемлема тогда, когда оборудование ввозится непосредственно. Все формальности, связанные с перевозом оборудования через границу, осуществляются без участия банка.

Меньшее распространение получили такие формы лизинга, как “лиз-бэк” или уступка-аренда, при которой предприятие продает банку часть имеющегося у него имущества и сразу же получает его обратно на условиях аренды, и “лизинг-поставщик” или пересдача в аренду, сущность которого заключается в том, что арендатор передает арендованное оборудование в наем третьим лицам. [6]

Схема лизинговой сделки, в котором лизингодателем выступает коммерческий банк, может быть описана следующим образом.

Заключению лизингового соглашения предшествует получение заявки предприятия на необходимое ему оборудование. Банк, в свою очередь, изучает финансовое положение предприятия за последние 1-2 года. Если оно признано удовлетворительным, то принимается решение о заключении лизингового договора с ним.

Если договор двухсторонний, то банк после согласования условий лизингового договора с арендатором высылает поставщику извещение о своем намерении приобрести оборудование для сдачи в аренду, а так же согласовать с ним цену оборудования. Лизингополучатель (со своей стороны) высылает банку письмо с подтверждением-обязательством на аренду приобретаемого оборудования, к которому обычно прикладывается бланк-заказ на оборудование, который банк подписывает и высылает поставщику оборудования. Вместо банка-заказа может быть использован договор купли-продажи между поставщиком и банком или наряд на поставку, в котором фиксируются общие условия поставки.

При трехстороннем договоре все условия будущей поставки и характеристики оборудования, сдаваемого в аренду, согласовываются одновременно с поставщиком, банком и будущим арендатором.

После согласований условий поставки поставщик отгружает оборудование в адрес банка арендатора, обязанность которого заключается в принятии оборудования по приемо-сдаточному акту. Документы о вводе в эксплуатацию подписываются поставщиком, арендатором и банком.

После оформления всех документов, подтверждающих получение оборудования арендатором и его готовность к эксплуатации, банк оплачивает его полную стоимость и сдает его в аренду арендатору.

Для оплаты приобретенного оборудования могут быть использованы собственные средства банка - уставный фонд (за исключением средств, вложенных в ценные бумаги других банков и иммобилизованных средств), резервный и другие денежные фонды, образованные за счет дохода, остающегося в распоряжении банка после уплаты подоходного налога в бюджет.

Согласно договору затраты на поставку, монтаж, эксплуатацию и капитальный ремонт предмета лизинга, уплату налогов и страховых платежей осуществляет лизингополучатель.

Банк в праве приобрести имущество у будущего арендатора и передать это имущество ему же на основе лизинга. В таком случае в договоре фиксируется положение о том, что средства в оплату этого имущества зачисляются на депозитный счет лизингополучателя на срок договора лизинга.

Сроки лизинга определяются с учетом амортизации или с использованием методов ускоренной амортизации арендуемого имущества. Использование ускоренной амортизации экономически выгодно банку и арендатору. Первый в более короткие сроки возвращает вложенные ресурсы. Второй приобретает возможность снизить сумму налога на прибыль и приблизить сроки получения имущества в свою собственность, если это предусмотрено в договоре.

В течение всего срока аренды банк производит начисление износа на сдаваемое в аренду оборудования. Максимальный срок лизинга, как правило, определяется периодом амортизации оборудования, сдаваемого в наем, то есть соответствует сроку его экономической жизни.

В договоре лизинга необходимо зафиксировать возможность или невозможность арендатора отказаться от аренды раньше срока договора. В случае его досрочного расторжения он должен оплатить банку компенсацию, равную сумме остающихся взносов за аренду. Кроме этого банку-лизингодателю возвращается имущество или выплачивается его сумма по остаточной стоимости. При расторжении договора по вине банка арендатор вправе получить неустойку.

В договоре предусматриваются порядок выплаты арендных платежей. сумма которых устанавливается в процентном отношении от стоимости оборудования и зависит от условий договора: арендатор вправе осуществлять платежи один раз в месяц, квартал, полугодие. Однако первый платеж осуществляется сразу же после поставки оборудования.

Если арендная плата не внесена в установленный срок, то начисляется штраф в пользу банка на уровне процентной ставки по банковскому кредиту.

Если условия договора не нарушены, то по истечении его срока арендатор имеет право вернуть об'ект аренды банку, заключить новый договор на аренду или приобрести об'ект лизинга по остаточной стоимости.

В случае каких-либо изменений в налоговом законодательстве, кредитных отношениях, которые привели к увеличению расходов банка или арендатора, потерпевшая сторона извещает о своих потерях контрагента, и стороны совместно решают возникшую проблему, так как арендатор не может претендовать на возмещение банком понесенных убытков или понижение размера арендной платы при нарушении норм эксплуатации оборудования. При полной утрате имущества все последующие арендные платежи уплачиваются банку и действие договора прекращается.

Об'ект лизинговой сделки должен быть застрахован арендатором.

Глава 3. ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ ЛИЗИНГОВЫХ ОПЕРАЦИЙ В РФ

Рассмотрим подробнее порядок ведения бухгалтерского учета лизинговых операций в коммерческих банках, расчет сумм арендных платежей и перспективы развития лизинговых операций в Российской Федерации.

Похожие работы

Сравнительная оценка эффективности использования финансового лизинга и банковского кредита при приобретении основных фондов

Скачать

132304

12

4

... : предприятие прибыльно, для повышения прибыльности необходимо изыскивать средства для расширения лизинговой деятельности. 3. Сравнительная оценка использования финансового лизинга и банковского кредита на примере деятельности ООО «АФТ-ЛИЗИНГ» Для потенциального лизингополучателя основной проблемой является выбор между различными вариантами формирования пассивов, для финансирования приобретаемых ...

Договор лизинга

Скачать

143617

0

0

... , включаются лизингополучателем в себестоимость продукции, уменьшая налогооблагаемую прибыль (п.00 ст. 000 Налогового кодекса Российской Федерации). - Различные расходы лизингодателя на содержание переданного по договору лизинга имущество, в том числе и амортизация по нему, включаются в себестоимость в составе внереализационных расходов и уменьшают его налогооблагаемую прибыль (п.0 ст.000 ...

Договр финансовой аренды (лизинга)

Скачать

123560

1

0

... законодательства - 1995 - № 27 - ст. 2591; 1996 - № 18 - ст. 2154 13. Постановление Правительства РФ № 80 от 1.02.2001 года “Об утверждении положения о лицензировании финансовой аренды (лизинга) в Российской Федерации” // Российская газета - 2001 - № 32-33 - С. 6 14. Постановление Правительства РФ № 167 от 26.02.1996 года “Об утверждении Положения о лицензировании лизинговой деятельности в РФ” ...

ЛИЗИНГ: правовые основы и проблемы развития правового регулирования в РФ

Скачать

132355

5

0

... , что более правильно придерживаться точки зрения говорящей о том, что договор лизинга является самостоятельным видом договора.                                               ГЛАВА 2. ПРАВОВЫЕ ОСНОВЫ РЕГУЛИРОВАНИЯ ДОГОВОРА ЛИЗИНГА.   § 1. Этапы развития лизинговой деятельности в России. В 70 - 80-е годы лизинг рассматривался советскими внешнеторговыми организациями ...